Plano de Negociação
O que é um plano de negociação?
Um plano de negociação é um método sistemático para identificar e negociar títulos que leva em consideração uma série de variáveis, incluindo tempo, risco e os objetivos do investidor. Um plano de negociação descreve como um trader encontrará e executará negociações, incluindo sob quais condições eles irão comprar e vender títulos, quão grande será a posição que eles irão assumir, como eles administrarão as posições enquanto estiverem neles, quais títulos podem ser negociados e outros regras para quando negociar e quando não negociar.
A maioria dos especialistas em negociação recomenda que nenhum capital seja arriscado até que um plano de negociação seja feito. Um plano de negociação é um documento pesquisado e escrito que orienta as decisões do trader.
Principais vantagens
- Um plano de negociação é um roteiro de como negociar, e nenhuma negociação deve ser realizada sem um plano bem pesquisado.
- O plano é escrito e seguido. Não é alterado, a menos que não funcione (ganhe dinheiro) ou que o comerciante encontre uma maneira de melhorá-lo.
- Um plano básico de negociação inclui regras de entrada e saída, bem como gerenciamento de risco e regras de dimensionamento de posição. O negociante pode adicionar regras adicionais a seu critério para controlar quando e como negociar.
Compreendendo o Plano de Negociação
Os planos de negociação podem ser elaborados de várias maneiras diferentes. Os investidores normalmente irão personalizar seu próprio plano de negociação com base em suas metas e objetivos pessoais. Os planos de negociação podem ser longos e detalhados, especialmente para day traders ativos, como day traders ou swing traders. Eles também podem ser muito simples, como para um investidor que deseja apenas fazer investimentos automáticos todos os meses nos mesmos fundos mútuos ou fundos negociados em bolsa (ETFs) até a aposentadoria.
Planos de Investimento Automático e Negociação Simples
As plataformas de corretagem permitem que os investidores personalizem os investimentos automatizados em intervalos regulares. Muitos investidores usam o investimento automatizado para investir uma quantia específica de dinheiro a cada mês em fundos mútuos ou outros ativos.
Embora o processo seja automatizado, ele ainda deve ser baseado em um plano que é escrito. Dessa forma, o investidor fica mais preparado para o que vai acontecer a cada mês, e o processo de planejamento provavelmente também vai forçá-lo a pensar no que fazer se o mercado não seguir o seu caminho.
Por exemplo, um jovem de 30 anos pode decidir depositar $ 500 por mês em um fundo mútuo. Após três anos, eles verificam o saldo e, na verdade, perderam dinheiro. Eles depositaram $ 18.000 e seus ativos valem apenas $ 15.000.
O plano de negociação descreve não apenas o que fazer para entrar em posições, mas também determina quando sair.
Os investidores que compram e mantêm podem simplesmente investir automaticamente e não vendem nada até a aposentadoria. Eles podem até ter a regra de não olhar para suas posses.
Outros investidores podem optar por investir automaticamente somente depois que o mercado de ações cair 10%, 20% ou alguma outra porcentagem. Então, eles começam a fazer contribuições mensais (maiores). Ou, outros investidores podem escolher investir automaticamente todos os meses, mas têm regras de venda para caso seus investimentos comecem a cair muito no valor.
Os investidores automáticos também devem decidir quanto capital alocarão em cada investimento. Esta não é uma decisão aleatória. Deve ser bem pensado e pesquisado, depois escrito no plano e seguido.
Embora o investimento automático seja simples, um plano de negociação ainda é necessário para navegar pelos altos e baixos dos investimentos.
Planos de negociação táticos ou ativos
Os investidores de curto e longo prazo podem optar por utilizar um plano de negociação tática. Ao contrário do investimento automático, em que o investidor compra títulos em intervalos regulares, o trader tático normalmente procura entrar e sair de posições em níveis de preços exatos ou apenas quando requisitos muito específicos são atendidos. Por causa disso, os planos de negociação táticos são muito mais detalhados.
O trader tático precisa criar regras para exatamente quando eles entrarão em uma operação. Isso pode ser baseado em um padrão de gráfico, o preço atingindo um certo nível, um sinal indicador técnico, um viés estatístico ou outros fatores.
O plano de negociação tático também deve indicar como sair das posições. Isso inclui sair com lucro ou como e quando sair com prejuízo. Os negociantes táticos geralmente utilizam ordens limitadas para realizar lucros e interromper as ordens para sair de suas perdas.
