Aconselhamento de carreira: Analista financeiro vs. Analista de ações
Analista financeiro x analista de ações: uma visão geral
Jovens profissionais com inclinações quantitativas, solucionadores de problemas qualificados, pensadores lógicos e que se mantêm atualizados com os mercados devem considerar a carreira de analista financeiro. Em um sentido amplo, os analistas financeiros examinam os dados financeiros para ajudar as empresas a tomar decisões de investimento.
Alguns analistas financeiros trabalham internamente e ajudam seus empregadores a fazer investimentos, enquanto outros trabalham para empresas terceirizadas contratadas por clientes externos para emprestar seus conhecimentos. O campo da análise financeira é uma categoria bastante ampla. Alguns analistas financeiros têm uma visão geral, analisando as tendências gerais do mercado para localizar investimentos lucrativos em diferentes setores e segmentos de mercado. Outros adotam uma abordagem micro, dividindo as oportunidades de investimento empresa por empresa para tentar identificar o potencial de investimento de cada uma. Esses profissionais são chamados de analistas de ações.
Analistas Financeiros
Os analistas financeiros observam o desempenho geral de uma empresa ou setor usando uma variedade de métricas. Eles revisam as decisões financeiras com base nas tendências econômicas e de mercado atuais, objetivos de negócios declarados e possíveis opções de investimento. É importante ressaltar que um analista financeiro está interessado no patrimônio e na dívida de uma empresa, bem como nos dados econômicos.
Um diploma em finanças é provavelmente mais benéfico para aspirantes a analistas financeiros, embora matemática ou economia também possam ser suficientes. Um Master of Business Administration (MBA) pode ajudar para um analista financeiro, mas nem sempre é necessário.
Os analistas financeiros ganharam um salário médio anual de $ 85.660 em 2018, o ano mais recente para o qual há dados disponíveis, de acordo com o Bureau of Labor Statistics (BLS). Os maiores ganhadores trouxeram para casa cerca de $ 167.420 e o menor, aproximadamente $ 52.540.
Os analistas financeiros tendem a ganhar mais em grandes centros financeiros, como a cidade de Nova York ou São Francisco. Bridgeport, Connecticut, também é um destino lucrativo para analistas.2 O aumento das regulamentações e a complexidade do mercado estão impulsionando o crescimento dos analistas financeiros, principalmente entre empresas maiores, com muitos ativos para administrar.
Analistas de ações
Enquanto os analistas financeiros consideram um escopo amplo, os analistas de patrimônio concentram-se nas ações das empresas – a porção patrimonial da estrutura de capital. Os analistas de ações começam fazendo modelagem e análise financeiras e são responsáveis pela cobertura de um setor ou grupo de empresas específico. Eles produzem relatórios de pesquisa, projeções e recomendações sobre empresas e ações. Normalmente, um analista de ações se especializa em um pequeno grupo de empresas em um determinado setor ou país para desenvolver a especialização de alto nível necessária para produzir projeções e recomendações precisas. Esses analistas monitoram dados de mercado e notícias e falam com contatos nas empresas e setores que estudam para atualizar suas pesquisas diariamente.
Emitir recomendações de compra, venda ou retenção é um trabalho fundamental do analista de ações. Associados e analistas juniores geralmente recebem reconhecimento por seu trabalho sendo nomeados em relatórios de pesquisa que são distribuídos à equipe de vendas, clientes e veículos de mídia de uma empresa. Como os analistas seniores são especialistas reconhecidos nas empresas que cobrem em um setor, eles são procurados pelos meios de comunicação para comentários sobre essas empresas depois de reportarem lucros ou anunciarem um desenvolvimento material.
Analistas do lado da compra e do lado da venda
Os analistas de ações vêm em dois tipos: analistas do lado da compra e analistas do lado da venda. Os analistas de compras trabalham para gerentes de fundos em corretoras de fundos mútuos e firmas de consultoria financeira. Eles pesquisam empresas na carteira de seus empregadores, bem como outras empresas que podem representar oportunidades de investimento lucrativas. Com base nessa pesquisa, eles elaboram relatórios que oferecem recomendações de compra e venda para a administração.
Os analistas de ações de sell-side frequentemente trabalham para os grandes bancos de investimento, como o Goldman Sachs. Seus trabalhos envolvem pesquisar os fundamentos financeiros das empresas que o banco está considerando abrir o capital e determinar quais têm o maior potencial de se tornarem lucrativas.
Para aspirantes a analistas financeiros, uma das decisões mais importantes é se especializar como analista de ações ou buscar outro nicho sob o guarda-chuva mais amplo da análise financeira. A comparação a seguir explica algumas das diferenças sutis entre uma carreira como analista financeiro e analista de ações.
