Como as ações C de um fundo mútuo são diferentes das ações A e B?
As ações da classe C são um tipo de ações de fundos mútuos. As ações de fundos mútuos são divididas em três classes: ações da classe A, ações da classe B e ações da classe C. Cada classe de cotas de fundos mútuos é diferenciada por suas estruturas e taxas de carregamento específicas.
A principal diferença entre as ações da Classe C e as outras duas classes de ações de fundos mútuos é que as ações da Classe C são niveladas. Isso significa que o valor total que o investidor paga ao fundo mútuo é investido em ações. Em vez de pagar uma porcentagem do investimento inicial como comissão, o investidor paga as comissões do fundo mútuo por meio de taxas anuais.
Classes de ações de fundos mútuos
As ações Classe A cobram uma carga inicial. Quando alguém investe em um fundo mútuo, uma porcentagem específica desse investimento inicial é retirada como comissão para os administradores do fundo mútuo. Em comparação com as ações da Classe C, uma quantidade menor de dinheiro é investida em ações da Classe A, uma vez que uma porcentagem desse investimento é considerada como comissões.
As ações da classe B cobram uma carga de back-end. O investimento inicial compra as ações do fundo mútuo sem incorrer em comissão. Quando o investidor está pronto para vender as ações, entretanto, um determinado percentual predeterminado é deduzido do ganho e pago aos gestores do fundo na forma de comissões. As ações da classe B também podem ser convertidas em ações da classe A se o investidor desejar, enquanto as ações da classe C não podem ser convertidas.
Ações classe C são vantajosas porque permitem que o investidor distribua seus pagamentos de comissões e permitem que todo o valor do investimento seja investido, o que pode resultar em retornos mais elevados.
Como determinar qual classe de ações é a certa para você
Uma maneira de os investidores determinarem qual classe de ações é a certa para eles é primeiro decidir sobre seu horizonte de tempo e o valor que planejam investir. Eles podem então usar essas informações para avaliar cada classe de ações como uma opção de investimento potencial.
Por exemplo, ações de fundos mútuos Classe A são melhores para investidores que podem pagar um alto investimento inicial e têm um horizonte de longo prazo. Isso ocorre porque as ações Classe A oferecem descontos na carga inicial para os investidores que podem se comprometer a investir uma quantia maior em um período especificado. Esse nível de desconto é chamado de ponto de interrupção. Alguns fundos mútuos podem fazer com que os investidores forneçam uma carta de intenções dizendo que pretendem investir acima do ponto de equilíbrio.
As ações classe B são melhores para investidores com pouco dinheiro para investir e com um longo horizonte de tempo. Se um investidor comprar um fundo mútuo com ações Classe B, ele pode adiar os encargos de vendas até vender suas ações. Quanto mais tempo um investidor detém as ações, menor será a taxa de venda. Se um investidor puder manter suas ações Classe B por um período específico, as ações serão automaticamente convertidas em ações Classe A. Isso beneficia o investidor porque as ações da Classe A têm taxas de despesas anuais mais baixas do que as ações da Classe B.
Ações de fundos mútuos de classe C são melhores para investidores que têm um horizonte de tempo curto e planejam resgatar suas ações em breve. Embora não haja taxas iniciais com ações da Classe C, uma carga secundária será cobrada se os fundos forem retirados no primeiro ano. Além disso, os investidores que compram ações da Classe C podem pagar uma alta taxa de administração anual. Os investidores não podem converter ações da Classe C em ações da Classe A, que apresentam índices de despesa mais baixos.