O plano de negociação também descreve quanto capital é arriscado em cada negociação e como o tamanho da posição é determinado.
Regras adicionais também podem ser adicionadas, especificando quando é aceitável negociar e quando não é. Um day trader, por exemplo, pode ter uma regra de não negociar se a volatilidade estiver abaixo de um certo nível, pois pode não haver movimento ou oportunidade suficiente. Se a volatilidade estiver abaixo de um certo nível, eles não negociam, mesmo que seus critérios de entrada sejam acionados.
Alterando um Plano de Negociação
Os planos de negociação devem ser documentos bem elaborados e pesquisados, escritos pelo negociador ou investidor, como um roteiro do que eles precisam fazer para lucrar com os mercados. Os planos não devem mudar sempre que houver uma perda ou uma fase difícil. A pesquisa necessária para fazer o plano deve ajudar a preparar o profissional para os altos e baixos de investir e negociar.
Os planos de negociação só devem ser alterados se for descoberta uma maneira melhor de negociar ou investir. Se descobrir que um plano de negociação não funciona, ele deve ser descartado. Nenhuma negociação é feita até que um novo plano seja feito.
Exemplo de um plano de negociação – dimensionamento de posição e gerenciamento de risco
Um plano de negociação pode ser bastante detalhado e, no mínimo, deve delinear o que, quando e como comprar; quando e como sair de posições, tanto lucrativas quanto não lucrativas; e também deve cobrir como o risco será gerenciado. O negociante também pode incluir outras regras, como a forma como os títulos a serem negociados serão encontrados e quando são ou não aceitáveis para negociação.
Para dar um exemplo de como uma dessas seções poderia se parecer, vamos supor que um negociante determinou suas regras de entrada e saída. Ou seja, eles determinaram onde entrarão e onde realizarão lucros e reduzirão perdas. Agora, eles precisam criar regras de gerenciamento de risco.
As regras ou tópicos a serem incluídos no plano de negociação podem incluir:
Risco de apenas 1% do capital por transação
Isso significa que a distância entre o ponto de entrada e o ponto de stop loss, multiplicado pelo tamanho da posição, não pode ser superior a 1% do saldo da conta. Esta regra governa o tamanho da posição, porque o tamanho da posição é o único desconhecido e precisa ser calculado. O trader pode optar por arriscar 2%, 5% ou 1,5%.
Suponha que um comerciante tenha uma conta de $ 50.000. Isso significa que eles podem arriscar $ 500 por negociação (1% de $ 50.000). Eles recebem um sinal de negociação que diz para comprar a $ 35 e colocar um stop loss em $ 34. A diferença entre a entrada e o stop loss é de $ 1. Divida o valor total que eles podem arriscar por esta diferença: $ 500 / $ 1 = 500 ações. Se comprar 500 ações e perder $ 1, perderá $ 500, que é o risco máximo. Portanto, se quiserem arriscar 1%, compram 500 ações.
Alavancagem ou sem alavancagem
O plano de negociação deve definir se a alavancagem pode ser usada ou não e quanto, se for permitido. A alavancagem aumenta os retornos e as perdas.
Ativos correlacionados ou não correlacionados
Parte do processo de gerenciamento de risco é determinar se os ativos correlacionados podem ser negociados e em que grau. Por exemplo, um investidor deve decidir se tem permissão para assumir posições completas em duas ações com movimentos muito semelhantes. Fazer isso pode resultar em risco duplo se ambos atingirem o stop loss, mas também lucro duplo se as metas forem alcançadas.
Restrições comerciais
Um plano de negociação pode incluir restrições que interrompam a negociação quando as coisas não vão bem. Por exemplo, um day trader pode ter uma regra para interromper a negociação se perder três negociações consecutivas ou perder uma determinada quantia de dinheiro. Eles param de negociar naquele dia e podem retomar no dia seguinte. Outras restrições comerciais podem incluir a redução do tamanho da posição em um determinado grau quando as coisas não estão indo bem e o aumento do tamanho da posição em um determinado valor quando as coisas estão indo bem.
A seção de gerenciamento de risco do plano de negociação pode incluir todas essas regras, personalizadas pelo negociante. Também pode incluir outras regras que ajudam o comerciante a gerenciar seu risco de acordo com seus objetivos e tolerância ao risco.