Requisitos de Educação
Nenhum conselho de licenciamento ou autoridade reguladora definiu mínimos educacionais rígidos e rápidos para analistas financeiros ou analistas de ações. No entanto, um diploma de bacharel se tornou o mínimo de fato para receber uma oferta de trabalho em qualquer uma das áreas. Além disso, as empresas individuais que fazem a contratação definem os padrões.
Como a análise financeira é a mais ampla das duas carreiras, há mais oportunidades de emprego em abundância, desde os enormes bancos de investimento de Wall Street até as seguradoras e pequenas empresas locais. Os padrões educacionais podem variar dependendo de qual dessas rotas o candidato segue. No mínimo, eles deveriam ter um diploma de bacharel, com as especializações mais preferidas sendo economia, finanças e estatística.
Os analistas de ações estão muito mais concentrados em Wall Street, nos grandes bancos de investimento. Os grandes bancos são conhecidos por buscarem os melhores dos melhores ao contratar aqueles que acabaram de sair da faculdade. Por causa disso, eles concentram seus esforços de recrutamento quase exclusivamente em escolas de primeira linha, como as escolas da Ivy League, a Duke University e a University of Chicago. Embora se candidatar a um diploma de uma escola com classificação inferior seja quase uma sentença de morte no campo, o fato é que, estatisticamente, um graduado da Universidade de Princeton tem uma chance muito mais forte de conseguir uma posição de analista de ações em comparação com um graduado de um típico grande universidade estadual. Para graduados de escolas não importantes que ainda desejam buscar análise de patrimônio, a melhor aposta é entrar e se formar em um programa de MBA de elite.
Habilidades necessárias
Os analistas financeiros e analistas de ações precisam de fortes habilidades analíticas e quantitativas, capacidade de resolução de problemas e, igualmente importante, amor pelos mercados. Assim como um consultor financeiro ou corretor da bolsa mantém um dedo constantemente no pulso do mercado, os analistas que estudam dados de investimento devem fazer o mesmo para tirar conclusões precisas dos dados.
Embora ambas as carreiras exijam muito trabalho e dedicação, os analistas de ações em particular, devido à natureza de seus prováveis empregadores, devem estar preparados para uma rotina difícil e muitas horas de trabalho. Um emprego em um grande banco de investimento não é um show das 9 às 5 com fins de semana de folga. A semana de trabalho média, especialmente durante os primeiros anos, pode muito bem ser superior a 80 ou 90 horas. Na verdade, alguns bancos têm beliches para que os analistas que trabalham até tarde possam ficar algumas horas antes de voltar às suas mesas antes do sino de abertura do dia seguinte.
Salário inicial
Um analista de ações quase invariavelmente ganha mais dinheiro do que um analista financeiro tradicional, mas eles investem muito mais horas para ganhar esse dinheiro. De acordo com Salary.com, o salário básico médio para um analista financeiro é de $ 58.800 por ano. Bônus, quando concedidos, são geralmente pequenos e vinculados ao desempenho da empresa, não às métricas individuais.
Os analistas de ações, por outro lado, ganham um salário-base médio de $ 86.400. Quando você adiciona bônus em potencial, o pagamento médio sobe para $ 92.400 anualmente. A maioria dos analistas financeiros, embora tenha uma renda acima da média, precisa trabalhar muitos anos antes de chegar à receita que um analista de ações pode obter no primeiro ano, e alguns nunca chegam lá.
Outlook de trabalho
De acordo com o BLS, as perspectivas de emprego para analistas financeiros são fortes até 2028. O crescimento do emprego projetado no campo é de 6%, quase tão rápido quanto outras ocupações. O BLS agrupa analistas de ações com analistas financeiros ao fazer projeções de emprego.
É importante notar que o mercado de trabalho para analistas de ações está, por motivos óbvios, vinculado à saúde dos grandes bancos. Essa saúde foi tênue por um período que começou em 2008, mas graças à reestruturação, junto com uma injeção de ajuda financiada pelos contribuintes, os bancos de investimento estão se saindo muito melhor. Presumindo que não haja turbulência subsequente, os analistas de ações devem continuar a desfrutar de um forte mercado de trabalho.
Qual escolher
Essas carreiras exigem habilidades, educação e formação semelhantes. Uma consideração é para que tipo de empregador você deseja trabalhar. Se você preferir uma empresa de pequeno ou médio porte, terá uma chance muito melhor como analista financeiro, dado o fato mencionado acima de que a maioria dos empregos de analista de ações está em grandes bancos de investimento.
Outra consideração é, obviamente, dinheiro. Se sua meta principal é um grande salário, torne-se um analista de ações de um grande banco. Lembre-se de que provavelmente você vai se acomodar no escritório para uma noite de trabalho enquanto seus amigos analistas financeiros estão na academia, no happy hour ou jogando softball da liga recreativa. Se o equilíbrio entre vida pessoal e profissional está no topo de sua lista, incline-se para a análise financeira e, definitivamente, fique longe dos grandes bancos de investimento.