Estratégias de pivô para comerciantes de Forex

Segunda resistência (R2) = P + (R1-S1)

Segundo suporte (S2) = P – (R1- S1)

Calcular dois níveis de suporte e resistência é uma prática comum, mas não é incomum derivar um terceiro nível de suporte e resistência também. ( Observação: o suporte de terceiro nível e as resistências são um pouco esotéricos para serem úteis para fins de estratégias de negociação.)  Também é possível se aprofundar na análise do ponto de pivô; por exemplo, alguns traders vão além dos níveis tradicionais de suporte e resistência e também rastreiam o ponto médio entre cada um desses níveis.

Aplicação de pontos de pivô no mercado de câmbio

De modo geral, o ponto de pivô é visto como o suporte primário ou nível de resistência. O gráfico a seguir é um gráfico de 30 minutos do par de moedas GBP / USD com níveis de pivô calculados usando os preços diários de alta, baixa e de fechamento.

A importância do mercado de câmbio abre em pontos dinâmicos

Existem três aberturas de mercado no mercado de câmbio: a abertura dos Estados Unidos, que ocorre aproximadamente às 8h EDT, a europeia, que ocorre às 2h EDT, e a asiática, que ocorre às 19h00 EDT.

O que também vemos quando negociamos pivôs no mercado FX é que a faixa de negociação para a sessão geralmente ocorre entre o ponto de pivô e os primeiros níveis de suporte e resistência, porque uma infinidade de traders joga esta faixa. No gráfico abaixo do par de moedas USD / JPY, você pode ver nas áreas circuladas que os preços inicialmente permaneceram dentro do ponto pivô e o primeiro nível de resistência com o pivô atuando como suporte. Assim que o pivô foi quebrado, os preços baixaram e permaneceram predominantemente dentro do pivô e da primeira zona de suporte.

Um dos pontos-chave para entender ao negociar pontos de pivô no mercado de câmbio é que as quebras tendem a ocorrer em torno de uma das aberturas do mercado. A razão para isso é o influxo imediato de comerciantes entrando no mercado ao mesmo tempo. Esses corretores vão ao escritório, dão uma olhada em como os preços foram negociados durante a noite e quais dados foram divulgados e, em seguida, ajustam seus portfólios de acordo. Durante os períodos mais calmos, como entre o fechamento dos EUA (16h EDT) e a abertura asiática (19h EDT) (e às vezes até mesmo durante a sessão asiática, que é a sessão de negociação mais silenciosa), os preços podem permanecer confinados por horas entre o nível de pivô e o nível de suporte ou resistência. Isso fornece o ambiente perfeito para os comerciantes limitados.

Duas estratégias usando pontos dinâmicos

Muitas estratégias podem ser desenvolvidas usando o nível de pivô como base, mas a precisão do uso de linhas de pivô aumenta quando as formações de velas japonesas também podem ser identificadas. Por exemplo, se os preços foram negociados abaixo do pivô central (P) durante a maior parte da sessão e, em seguida, subiram acima do pivô, criando simultaneamente uma formação de reversão (como uma estrela cadente, Doji ou homem pendurado ), você poderia vender a descoberto antes de o preço retoma a negociação abaixo do ponto de pivô.

Um exemplo perfeito disso é mostrado abaixo, um gráfico USD / CHF de 30 minutos. USD / CHF permaneceu limitado por um intervalo entre a primeira zona de suporte e o nível de pivô durante a maior parte do pregão asiático. Quando a Europa entrou no mercado, os comerciantes começaram a levar o USD / CHF em alta para quebrar acima do pivô central. Os touros perderam o controle quando a segunda vela se tornou uma formação Doji.

Os preços então começaram a reverter abaixo do pivô central para passar as próximas seis horas entre o pivô central e a primeira zona de suporte. Os comerciantes observando esta formação poderiam ter vendido USD / CHF na vela logo após a formação doji para tirar vantagem de pelo menos 80 pips de lucro entre o ponto de pivô e o primeiro nível de suporte.

Outra estratégia empregada pelos traders é procurar os preços que obedeçam ao nível do pivô, validando, portanto, o nível como um suporte sólido ou zona de resistência. Nesse tipo de estratégia, você está procurando o preço para quebrar o nível do pivô, reverter e depois voltar para o nível do pivô. Se o preço continua a conduzir através do ponto de pivô, isso é uma indicação de que o nível de pivô não é muito forte e é, portanto, menos útil como um sinal de negociação. No entanto, se os preços hesitam em torno desse nível ou o “validam”, o nível do pivô é mais significativo e sugere que o movimento para baixo é uma quebra real, o que indica que pode haver um movimento de continuação.

O gráfico GBP / CHF de 15 minutos mostrado abaixo é um exemplo de preços que “obedecem” à linha dinâmica. Para a maior parte, os preços ficaram inicialmente confinados ao nível do ponto médio e do pivô. No Aberto Europeu (2 AM EDT), GBP / CHF subiu e quebrou acima do nível de pivô. Os preços então voltaram ao nível do pivô, mantiveram-se e começaram a subir novamente. O nível foi testado mais uma vez antes da abertura do mercado dos EUA (7 AM EDT), momento em que os comerciantes deveriam ter colocado uma ordem de compra para GBP / CHF, uma vez que o nível de pivô já havia provado ser um nível de suporte significativo. Para os comerciantes que empregaram essa estratégia, o GBP / CHF saltou do nível e se recuperou mais uma vez.

The Bottom Line

Os comerciantes e criadores de mercado têm usado pontos de articulação há anos para determinar os níveis de suporte e / ou resistência críticos. Como os gráficos acima mostraram, os pivôs podem ser especialmente populares no mercado de câmbio, uma vez que muitos pares de moedas tendem a flutuar entre esses níveis. Os negociadores dentro de uma faixa entrarão em uma ordem de compra perto dos níveis identificados de suporte e uma ordem de venda quando o ativo se aproximar da resistência superior. Os pontos de pivô também permitem que os traders de tendência e rompimento identifiquem os níveis-chave que precisam ser rompidos para que um movimento se qualifique como rompimento. Além disso, esses indicadores técnicos podem ser muito úteis quando o mercado abre.

Uma excelente maneira de os investidores individuais ficarem mais sintonizados com os movimentos do mercado e tomar decisões de transação mais informadas é ter consciência de onde estão localizados esses pontos de inflexão em potencial. Dada a sua facilidade de cálculo, os pontos de pivô também podem ser incorporados em muitas estratégias de negociação. A flexibilidade e a relativa simplicidade dos pontos de pivô definitivamente os tornam uma adição útil à sua caixa de ferramentas de negociação.