Usando a coleta de prejuízos fiscais para melhorar o retorno do investimento
A coleta de prejuízos fiscais é uma estratégia que pode ajudar os investidores a minimizar quaisquer impostos que possam dever sobre ganhos de capital ou sobre sua renda regular. Também pode melhorar o retorno geral do investimento. Como estratégia, a colheita de prejuízo fiscal envolve a venda de um investimento que perdeu valor, substituindo-o por um investimento razoavelmente semelhante e, em seguida, usando o investimento vendido com prejuízo para compensar quaisquer ganhos realizados.
A colheita de prejuízos fiscais só se aplica a contas de investimento tributáveis. Contas de aposentadoria, como IRAs e contas 401 (k) crescem com imposto diferido, portanto, não estão sujeitas a impostos sobre ganhos de capital.
Principais vantagens
- A coleta de prejuízos fiscais é uma estratégia que pode ajudar os investidores a minimizar quaisquer impostos que possam dever sobre ganhos de capital ou sobre sua renda regular.
- Às vezes, um investimento que perdeu valor ainda pode ajudar seu portfólio; se um investimento cair, você pode deduzir essa perda dos ganhos de capital devidos, o que também pode ajudar a aumentar o retorno total do seu investimento.
- No caso de um registro de casal casado em conjunto, até $ 3.000 por ano em perdas de capital realizadas podem ser usados para compensar o imposto sobre ganhos de capital ou impostos devidos sobre a renda ordinária.
- O IRS proíbe os investidores de deduzir uma perda de capital na venda de um título contra o ganho de capital do mesmo título;isso é chamado de liquidação.
- Uma regra geral é que você só deve colher os prejuízos se o benefício fiscal superar o custo administrativo.
Compreendendo a coleta de prejuízos fiscais
Uma perda de investimento pode ser usada para compensar o imposto sobre ganhos de capital sobre ganhos realizados em uma carteira de investimentos. Também pode ser usado para compensar impostos sobre a renda ordinária. Para um registro de casal casado em conjunto, até $ 3.000 por ano em prejuízos realizados podem ser usados para compensar a renda ordinária do imposto de renda federal.
Mesmo que um investidor não preveja nenhum ganho de capital neste ano, ainda há benefícios para a estratégia de colheita de prejuízos fiscais, porque as perdas de capital podem ser usadas para compensar a renda ordinária. Além disso, as perdas também podem ser transportadas para o futuro e usadas para compensar os ganhos futuros.
Perda de capital
Às vezes, um investimento que perdeu valor ainda pode ajudar seu portfólio. Se um investimento cair, você pode deduzir essa perda, o que também pode ajudar a fundo negociado em bolsa (ETF) no início do ano. Em seguida, esse ETF diminui em valor em 10% e cai para um valor de mercado de $ 9.000. Isso é considerado uma perda de capital de $ 1.000.
Uma perda de capital ocorre sempre que um ativo diminui de valor. No entanto, uma perda não é considerada realizada para fins fiscais até que o investimento tenha sido vendido por um preço inferior ao preço de compra original.
Suponha que o mercado reverta o curso e esse investimento feche o ano em $ 10.800. Antes de impostos, isso representa um retorno de 10% (depois de adicionar o rendimento de dividendo típico de 2% ). Supondo que esse investidor esteja na faixa de tributação mais alta, seu retorno após os impostos é de 9,4%, o que representa um ganho de aproximadamente 8%, mais um ganho de dividendos de aproximadamente 1,4%.
No entanto, se esse investidor tivesse decidido vender o investimento imediatamente após a queda inicial no preço e comprado ações adicionais com os rendimentos, ele seria capaz de usar essa perda realizada de $ 1.000 para compensar os ganhos de capital tributáveis que estavam relatando ou impostos sobre seus renda ordinária. Com a taxa de imposto mais alta, isso poderia gerar uma economia de US $ 760 em impostos sobre a renda. Isso também adicionaria um retorno adicional de 7,6% ao investimento original de $ 10.000.
Usando a coleta de prejuízos fiscais, o retorno líquido após os impostos sobre o investimento desse investidor seria agora de aproximadamente 16,6%, ou igual a 9% mais 7,6%.
Limitações à colheita de prejuízos fiscais
Existem certas limitações para a eficácia dessa estratégia, além das regulamentações estabelecidas pela Receita Federal (IRS).
Regra de venda de lavagem
Os investidores não podem deduzir uma perda de capital na venda de um título contra o ganho de capital do mesmo título. Isso é chamado de liquidação de lavagem. As regras de liquidação evitam que os contribuintes vendam ou negociem um título com prejuízo e, dentro de 30 dias antes ou depois dessa venda, comprem o mesmo título ou título – ou um “substancialmente idêntico” (ou adquiram um contrato ou uma opção de fazer tão). No caso de uma venda por lavagem, a baixa de impostos pode ser anulada pelo IRS.
Para os investidores que desejam colher suas perdas, ao mesmo tempo que evitam violações das regras de lavagem, uma estratégia para uma ação individual que perde valor é substituí-la por um fundo mútuo ou ETF voltado para o mesmo setor. Isso permitirá que você mantenha uma alocação de ativos semelhante em seu portfólio.
Limite de Responsabilidade Fiscal
Até $ 3.000 de perda de capital realizada podem ser usados para reduzir sua renda tributável em um ano (se o status de declaração de imposto de um investidor for solteiro ou casado, declaração em conjunto ). Os casados, mas apresentando separadamente, podem deduzir até US $ 1.500 em um ano. Qualquer perda adicional pode ser transportada para uso em futuras declarações de impostos.
Custos administrativos
Concluir uma transação sempre que o mercado cair pode ser oneroso do ponto de vista da preparação de impostos. Uma regra geral é que você só deve colher os prejuízos se o benefício fiscal superar o custo administrativo.
No entanto, a coleta de perdas fiscais e o reequilíbrio de portfólio podem se complementar bem. O reequilíbrio periódico pode ser uma oportunidade para identificar investimentos atrasados que poderiam ser candidatos à colheita de perdas fiscais.
The Bottom Line
As leis tributárias criam a oportunidade de se engajar na coleta de prejuízos fiscais como estratégia de investimento. No entanto, a economia de impostos nunca deve diminuir ou atrapalhar seus objetivos de investimento. Em alguns casos, seus retornos após os impostos podem ser impulsionados por essa estratégia, resultando em um acúmulo de ativos mais rápido.
No entanto, a melhor abordagem pode ser adotar uma estratégia equilibrada e reavaliar frequentemente seu portfólio para garantir que todos os seus investimentos estejam alinhados com seus objetivos.