Plano de contribuição definida

O que é um plano de contribuição definida (CD)?

Um plano de contribuição definida (DC) é um plano de aposentadoria que normalmente tem  imposto diferido, como  401 (k)  ou 403 (b), no qual os funcionários contribuem com um valor fixo ou uma porcentagem de seus contracheques para uma conta pretendida para financiar suas aposentadorias. A empresa patrocinadora, às vezes, igualará uma parte das contribuições dos funcionários como um benefício adicional. Esses planos colocam restrições que controlam quando e como cada funcionário pode sacar essas contas sem penalidades.

Compreendendo os Planos de Contribuição Definida

Não há como saber quanto um plano de contribuição definida dará ao funcionário ao se aposentar, pois os níveis de contribuição podem mudar e o retorno sobre os investimentos pode aumentar e diminuir ao longo dos anos.

Os planos de contribuição definida responderam por $ 8,2 trilhões dos $ 29,1 trilhões em ativos totais de planos de aposentadoria mantidos nos Estados Unidos em 19 de junho de 2019, de acordo com o Investment Company Institute. O plano de contribuição definida difere de um plano de benefício definido, também chamado de plano de pensão, que garante aos participantes o recebimento de determinado benefício em uma data futura específica.

Os planos de contribuição definida usam dólares antes dos impostos e permitem que eles cresçam em investimentos no mercado de capitais com base nos impostos diferidos. Isso significa que o imposto de renda será pago sobre as retiradas, mas não até a idade de aposentadoria (um mínimo de 59,5 anos, com distribuições mínimas obrigatórias (RMDs) a partir dos 72 anos).

A ideia é que os empregados ganhem mais dinheiro e, portanto, fiquem sujeitos a uma faixa de tributação mais elevada como trabalhadores em tempo integral, e terão uma faixa de tributação mais baixa quando se aposentarem. Além disso, a renda auferida dentro da conta não está sujeita a impostos até que seja sacada pelo titular da conta (se for sacada antes dos 59 anos e meio, uma multa de 10% também será aplicada, com algumas exceções).

Vantagens de participar de um plano de contribuição definida

As contribuições feitas para um plano de contribuição definida podem ter imposto diferido. Nos planos tradicionais de contribuição definida, as contribuições são diferidas, mas as retiradas são tributáveis. No Roth 401 (k), o titular da conta faz contribuições após os impostos, mas as retiradas são isentas de impostos se certas qualificações forem atendidas. O status com vantagens fiscais dos planos de contribuição definida geralmente permite que os saldos cresçam ao longo do tempo em comparação com as contas que são tributadas todos os anos, como a receita de investimentos mantidos em contas de corretagem.

Planos de contribuição definida patrocinados pelo empregador também podem receber contribuições de contrapartida. Mais de três quartos das empresas contribuem para as contas 401 (k) dos funcionários com base no valor que o participante contribui. A contribuição equivalente do empregador mais comum é de 50 centavos por $ 1 contribuído até uma porcentagem especificada, mas algumas empresas igualam $ 1 para cada $ 1 contribuído até uma porcentagem do salário de um funcionário, geralmente 4% a 6%. Se o seu empregador oferece contrapartida em suas contribuições, geralmente é aconselhável contribuir com pelo menos o valor máximo que eles irão equiparar, pois este é essencialmente dinheiro grátis que irá crescer com o tempo e irá beneficiá-lo na aposentadoria.

Outros recursos de muitos planos de contribuição definida incluem inscrição automática de participantes, aumentos automáticos de contribuições, retiradas de dificuldades, provisões para empréstimos e contribuições de recuperação para funcionários com 50 anos ou mais.

Limitações dos planos de contribuição definida

Os planos de contribuição definida, como uma conta 401 (k), exigem que os funcionários invistam e administrem seu próprio dinheiro para economizar o suficiente para a renda de aposentadoria mais tarde na vida. Os funcionários podem não ser financeiramente experientes e talvez não ter outra experiência em investir em ações, títulos e outras classes de ativos. Isso significa que alguns indivíduos podem investir em carteiras impróprias, por exemplo, sobre-investir em ações de sua própria empresa, em vez de uma carteira bem diversificada de vários índices de classes de ativos.

Os planos de pensão de benefício definido (BD), ao contrário dos planos CD, são administrados profissionalmente e garantem renda de aposentadoria vitalícia do empregador como uma anuidade. Os planos DC não têm essas garantias, e muitos trabalhadores, mesmo que tenham uma carteira bem diversificada, não estão guardando o suficiente regularmente e, portanto, descobrirão que não têm fundos suficientes para durar até a aposentadoria.