Liquidez Atual
DEFINIÇÃO de Liquidez Corrente
A liquidez corrente é o montante total de caixa e participações não afiliadas em comparação com o passivo líquido e os saldos de resseguro cedido a pagar. A liquidez corrente é expressa como uma porcentagem e é usada para determinar o valor dos passivos de uma seguradora que pode ser coberto com ativos líquidos. Um índice alto indica que a seguradora não depende de novos prêmios para cobrir responsabilidades existentes.
QUEBRANDO A Liquidez Atual
Compreender o tipo de responsabilidades que uma seguradora assumiu ao subscrever apólices e ceder o resseguro é uma etapa importante para determinar se uma seguradora está em risco. As seguradoras que são capazes de cobrir suas responsabilidades com dinheiro e outras fontes financeiras prontamente disponíveis são mais capazes de resistir a aumentos nos sinistros e, portanto, são menos dependentes de subscrever novas apólices ou aumentar os prêmios para cobrir as responsabilidades. Esse tipo de análise é chamado de análise de liquidez.
Medidas de solvência
As seguradoras equilibram as atividades de investimento que maximizam o lucro com os riscos associados às apólices que subscrevem. Os investimentos com rendimentos mais elevados também podem ter durações mais longas, bloqueando os ativos por um período de tempo mais longo. Esses tipos de ativos, como imóveis, também podem ser mais difíceis de vender rapidamente. Assim, as seguradoras realizar uma mistura de caixa, equivalentes de caixa, títulos públicos, títulos corporativos, ações e hipotecas, criando uma mistura de alto rendimento e elevada liquidez em quantidades variáveis.
As agências de classificação examinam a liquidez de uma seguradora para estabelecer uma classificação de crédito. Estas agências publicará o índice de liquidez, bem como uma relação rápida, o que compara caixa e equivalentes a passivos. Semelhante aos testes de estresse que os bancos são submetidos ao determinar a capitalização, as seguradoras também são submetidas a vários cenários para determinar se o montante de liquidez de uma seguradora cobrirá os passivos. Os resultados desses testes de estresse para uma única seguradora são comparados aos resultados de outras seguradoras que oferecem apólices semelhantes.
Os consumidores podem encontrar esta e outras proporções para seguradoras no Sistema de Informação Regulatória de Seguros NAIC (IRIS), uma coleção de ferramentas analíticas de solvência e bancos de dados projetados para fornecer aos departamentos de seguros estaduais uma abordagem integrada para triagem e análise da condição financeira das seguradoras que operam em seus respectivos estados. O IRIS, desenvolvido por reguladores de seguros estaduais que participam de comitês NAIC, tem como objetivo auxiliar os departamentos de seguros estaduais a direcionar recursos para as seguradoras com maior necessidade de atenção regulatória. O IRIS não tem como objetivo substituir os esforços de monitoramento de solvência aprofundados de cada departamento de seguros do estado, como análises ou exames financeiros.