5 consequências da crise hipotecária

O início da década de 2000 foi uma dádiva de Deus para muitos consumidores. O crédito fluía com relativa facilidade, tornando quase impossível ser recusado por um empréstimo, cartão de crédito ou hipoteca. Os empréstimos subprime eram galopantes, não apenas dando aos investidores e corporações grandes lucros, mas também ajudando muitas pessoas a viver o sonho americano, permitindo que se tornassem proprietários. Embora tenham sido uma bênção para muitas pessoas, os males financeiros daquele período ajudaram a desencadear a crise das hipotecas e a Grande Recessão. Como nação, certamente tivemos que pagar por nossas indiscrições e os efeitos colaterais da crise nos acompanharão por muito tempo. Aqui estão cinco consequências que surgiram da crise das hipotecas subprime. EM IMAGENS: 5 etapas para obter uma hipoteca

A crise do subprime: uma visão geral

Pouco antes do colapso das hipotecas subprime, a economia estava à beira de uma recessão por causa da bolha tecnológica. As empresas neste setor tiveram um aumento acentuado em suas avaliações e o investimento na indústria também foi muito elevado. Em resposta a isso, as autoridades do banco central tentaram estimular a economia global cortando as taxas de juros. Como resultado, os investidores que estavam ávidos por retornos mais elevados começaram a se voltar para investimentos mais arriscados.

Os credores também o fizeram, quando começaram a aprovar hipotecas para pessoas com baixa pontuação de crédito. Algumas dessas pessoas também não tinham renda nem bens. Os credores reembalaram esses empréstimos em veículos de investimento especiais – títulos lastreados em hipotecas (MBSs) – e os venderam aos investidores. Mas, com o aumento da demanda, a bolha imobiliária acabou entrando em colapso, causando estragos em toda a economia global.

A ascensão do Slumburb

A crise gerou uma avalanche de execuções de hipotecas que deixou grandes áreas de bairros suburbanos antes prósperos vazios e em ruínas. Os subúrbios também viram um aumento acentuado da pobreza que, de acordo com a Brookings Institution, abrigava cerca de um terço da população do país que vivia abaixo da linha de pobreza.

Esse fenômeno talvez seja mais perceptível em cidades do meio-oeste e nos arredores, como Grand Rapids, Michigan, e Youngstown, Ohio. A mudança de subúrbios calmos para bairros problemáticos foi resultado de uma combinação de fatores, incluindo a bolha imobiliária e execuções de hipotecas desenfreadas, junto com a imigração, mudanças na força de trabalho – níveis de renda e maior desemprego – bem como um aumento na população.

A recuperação não foi fácil. Os efeitos ainda são persistentes em certas partes dos Estados Unidos, incluindo o Cinturão de Ferrugem – até mesmo em cidades da Califórnia. Grandes comunidades ainda apresentam altas taxas de desocupação, com muitas pessoas desempregadas e vivendo abaixo da linha da pobreza. A taxa de desemprego de Michigan, por exemplo, era de 4,1% em outubro de 2019, acima da taxa nacional de 3,6%.

A confusão da execução hipotecária em curso

Além de colocar as pessoas na posição de ter que encontrar outro lugar para morar, o Federal Reserve afirma que a execução hipotecária pode prejudicar as perspectivas de uma aposentadoria confortável porque uma casa é o principal bem para milhões de americanos. Isso, é claro, além do dano que uma execução hipotecária pode causar à pontuação de crédito de um proprietário.

A onda de execuções hipotecárias que acompanhou o colapso econômico foi apenas o começo. Embora os números não sejam os mesmos após a crise do subprime, as pessoas continuam perdendo suas casas – sem fim à vista. Houve cerca de 300.000 execuções hipotecárias registradas no primeiro semestre de 2019, de acordo com um relatório da MarketWatch. No nível local, as execuções hipotecárias aumentaram em 42% dos mercados locais do país.

Maior desemprego

A taxa de desemprego nacional pairou perto da marca de 10% após o colapso das hipotecas subprime, mas tem apresentado tendência de queda desde então. Em janeiro de 2020, a taxa de desemprego do país foi relatada em 3,6%, de acordo com o Bureau of Labor Statistics (BLS). Mas a taxa de desemprego em alguns estados ainda apresenta uma tendência acima da média nacional. No final de janeiro de 2020, a taxa do Alasca era de 6,1%, a taxa de DC era de 5,3%, enquanto a taxa do Mississippi era de 5,7%.

Mas a taxa nacional de desemprego deve aumentar em até um por cento até 2030. Embora não pareça muito, o desemprego local e estadual também pode aumentar.