Por que os planos 401 (k) foram criados?
Como os planos de aposentadoria mais amplamente usados e conhecidos nos Estados Unidos, os planos 401 (k) foram fruto da imaginação do consultor de benefícios Ted Benna. Em 1979, Benna percebeu que as regras estabelecidas na Lei da Receita de 1978 possibilitaram que os empregadores criassem contas de poupança simples e com vantagens fiscais para seus empregados.
História do 401 (k)
O termo “401 (k)” refere-se à Seção 401 (k) do Código da Receita Federal. A provisão permite que os funcionários evitar a tributação sobre partes do seu rendimento se optar por recebê-lo como compensação diferida e não como pagamento direto.
Benna elaborou o plano 401 (k) para um cliente de um banco que buscava dar aos funcionários benefícios de aposentadoria adicionais. No entanto, o banco rejeitou a ideia porque ela nunca tinha sido feita antes, então Benna ofereceu o primeiro plano 401 (k) para seus próprios funcionários na The Johnson Companies. Em 1981, o IRS havia proposto regras formais para planos 401 (k).
No ano seguinte, várias grandes empresas começaram a oferecer novos planos 401 (k) aos funcionários. Os participantes dos planos 401 (k) poderiam então usar sua receita diferida para fazer investimentos sem serem tributados sobre os ganhos.
Essas novas contas se tornaram populares rapidamente. Em 1983, 7,1 milhões de funcionários participavam de um plano 401 (k), um número que cresceu para 38,9 milhões em 1993. Em 2019, os planos 401 (k) cobriam cerca de 80 milhões de pessoas e detinham $ 5,7 trilhões em ativos.
Em 2001, o Congresso aprovou a Lei de Reconciliação do Crescimento Econômico e do Alívio de Impostos, que possibilitou contribuições de recuperação para participantes com 50 anos ou mais. A lei também permitiu que as empresas oferecessem contas Roth 401 (k), que exigem contribuições pós-impostos, mas fornecem o benefício de crescimento e distribuição sem impostos.
Objetivo e usos do 401 (k)
Os planos 401 (k) modernos não foram um projeto intencional do governo dos EUA ou do Internal Revenue Service. De fato, o Departamento do Tesouro dos EUA sob Ronald Reagan propôs matar o 401 (k) em 1984. A preocupação era que as receitas fiscais cairiam muito rápido à medida que mais trabalhadores financiassem seus planos de aposentadoria.
Os funcionários recebem dois benefícios significativos de planos 401 (k) e outras contas de aposentadoria isentas de impostos: primeiro, há o benefício fiscal óbvio. Em segundo lugar, os funcionários têm uma maneira de proteger suas economias para a aposentadoria contra a perda de poder de compra real devido à inflação. No lado negativo, os planos 401 (k) são mais arriscados para os funcionários do que os planos de benefícios definidos, que são garantidos pelo governo federal.
Também existem benefícios óbvios para os empregadores. Por exemplo, os custos de oferecer benefícios de aposentadoria diminuíram significativamente. As pequenas empresas se beneficiam principalmente dos novos planos de contribuição definida. O plano permite que essas empresas ofereçam aos funcionários pacotes de benefícios semelhantes aos encontrados em empresas maiores, nivelando o campo de atuação.
O governo federal incentiva o uso de 401 (k) se outros planos de aposentadoria. Embora as receitas fiscais diminuam à medida que mais pessoas participam, uma população que financia sua própria aposentadoria acaba reduzindo os gastos do governo com programas de bem-estar para idosos.