Empréstimo de dinheiro duro
O que é um empréstimo de dinheiro duro?
Um empréstimo de dinheiro duro é um tipo de empréstimo garantido por um imóvel. Os empréstimos de dinheiro duro são considerados empréstimos de “último recurso” ou empréstimos-ponte de curto prazo. Esses empréstimos são usados principalmente em transações imobiliárias, sendo os credores geralmente pessoas físicas ou jurídicas e não bancos.
Principais vantagens
- Os empréstimos de dinheiro duro são usados principalmente para transações imobiliárias e são dinheiro de um indivíduo ou empresa e não de um banco.
- Um empréstimo de dinheiro duro, geralmente contraído por um curto período de tempo, é uma maneira de arrecadar dinheiro rapidamente, mas a um custo mais alto e com um índice de LTV mais baixo.
- Como os empréstimos de dinheiro duro dependem de garantias e não da posição financeira do requerente, o prazo de financiamento é mais curto.
- Os termos dos empréstimos de dinheiro duro muitas vezes podem ser negociados entre o credor e o devedor. Esses empréstimos geralmente usam propriedade como garantia.
- A inadimplência do mutuário ainda pode resultar em uma transação lucrativa para o credor por meio da cobrança da garantia.
Como funciona um empréstimo de dinheiro duro
Os empréstimos de dinheiro duro têm termos baseados principalmente no valor da propriedade usada como garantia, não na qualidade de crédito do tomador. Uma vez que os credores tradicionais, como os bancos, não fazem empréstimos de dinheiro duro, os emprestadores de dinheiro duro são frequentemente pessoas físicas ou empresas que veem valor neste tipo de risco potencialmente arriscado.
Empréstimos duros do dinheiro pode ser procurado por flippers propriedade que planejam renovar e revender o imóvel que é usado como garantia para o financiamento, muitas vezes dentro de um ano, se não mais cedo. O custo mais alto de um empréstimo de dinheiro duro é compensado pelo fato de que o tomador pretende pagar o empréstimo de forma relativamente rápida – a maioria dos empréstimos de dinheiro duro é de um a três anos – e algumas das outras vantagens que eles oferecem.
O empréstimo de dinheiro duro pode ser visto como um investimento. Muitos têm usado isso como um modelo de negócios e o praticam ativamente.
Considerações especiais para empréstimos de dinheiro duro
O custo de um capital, um processo de aprovação menos rigoroso e flexibilidade potencial no cronograma de reembolso.
Empréstimos de dinheiro duro podem ser usados em situações de recuperação, financiamento de curto prazo e por tomadores de empréstimo com crédito ruim, mas com patrimônio líquido substancial em suas propriedades. Uma vez que pode ser emitido rapidamente, um empréstimo de dinheiro duro pode ser usado como uma forma de evitar a execução hipotecária.
Prós e contras de um empréstimo de dinheiro duro
Existem prós e contras nos empréstimos de dinheiro duro relacionados ao processo de aprovação, taxas de empréstimo para valor (LTV) e taxas de juros.
Prós
Uma vantagem de um empréstimo de dinheiro forte é o processo de aprovação, que tende a ser muito mais rápido do que solicitar uma hipoteca ou outro empréstimo tradicional por meio de um banco. Os investidores privados que apóiam o empréstimo de dinheiro forte podem tomar decisões mais rapidamente porque o credor está focado em garantias, e não na posição financeira do requerente.
Os credores gastam menos tempo vasculhando um pedido de empréstimo, verificando receitas e revisando documentos financeiros, por exemplo. Se o mutuário já tiver um relacionamento com o credor, o processo será ainda mais tranquilo.
Os investidores em empréstimos duros não estão tão preocupados em receber o reembolso porque pode haver um valor e oportunidade ainda maiores para eles próprios revenderem a propriedade se o tomador entrar em default.
Contras
Uma vez que a propriedade em si é usada como a única proteção contra inadimplência, os empréstimos de dinheiro duro geralmente têm taxas de LTV mais baixas do que os empréstimos tradicionais: cerca de 50% a 70%, contra 80% para hipotecas regulares (embora possa ir mais alto se o mutuário for um nadadeira experiente).
Além disso, as taxas de juros tendem a ser altas. Para empréstimos de dinheiro duro, as taxas podem ser ainda mais altas do que as dos empréstimos subprime. Em 2020, a taxa de juros média para um empréstimo de dinheiro duro era de 11,25%, com taxas variando de 7,5% a 15% para os Estados Unidos em 2020.
Outra desvantagem é que os credores de empréstimos hard podem optar por não fornecer financiamento para uma residência ocupada pelo proprietário devido à supervisão regulatória e às regras de conformidade.