Rendimento Anual Médio
O que é rendimento anual médio?
O rendimento médio de um investimento ou carteira é a soma de todos os juros, dividendos ou outras receitas que o investimento gera, dividido pela idade do investimento ou pelo tempo que o investidor o detém. Em particular, é o rendimento, ou receita total gerada de um investimento, dividido pelo número de anos mantidos.
Principais vantagens
- O rendimento médio anual é a receita recebida de um investimento dividido pelo período de tempo em que o investimento é detido.
- Um rendimento médio anual é uma ferramenta benéfica para analisar o retorno de investimentos com taxas flutuantes.
- Versões populares de rendimentos anuais médios incluem rendimento de porcentagem anual, rendimento de sete dias, rendimento de imposto equivalente e rendimento de dividendos de ações.
Como funciona o rendimento anual médio
O rendimento médio anual é uma ferramenta particularmente útil para investimentos de taxa flutuante, em que o saldo do fundo e / ou a taxa de juros mudam com frequência. O rendimento médio anual também pode ser aplicado a uma série de outros investimentos, desde contas de depósito, ações, commodities e / ou imóveis.
O rendimento médio anual é uma medida retrospectiva e também pode ser muito útil para determinar o desempenho real de uma combinação de investimentos. Em geral, o rendimento médio anual determinará o desempenho ao longo do tempo em qualquer investimento plurianual.
Por exemplo, para uma conta de poupança que paga uma taxa flutuante de juros sobre os saldos, o rendimento médio pode ser calculado somando todos os pagamentos de juros do ano e dividindo esse número pelo saldo médio do ano.
O rendimento médio anual costuma ser benéfico para avaliar um portfólio de investimentos mistos.
Tipos de rendimento médio anual
Há uma variedade de medidas de rendimento que se aplicam a muitos títulos de renda fixa e do mercado monetário. Por exemplo, o rendimento percentual anual ou APY mede a taxa de retorno anual efetiva de um investimento, levando em consideração o efeito dos juros compostos e assumindo um período de manutenção de 365 dias. Um rendimento de sete dias é o rendimento anualizado de um fundo mútuo do mercado monetário, calculado com base na distribuição média do fundo em sete dias.
Para títulos, os termos de rendimento comuns incluem o rendimento atual, que é a taxa de juros de um título como uma porcentagem de seu preço atual. O rendimento até o vencimento ou YTM estima o que um investidor receberá se mantiver o título até a data de vencimento. Um rendimento de imposto equivalente (TE) também se refere a muitos títulos municipais não tributáveis. O rendimento de imposto equivalente compara de maneira justa o rendimento de um título isento de impostos com o de um título tributável e também é conhecido como rendimento após o imposto.
As ações que pagam dividendos também têm uma variedade de medidas de rendimento ou rendimentos de dividendos de ações. O rendimento sobre o custo, por exemplo, é a taxa de dividendo anual de um título, dividido por sua base de custo médio. Muitas empresas, principalmente as mais antigas e estáveis, pagam uma parte de seus ganhos como dividendos. Os investidores que buscam rendimentos elevados para a renda de aposentadoria procuram e calculam regularmente esses rendimentos. Às vezes, os rendimentos podem ficar muito altos, implicando que a empresa está se expandindo demais.
Exemplo de rendimento anual médio
Digamos que um investidor possua um portfólio de ações, onde geram um retorno de $ 1.000 em uma avaliação líquida de $ 10.000 durante o primeiro ano. Então, o retorno é de $ 1.500 no mesmo valor de investimento no ano dois e $ 800 no mesmo investimento no ano três.
O retorno no ano um foi, portanto, de 10%, 15% no ano dois e 8% no ano três. O rendimento médio anual do investidor é de 11%, ou ((10% + 15% + 8%) / 3).