The Anatomy of Trading Breakouts
O breakout trading é usado por investidores ativos para tomar uma posição nos estágios iniciais de uma tendência. De modo geral, essa estratégia pode ser o ponto de partida para grandes movimentos de preços, expansões na volatilidade e, quando gerenciada de maneira adequada, pode oferecer risco de queda limitado. Ao longo deste artigo, iremos orientá-lo através da anatomia deste comércio e oferecer algumas idéias para melhor gerenciar este estilo de negociação.
- Um rompimento é uma oportunidade de negociação potencial que ocorre quando o preço de um ativo se move acima de um nível de resistência ou abaixo de um nível de suporte ao aumentar o volume.
- O primeiro passo para os rompimentos de negociação é identificar os padrões de tendência de preços atuais, juntamente com os níveis de suporte e resistência, a fim de planejar possíveis pontos de entrada e saída.
- Depois de agir em uma estratégia de fuga, saiba quando cortar suas perdas e reavaliar a situação se a fuga estourar.
- Como acontece com qualquer estratégia de negociação técnica, não deixe que as emoções dominem você. Siga seu plano e saiba quando entrar e sair.
O que é um breakout?
Um rompimento é um preço de ação movendo-se para fora de um nível de suporte ou resistência definido com volume aumentado. Um operador de rompimento entra em uma posição longa depois que o preço da ação cai acima da resistência ou entra em uma posição curta depois que a ação cai abaixo do suporte. Uma vez que as ações são negociadas além da barreira de preço, a volatilidade tende a aumentar e os preços geralmente tendem na direção do rompimento. A razão pela qual os rompimentos são uma estratégia de negociação tão importante é porque essas configurações são o ponto de partida para futuros aumentos de volatilidade, grandes oscilações de preços e, em muitas circunstâncias, grandes tendências de preços.
Os breakouts ocorrem em todos os tipos de ambientes de mercado. Normalmente, os movimentos de preços mais explosivos são resultado de rupturas de canais e de padrões de preços, como triângulos, bandeiras ou padrões de cabeça e ombros. À medida que a volatilidade se contrai durante esses prazos, ela normalmente se expandirá depois que os preços forem além dos intervalos identificados.
Independentemente do período de tempo, o breakout trading é uma ótima estratégia. Quer você use gráficos intradiários, diários ou semanais, os conceitos são universais. Você pode aplicar essa estratégia ao day trading, swing trading ou qualquer estilo de negociação.
Encontrar um bom candidato
Ao negociar rompimentos, é importante considerar os níveis de suporte e resistência da ação subjacente. Quanto mais vezes o preço de uma ação atinge essas áreas, mais válidos esses níveis são e mais importantes eles se tornam. Ao mesmo tempo, quanto mais tempo esses níveis de suporte e resistência estiverem em jogo, melhor será o resultado quando o preço das ações finalmente estourar.
À medida que os preços se consolidam, vários padrões de preços ocorrerão no gráfico de preços. Formações como canais, triângulos e bandeiras são veículos valiosos ao procurar ações para negociar. Além dos padrões, a consistência e o período de tempo que o preço de uma ação aderiu aos seus níveis de suporte ou resistência são fatores importantes a serem considerados ao encontrar um bom candidato para negociar.
Pontos de entrada
Depois de encontrar um bom instrumento para negociar, é hora de planejar o comércio. A consideração mais fácil é o ponto de entrada. Os pontos de entrada são bastante pretos e brancos quando se trata de estabelecer posições em uma fuga. Uma vez que os preços são definidos para fechar acima de um nível de resistência, o investidor estabelecerá uma posição de alta. Quando os preços são definidos para fechar abaixo de um nível de suporte, o investidor assume uma posição de baixa.
Para determinar a diferença entre uma fuga e uma fuga falsa, aguarde a confirmação. Por exemplo, falsificações ocorrem quando os preços abrem além de um nível de suporte ou resistência, mas no final do dia, eles acabam voltando para uma faixa de negociação anterior. Se um investidor agir muito rapidamente ou sem confirmação, não há garantia de que os preços continuarão em novo território. Muitos investidores procuram o volume acima da média como confirmação ou aguardam o fechamento de um período de negociação para determinar se os preços manterão os níveis de rompimento.
Saídas de planejamento
Saídas predeterminadas são um ingrediente essencial para uma abordagem comercial bem-sucedida. Ao negociar rompimentos, existem três planos de saída a serem organizados antes de estabelecer uma posição.
1. Onde sair com lucro
Ao planejar os preços-alvo, observe o comportamento recente da ação para determinar um objetivo razoável. Ao negociar padrões de preços, é fácil usar a ação recente do preço para estabelecer um preço-alvo. Por exemplo, se a faixa de um canal ou padrão de preço recente for de seis pontos, esse valor deve ser usado como objetivo de preço assim que o estoque estourar (veja abaixo).
