Investimento Intercorporativo
O que é investimento intercorporativo?
O investimento intercorporativo pode ocorrer quando uma empresa faz qualquer investimento em outra empresa. Esses tipos de investimentos podem ser contabilizados de algumas maneiras diferentes, dependendo do investimento. Geralmente, a maneira mais ampla e abrangente de contabilizar esses tipos de investimentos é pela porcentagem de participação acionária.
Principais vantagens
- Os investimentos intercorporativos referem-se a qualquer investimento que uma empresa faça em outra empresa.
- A contabilização de investimentos intercorporativos baseia-se principalmente na quantidade de propriedade que vem com o investimento.
- A contabilidade por propriedade é normalmente segmentada em três classificações: minoritária passiva, minoritária ativa e controladora.
Compreendendo os investimentos intercorporativos
O investimento intercorporativo ocorre quando uma empresa faz um investimento em outra empresa. De modo geral, podem haver três categorias para classificar um investimento intercorporativo, o que pode ajudar a orientar e ditar o tratamento contábil usado. As três categorias geralmente incluem: minoritário passivo (menos de 20% de propriedade), minoritário ativo (20% -50% de propriedade) e controle acionário (acima de 50% de propriedade). Essas classificações são divisões gerais, mas as empresas também devem consultar o Código de Padrões de Contabilidade, especificamente o Código 805, que detalha os Princípios de Contabilidade Geralmente Aceitos para combinações de negócios. As empresas podem ser capazes de se desviar das três classificações principais, dependendo dos controles de participação.
Pode haver uma variedade de maneiras que uma empresa pode escolher para fazer um investimento intercorporativo. Pode ser por meio da compra de ações de uma empresa de capital aberto em uma bolsa de valores ou de uma negociação negociada de forma privada por uma ação de uma empresa que não é de capital aberto. O investimento também pode envolver a compra de dívida de outra empresa, com ações negociadas em bolsa ou não. O controle acionário de uma empresa normalmente virá de uma fusão ou aquisição.
Tipos de investimentos intercorporativos
Abaixo estão alguns detalhes adicionais em cada uma das três classificações para investimentos intercorporativos:
Passivo minoritário: Passivo minoritário inclui investimentos que levam a menos de 20% da propriedade de uma empresa. Isso pode abranger uma ampla gama de investimentos, incluindo dívida, porque propriedade e direitos de voto não são normalmente oferecidos com investimentos de dívida. Quando ocorre uma participação passiva minoritária, o investimento é basicamente tratado da mesma forma que outros títulos de propriedade da empresa para fins de investimento.
Ativo minoritário: Ativo minoritário engloba investimentos que levam a 20% -50% da propriedade. Neste segmento as empresas costumam utilizar o método de equivalência patrimonial. Este é um segmento importante porque muitas empresas fazem um investimento significativo de propriedade em outra empresa, mas podem não necessariamente querer consolidar o negócio com demonstrações financeiras consolidadas como é necessário com um controle acionário. Ter uma participação acionária de 20% -50% oferece muitas oportunidades para coisas como joint ventures, bem como relatórios fora do balanço patrimonial.
Participação de controle: As empresas que têm 50% ou mais de participação em outra empresa geralmente são obrigadas a usar o método de consolidação. O método de consolidação exige que as empresas combinem seus relatórios financeiros com as demonstrações financeiras consolidadas. No nível superior, isso requer um balanço patrimonial abrangente, demonstração de resultados e demonstração de fluxo de caixa com resultados integrados.
Contabilidade para investimentos intercorporativos
A participação acionária de um investimento intercorporativo ajuda a fornecer orientação geral para a metodologia usada na contabilização do investimento nas finanças de uma empresa. No geral, existem três metodologias principais que correspondem às três classificações de investimento gerais. Lembre-se de que os investimentos em dívida geralmente não vêm com uma participação acionária ou direitos de voto.
Método de Custo
O método de custo pode ser amplamente utilizado porque abrange uma vasta gama de investimentos que estão vinculados a uma participação acionária de menos de 20%. Os investimentos em dívidas intercorporativas são normalmente contabilizados usando o método do custo porque a dívida geralmente não vem com direitos de propriedade ou poder de voto.
Dentro do método de custo, também pode haver alguma delineação adicional de investimentos. Geralmente, esses investimentos serão basicamente tratados da mesma forma que outros títulos de propriedade da empresa para fins de investimento. Os títulos podem ser designados como mantidos até o vencimento (títulos), mantidos para negociação (títulos e ações), disponíveis para venda (títulos e ações) ou mantidos estritamente no balanço patrimonial pelo valor justo designado.
Método de equidade
No método de equivalência patrimonial, o investimento inicial na empresa-alvo é registrado no balanço patrimonial. O valor do investimento é ajustado com base no percentual de lucro ou prejuízo do proprietário. Os dividendos não são registrados como receita. Em vez disso, os dividendos aumentam o caixa e reduzem o valor do investimento para o investidor.
O goodwill também pode estar associado a investimentos quando é utilizado o método de equivalência patrimonial. Se o investidor pagar mais do que o valor contábil do investimento, a empresa-alvo pode reconhecer o ágio pela diferença.
Consolidação
Ter uma participação de 50% ou mais em outra empresa geralmente requer o método de consolidação. Com o método de consolidação, as empresas devem combinar suas demonstrações financeiras em demonstrações financeiras consolidadas. O método de consolidação é comum após uma fusão ou aquisição.