Como Calcular a Razão Atual no Excel

O índice atual é uma métrica usada pelo setor financeiro para avaliar a liquidez de curto prazo de uma empresa. Ele reflete a capacidade de uma empresa de gerar caixa suficiente para saldar todas as dívidas, caso venham a vencer ao mesmo tempo. Embora esse cenário seja altamente improvável, a capacidade de uma empresa de liquidar ativos rapidamente para cumprir as obrigações é indicativa de sua saúde financeira geral.

Determinando a relação atual

O índice de liquidez, também conhecido como índice de liquidez, é um conceito simples que requer apenas dois dados para ser calculado: o total de ativos circulantes e o total de passivos circulantes.

Os ativos circulantes incluem apenas os ativos que assumem a forma de dinheiro ou seus equivalentes, como ações ou outros títulos negociáveis que podem ser liquidados rapidamente. O passivo circulante consiste apenas nas dívidas que vencem no próximo ano. Ao dividir o ativo circulante pelo passivo circulante, o índice atual reflete o grau em que os recursos de curto prazo de uma empresa superam suas dívidas.

Idealmente, uma empresa com um índice de liquidez corrente de 2 indicaria que seus ativos são iguais ao dobro de seus passivos. Embora os índices mais baixos possam indicar uma capacidade reduzida de cumprir as obrigações, não existem regras rígidas e rápidas quando se trata de um índice de transações correntes bom ou ruim. O índice de cada empresa deve ser comparado ao de outras no mesmo setor e com modelos de negócios semelhantes para estabelecer qual nível de liquidez é o padrão do setor.

Calculando a Razão Atual no Excel

Para empresas muito pequenas, calcular o total do ativo circulante e o total do passivo circulante pode não ser uma tarefa difícil. À medida que as empresas crescem, no entanto, o número e os tipos de dívidas e fluxos de receita podem se tornar muito diversificados. O Microsoft Excel fornece vários modelos de contabilidade gratuitos que ajudam a controlar o fluxo de caixa e outras métricas de lucratividade, incluindo a análise de liquidez e o modelo de índices.

Depois de determinar os totais de ativos e passivos, o cálculo do índice atual no Excel é muito simples, mesmo sem um modelo.

Primeiro, insira seus ativos e passivos circulantes nas células adjacentes, digamos B3 e B4. Na célula B5, insira a fórmula “= B3 / B4” para dividir seus ativos por seus passivos e o cálculo do índice atual será exibido.

Por exemplo, digamos que o proprietário de uma pequena empresa chamado Frank esteja procurando expandir-se e precise determinar sua capacidade de assumir mais dívidas. Antes de solicitar um empréstimo, Frank deseja ter certeza de que é mais do que capaz de cumprir com suas obrigações atuais. Frank também quer ver quanta dívida nova pode assumir sem sobrecarregar sua capacidade de cobrir os pagamentos. Ele não quer depender de uma renda adicional que pode ou não ser gerada pela expansão, por isso é importante ter certeza de que seu ativo circulante pode suportar o aumento da carga.

Depois de consultar a  demonstração de resultados, Frank determina que seu ativo circulante para o ano é de $ 150.000 e seu passivo circulante é de $ 60.000. Ao dividir os ativos da empresa por seus passivos, um índice atual de 2,5 é calculado. Como o negócio já tem um índice excelente, Frank pode assumir pelo menos US $ 15.000 adicionais em empréstimos para financiar a expansão sem sacrificar a liquidez.