Outra ideia é calcular as oscilações de preços recentes e calculá-las para obter um preço-alvo relativo. Se a ação fez uma oscilação média de preço de quatro pontos nas últimas oscilações de preço, esse seria um objetivo razoável.
Estas são algumas idéias sobre como definir metas de preços como o objetivo comercial. Este deve ser seu objetivo para o comércio. Depois que a meta é alcançada, um investidor pode sair da posição, sair de uma parte da posição para deixar o resto correr ou levantar uma ordem de stop loss para travar os lucros.
2. Onde sair com uma perda
É importante saber quando uma negociação falhou. O breakout trading oferece esse insight de uma maneira bastante clara. Após um rompimento, os níveis de resistência antigos devem atuar como novo suporte e os níveis de suporte antigos devem atuar como nova resistência. Esta é uma consideração importante porque é uma maneira objetiva de determinar quando uma operação falhou e uma maneira fácil de determinar onde definir sua ordem de stop-loss. Depois que uma posição for tomada, use o antigo nível de suporte ou resistência como uma linha na areia para fechar uma negociação perdida. Como exemplo, estude o gráfico PCZ abaixo.
Depois que uma negociação falha, é importante sair dela rapidamente. Nunca dê muito espaço para uma perda. Se você não tomar cuidado, as perdas podem se acumular.
3. Onde definir uma ordem de parada
Ao considerar onde sair de uma posição com perda, use o suporte anterior ou o nível de resistência além do qual os preços quebraram. Colocar um stop confortavelmente dentro desses parâmetros é uma maneira segura de proteger uma posição sem dar à operação muito risco de queda. Definir um stop mais alto do que isso provavelmente desencadeará uma saída prematura porque é comum os preços testarem novamente os níveis de preços dos quais acabaram de romper.
Olhando para o gráfico acima, você pode ver a consolidação inicial dos preços, o rompimento, o reteste e o objetivo de preço alcançado. O processo é bastante mecânico. Ao considerar onde definir uma ordem de stop-loss, se tivesse sido definida acima do nível de resistência antigo, os preços não teriam sido capazes de retestar esses níveis e o investidor teria sido interrompido prematuramente. Definir o stop abaixo desse nível permite que os preços testem novamente e capturem a operação rapidamente se ela falhar.
Resumo
Em resumo, aqui estão as etapas a serem seguidas ao negociar rompimentos:
- Identifique o candidato: Encontre ações que construíram fortes níveis de suporte ou resistência e observe-as. Lembre-se de que quanto mais forte for o suporte ou resistência, melhor será o resultado. Certifique-se de entender isso ao comprar ações.
- Espere pelo Breakout: Encontrar um bom candidato não significa que uma negociação deva ser feita prematuramente. Espere pacientemente que o preço das ações faça seu movimento. Para ter certeza de que o rompimento se manterá, no dia em que o preço das ações for negociado fora de seu nível de suporte ou resistência, espere até perto do final do dia de negociação para fazer sua jogada.
- Estabeleça um Objetivo Razoável: Se você for fazer uma transação, estabeleça uma expectativa de para onde ela está indo. Do contrário, você não saberá por onde sair do comércio. Isso pode ser feito calculando um movimento médio que a ação faz ou medindo a distância entre o suporte e a resistência (especialmente ao negociar padrões de preços).
- Permitir que o estoque seja testado novamente: esta é a etapa mais crítica. Quando o preço de uma ação rompe um nível de resistência, a resistência antiga se torna um novo suporte. Quando uma ação ultrapassa o nível de suporte, o suporte antigo torna-se uma nova resistência. Na maioria das suas negociações, a ação testará o nível que quebrou após os primeiros dias. Prepare-se para isso.
- Saiba quando sua negociação / padrão falhou: quando a ação tenta retestar um nível de suporte ou resistência anterior e o quebra de volta, é aí que um padrão ou rompimento falhou. É imperativo que você aceite a perda neste momento. Não jogue com suas perdas.
- Sair das negociações em direção ao fechamento do mercado: Você não pode discernir na abertura se os preços se manterão em um determinado nível. É por isso que você pode considerar esperar até perto do mercado próximo para sair de uma negociação perdida. Se uma ação permaneceu fora de um nível de suporte ou resistência predeterminado para o fechamento do mercado, é hora de fechar a posição e passar para a próxima.
- Seja paciente: essa estratégia requer muita paciência. Seguindo essas etapas, você reduzirá a emoção e será mais objetivo em uma negociação.
- Saia na sua meta: Se você não está saindo da negociação com prejuízo, então você está na negociação. Você deve permanecer na negociação até que o preço das ações atinja seu objetivo ou você atinja sua meta de tempo sem atingir seu preço-alvo.
The Bottom Line
O breakout trading dá as boas-vindas à volatilidade. A volatilidade experimentada após um rompimento provavelmente gerará emoção, porque os preços estão se movendo rapidamente. Usar as etapas abordadas neste artigo o ajudará a definir um plano de negociação que, quando executado corretamente, pode oferecer grandes retornos e riscos administráveis.