Formulário SEC 10-12G
O que é o formulário SEC 10-12G?
O Formulário SEC 10-12G é um depósito da Securities and Exchange Commission (SEC), também conhecido como Formulário Geral para Registro de Valores Mobiliários. Este formulário é necessário quando uma empresa deseja registrar uma classe de valores mobiliários de acordo com a Seção 12 (b) ou (g) do Securities Exchange Act de 1934.1 O preenchimento de um formulário 10-12G abre caminho para que os títulos sejam potencialmente negociados nas bolsas dos Estados Unidos. Uma empresa deve apresentar o Formulário 10-12G se tiver mais de $ 10 milhões em ativos totais e 750 ou mais acionistas registrados.
O formulário contém informações sobre o número de ações emitidas, seu valor nominal, informações de propriedade dos principais acionistas e executivos e informações específicas sobre a linha de negócios da empresa. O formulário é uma versão de um grupo de formulários relacionados, todos sob o título “Formulário 10”.
Principais vantagens
- O formulário SEC 10-12G deve ser preenchido pelas empresas para registrar novas ações.
- O Formulário SEC 10-12G apenas registra os títulos e não cria ações para negociação.
- A SEC exige que as empresas que preencheram o Formulário 10-12G apresentem periodicamente o Formulário 10-Q, o Formulário 10-K e o Formulário 8-K.
Compreendendo o Formulário SEC 10-12G
O Formulário SEC 10-12G é menos comum do que o Formulário SEC S-1, o formulário de registro inicial para novos valores mobiliários, que geralmente é usado em conexão com uma oferta pública inicial (IPO). A Declaração de Registro do Formulário SEC 10-12G registra apenas ações;não cria ações de livre negociação. Ao contrário do preenchimento do Formulário S-1, a Declaração de Registro do Formulário 10-12G entra automaticamente em vigor após 60 dias. Se uma empresa precisar alterar seu arquivamento, ela deve apresentar o Formulário SEC 10-12G / A. Após preencher o Formulário 10-12G da SEC, a SEC exige que as empresas apresentem periodicamente o Formulário 10-Q, o Formulário 10-K e o Formulário 8-K.
O Formulário SEC 10-Q é um relatório trimestral que inclui as demonstrações financeiras não auditadas de uma empresa. O objetivo do 10-Q é fornecer ao público informações permanentes sobre a saúde financeira da empresa ao longo do ano. A empresa submete o relatório à SEC para cada um dos três primeiros trimestres do ano fiscal.
O Formulário SEC 10-K é um relatório anual que detalha de forma abrangente o desempenho de uma empresa. Inclui as demonstrações financeiras auditadas da empresa e informações sobre a história da empresa, estrutura organizacional, patrimônio, participações, subsidiárias e outros dados significativos.
Uma empresa deve apresentar um Formulário 8-K da SEC para relatar os eventos corporativos atuais que os acionistas e a SEC devem conhecer. Exemplos desses eventos relevantes incluem aquisições de outra empresa, a renúncia de um diretor da empresa, notícias da revisão de um auditor ou um pedido de falência.
Observe que o Formulário SEC 10-12B é usado quando uma empresa pública emite novas ações por meio de uma cisão.
Os investidores podem pesquisar os arquivos, operações e informações financeiras de uma empresa de forma rápida e conveniente por meio do EDGAR, o sistema de arquivamento eletrônico online da SEC.
Considerações Especiais
O Formulário SEC 10-12G é um dos pontos de partida para quem deseja realmente pesquisar as ações de uma empresa. Este formulário contém informações que podem fornecer percepções importantes sobre a direção de longo prazo de uma equipe de gerenciamento para uma empresa e a avaliação dos riscos e oportunidades potenciais em seu setor.
De interesse adicional para muitos investidores é o fato de que o Formulário SEC 10-12G contém uma análise das ações pertencentes aos diretores da empresa, dando uma visão sobre possíveis conflitos de interesse subjacentes às decisões de diferentes executivos.
Requisitos do Formulário SEC 10-12G
A empresa que preencher o Formulário 10-12G deve indicar se é um grande arquivador acelerado, um arquivador acelerado, um arquivador não acelerado, uma empresa de relatório menor ou uma empresa de crescimento emergente. A SEC define um grande arquivador acelerado como um emissor que possui umfloat público de $ 700 milhões ou mais. Um arquivador acelerado tem um float público de $ 75 milhões ou mais, mas menos de $ 700 milhões. As definições atuais de arquivadores acelerados e grandes arquivadores acelerados aplicam-se aos arquivamentos de relatórios anuais com vencimento em ou após 27 de abril de 2020, após a SEC ter adotado emendas em março de 2020 às definições originais.
Além disso, a empresa fornece as seguintes informações à SEC:
- O negócio
- Fatores de risco
- Informação financeira
- Propriedades
- Propriedade de segurança de certos proprietários e gerenciamento benéficos
- Conselheiros e Diretores Executivos
- Remuneração Executiva
- Certos relacionamentos e transações relacionadas e independência do diretor
- Procedimentos legais
- Preço de Mercado e Dividendos sobre o Capital Ordinário da Registrante e Assuntos Relacionados ao Acionista
- Vendas recentes de títulos não registrados
- Descrição dos Valores Mobiliários do Registrante a serem registrados
- Indenização de Conselheiros e Diretores
- Demonstrações Financeiras e Dados Suplementares
- Mudanças e desacordos com contadores sobre divulgação contábil e financeira
- Demonstrações Financeiras e Anexos