Como escolher apólices de seguro de vida permanente

Há cinquenta anos, a maioria das apólices de seguro de vida vendidas era garantida e oferecida por empresas de fundos mútuos. As opções eram limitadas a apólices de seguro de vida, de doação ou de vida inteira. Era simples, você pagava um prêmio alto definido e a seguradora garantia o benefício por morte.

Tudo isso mudou na década de 1980. As taxas de juros dispararam e os proprietários de apólices abriram mão de sua cobertura para investir o valor em dinheiro em produtos não seguros que paguem juros mais altos.  Para competir, as seguradoras começaram a oferecer apólices não garantidas sensíveis a juros.

Políticas garantidas vs. não garantidas

Hoje, as empresas oferecem uma ampla gama de apólices de seguro de vida com e sem garantia. Uma apólice garantida é aquela em que a seguradora assume todos os riscos e garante contratualmente o benefício por morte em troca do pagamento de um prêmio definido. Se o desempenho dos investimentos for inferior ou as despesas aumentarem, a seguradora deve absorver a perda.

Com uma apólice não garantida, o proprietário, em troca de um prêmio mais baixo e possivelmente melhor retorno, está assumindo grande parte do risco do investimento, além de dar à seguradora o direito de aumentar as taxas da apólice. Se as coisas não funcionarem conforme planejado, o proprietário da apólice deve absorver o custo e pagar um prêmio mais alto.

Políticas de vida a termo

O seguro de vida é garantido. O prêmio é definido em questão e claramente indicado na apólice. Uma  apólice anual renovável tem um prêmio que aumenta a cada ano. Uma apólice de prazo nivelado tem um prêmio inicialmente mais alto que não muda por um período definido, normalmente 10, 20 ou 30 anos, e então se torna um prazo renovável anual com um prêmio baseado na sua idade atingida.

Políticas Permanentes

Cobertura permanente: vida inteira, universal e variável é mais confusa, pois a mesma apólice, dependendo de como é emitida, muitas vezes pode ser garantida ou não garantida. Todas as ilustrações da apólice de seguro de vida permanente são hipotéticas e incluem livros que mostram como a apólice poderia funcionar sob premissas garantidas e não garantidas.

As taxas de retorno e taxas de apólice são geralmente exibidas no topo de cada coluna do razão, e algumas apólices, como vida variável ou índice, às vezes são ilustradas assumindo retornos anuais muito otimistas de 7% -8%. (Para informações relacionadas, leia mais sobre  seguro de vida permanente.)

As apólices não garantidas são normalmente ilustradas com um prêmio calculado com base em uma taxa de retorno favorável presumida e taxas de apólice que podem mudar. O pagamento do prêmio mais baixo é ótimo, desde que o desempenho da apólice atenda ou exceda as premissas da ilustração. No entanto, se a apólice não atender às expectativas, o proprietário terá que pagar um prêmio mais alto e / ou reduzir o benefício por morte, ou a cobertura pode expirar prematuramente. 

Algumas apólices permanentes oferecem um passageiro  por um custo adicional que faz parte do contrato e garante que a apólice não caducará. A apólice é garantida, mesmo que o valor em dinheiro caia para zero. Mas apenas enquanto o prêmio planejado for pago conforme programado. Dependendo de como a apólice e o prêmio são calculados, a garantia sem caducidade pode variar de alguns anos até a idade de 121. No entanto, em troca de transferir o risco de volta para a seguradora, essas apólices normalmente têm um prêmio mais alto e constroem pouco valor em dinheiro.