Como os bilionários administram suas fortunas

Um relatório do UBS Group Inc. (UBS) e da PricewaterhouseCoopers (PwC) dá uma rara visão de como os bilionários do mundo fizeram suas fortunas, como planejam mantê-las e como planejam repassá-las. Para consultores financeiros que atendem a indivíduos de alto patrimônio, os insights do relatório podem ser aplicados a um amplo espectro de clientes ricos que precisam tomar decisões frequentemente difíceis sobre como manter e administrar seu patrimônio e planejar seus legados. O relatório pesquisou 1.300 bilionários e analisou dados de 1995-2014 nos 14 maiores mercados bilionários do mundo, respondendo por 75% da riqueza dos bilionários em todo o mundo. O UBS e a PwC também realizaram entrevistas face a face com mais de 30 bilionários.

A Nova Era Dourada

A pesquisa descobriu que 917 bilionários que se criaram por conta própria geraram mais de US $ 3,6 trilhões em riqueza globalmente. Vinte e três por cento lançaram seu primeiro empreendimento comercial antes dos 30 anos e 68% o fizeram antes de completar 40. “Atualmente vivemos em uma era de oportunidades e criação acelerada de riqueza, semelhante à Idade de Ouro do final do século 19 e início do século 20 Séculos, quando o empreendedorismo nos EUA e na Europa impulsionou a primeira onda de inovação na história moderna ”, disse Josef Stadler, chefe da Global Ultra-High-Net-Worth do UBS, em um comunicado. “Mas a geração de riqueza é cíclica e, nas últimas décadas, temos nos beneficiado por estar em um forte arco do ciclo. ” 

Criação de riqueza

Os bilionários exibem traços de caráter semelhantes, incluindo um apetite por riscos inteligentes, um foco obsessivo nos negócios e uma forte ética de trabalho. Mas eles construíram suas fortunas de maneiras diferentes. Nos Estados Unidos, por exemplo, os serviços financeiros foram o maior produtor de bilionários que se fizeram por conta própria (30%), com a riqueza por bilionário nesse setor em média $ 4,5 bilhões. Os bilionários que se fizeram por conta própria na Europa (49,5%) e na Ásia (20%) foram em grande parte criados pela indústria de consumo nos últimos 20 anos. Com uma riqueza média de US $ 5,7 bilhões, os bilionários europeus são mais ricos do que os da Ásia (US $ 3,2 bilhões) por uma grande margem.

A pesquisa aponta, no entanto, que a população autônoma de bilionários na Ásia é única porque a criação de riqueza na região é mais recente do que em outras partes do mundo. Bilionários asiáticos tendem a ser mais jovens do que outros bilionários, com uma idade média de 57 anos. Isso é 10 anos mais jovem do que seus colegas americanos e europeus. Como uma proporção significativa dos bilionários da Ásia cresceu na pobreza – 25% em comparação com 8% nos EUA e 6% na Europa – o UBS e a PwC prevêem que a Ásia será o centro da nova criação de riqueza para bilionários daqui para frente.

Preservação de Riqueza

Mais de dois terços dos bilionários do mundo têm mais de 60 anos e têm mais de um filho. Isso significa que a preservação, transferência de riqueza e legado estão no topo de suas mentes. A pesquisa afirma que a riqueza diminui com o tempo, especialmente à medida que as famílias crescem. À medida que envelhecem, os bilionários enfrentam a difícil decisão de o que fazer com os negócios que os enriqueceram: manter ou vender tudo ou partes do negócio.

O relatório descobriu que a maioria dos bilionários americanos e europeus optam por manter seus negócios (60%), um terço (30%) vende peças por meio de uma oferta pública inicial (IPO) ou venda comercial e 10% saque em dinheiro. A maioria dos que sacam torna-se investidores financeiros, investindo por conta própria, buscando metas específicas de risco-retorno e / ou delegando investimentos a um family office ou consultor financeiro pessoal. Cinquenta e sete por cento das famílias bilionárias europeias e 56% das asiáticas assumem os negócios da família quando o patriarca / fundador se aposenta, em comparação com apenas 36% nos Estados Unidos

Filantropia

Os esforços filantrópicos dos bilionários de hoje apóiam a educação, a saúde e as causas humanitárias e tendem a se concentrar em esforços que fornecem resultados tangíveis e mensuráveis, concluiu a pesquisa. Eles gostam de saber quantas vidas foram afetadas por suas doações, ver melhorias na saúde ou nas condições de vida ou financiar várias causas por meio de microcréditos. Nos Estados Unidos, a “filantropia visível” doada por meio de instituições é popular. Mais de 100 bilionários aderiram ao Giving Pledge de Bill Gates desde seu início, por exemplo.

The Bottom Line

Bilionários de diferentes regiões e culturas ao redor do mundo geralmente compartilham características comuns. Os consultores podem usar os insights do relatório – por exemplo, como esses empresários ricos optam por dividir seu patrimônio – e aplicá-los a clientes com patrimônio significativo em vários graus.