Fundo de Valorização de Capital

O que é um fundo de valorização de capital?

A valorização do capital, também conhecida como ganho de capital, refere-se ao aumento do valor de um investimento. Um fundo de valorização de capital é um fundo que tenta aumentar o valor dos ativos principalmente por meio de investimentos em ações de alto valor e alto crescimento. Esses fundos também podem ser chamados de fundos de crescimento agressivo, fundos de oportunidade de capital ou fundos de ganho de capital.

Noções básicas sobre fundos de valorização de capital

Os fundos de valorização de capital são uma boa opção para investidores dispostos a assumir alguns riscos adicionais para o benefício potencial de retornos de mercado acima da média. Normalmente atraem investidores agressivos. As estratégias de investimento podem variar amplamente em toda a categoria de fundos; no entanto, a maioria dos fundos é investida principalmente em uma combinação de ações de valor e crescimento agressivo. Esses fundos são geralmente mais moderados em suas participações de investimento do que fundos de ações de crescimento agressivo, investindo para ganhos de curto e longo prazo com crescimento e valor. Esses fundos podem ser uma boa opção para investidores moderados que buscam alocações no mercado de ações, pois geralmente investem em um universo de ações de mercado amplo. Eles também podem fornecer exposição consistente aos mercados de ações com valorização constante do capital ao longo do tempo. Portanto, eles podem ser uma boa holding core de longo prazo para uma parte moderada a agressiva de uma carteira de investimentos.

Estratégias de fundos de valorização de capital

Como o nome sugere, os fundos de valorização de capital buscam entregar valor aos acionistas investindo em empresas que acreditam ter preços de ações em valorização. Portanto, eles são fortemente direcionados para ações. Eles costumam fazer apostas agressivas em ações de crescimento, ao mesmo tempo em que equilibram o portfólio com ações de valor e uma mistura de investimentos conservadores para preservação de capital. Com a valorização do capital como objetivo principal, esses fundos normalmente possuem um amplo universo de ações a partir do qual investem. Na maioria das vezes, os investimentos serão direcionados a regiões específicas do mundo, com vários fundos investindo em ações dos EUA.

Riscos de fundos de valorização de capital

Os fundos de valorização de capital geralmente podem ter características de risco mais elevadas do que os investimentos de índices passivos e fundos de ações de valor padrão. Eles oferecem o potencial para retornos de mercado acima da média com o benefício da diversificação por meio de gerenciamento ativo. Isso dá aos investidores exposição a uma ampla gama de investimentos de capital. Esses fundos podem ter mandatos amplos e objetivos de investimento flexíveis que podem exigir a devida diligência por parte dos investidores.

Exemplo de fundo de valorização de capital

Vários fundos de valorização de capital estão disponíveis em todo o mercado de investimento. O Capital Appreciation Fund da BlackRock oferece gestão de um dos maiores gestores de investimentos do mundo.

BlackRock Capital Appreciation Fund

O BlackRock Capital Appreciation Fund investe em ações de crescimento dos EUA enquanto busca um equilíbrio entre crescimento e risco. O Fundo é referenciado pelo Russell 1000 Growth Index. Em 31 de agosto de 2019, superou o Russell 1000 Growth Index com um retorno de 4,54% no acumulado do ano.