Títulos de Poupança dos EUA Série EE vs. Série I: Sabendo a Diferença
O programa de títulos de capitalizaçãosite.1
Os títulos de poupança agora vêm em duas versões: os títulos da série EE e da série I. Os títulos da série EE têm uma taxa fixa e são investimentos com garantia de dobrar de valor em 20 anos e expirar após 30 anos. Os novos títulos da Série I têm uma taxa fixa e uma taxa variável para acompanhar a inflação.
Principais vantagens
- O título de capitalização da Série EE tem uma taxa de retorno fixa.
- O governo dos EUA se compromete a que os títulos da série EE dobrarão seu valor de face no vencimento de 20 anos.
- O título de capitalização da Série I não tem garantia de valor no vencimento.
- Os títulos da série I têm uma taxa fixa mais uma taxa de juros ajustável com base na inflação.
Títulos de poupança da série EE dos EUA
O mais conhecido vínculo Série EE é um descendente direto do título de capitalização Série E. A Série E original era conhecida como War Bond e ajudou a financiar a participação americana na Segunda Guerra Mundial.
Os títulos da série EE podem ser adquiridos com um valor de face de apenas $ 25. Os valores faciais também estão disponíveis em incrementos de um centavo sobre a base de $ 25. Portanto, você pode comprar um título por $ 25,32, se desejar. O valor máximo que um comprador pode comprar em um ano é de US $ 10.000. Os títulos são emitidos para um único proprietário e não podem ser vendidos no mercado secundário.
Garantia de duplo valor e resgate
Os títulos de EE vêm com uma garantia do governo dos Estados Unidos de pelo menos dobrar de valor durante o prazo do título, que normalmente é de 30 anos (embora certas emissões de títulos de EE possam ter vencimentos diferentes). Normalmente, após 20 anos, o titular do título pode resgatar o principal ou optar por deixá-lo cobrar juros adicionais por mais 10 anos após a data de duplicação.
Os detentores não podem resgatar o título antes de mantê-lo por um ano. Após esse aniversário, eles podem resgatar a qualquer momento e deixarão de ganhar juros adicionais. Se resgatado dentro de cinco anos da compra, há uma multa de juros de três meses imposta. Além disso, o valor mínimo de resgate é $ 25.
Taxa de juros da série EE
A taxa de juros é fixada para 20 anos no momento da emissão. O governo pode ajustar a taxa após o 20º ano. As taxas pagas nas obrigações da série EE são fixadas semestralmente, em maio e novembro, e permanecem as mesmas para todas as obrigações emitidas durante o semestre seguinte. A título de exemplo, para os seis meses encerrados em 30 de novembro de 2019, a taxa de juros dos títulos da Série EE foi de 0,10%.
O comprador de um título eletrônico da Série EE paga antecipadamente o valor de face integral do título. Se os juros compostos não dobrarem seu valor em 20 anos, o Tesouro dos EUA se compromete a compensar a diferença.
A receita de juros de títulos de EE é isenta de impostos estaduais e locais, mas não de impostos federais. O proprietário pode receber redução de impostos se os fundos forem para financiar ensino superior qualificado.
Os títulos da série EE emitidos antes de junho de 2003 foram comprados pela metade do valor de face, com a promessa de que dobrariam para o valor de face em 20 anos. Os juros para esses títulos mais antigos são calculados sobre o valor do pagamento, não sobre o valor de face.
Títulos de poupança da série I dos EUA
Os títulos de capitalização da Série I são relativamente novos, tendo sido introduzidos em 1998. Ao contrário dos títulos de EE, os títulos da Série I não vêm com uma garantia de dobrar de valor em 20 anos. Em vez disso, os títulos da Série I são emitidos por um período de 30 anos e têm uma taxa de retorno que é fixada para a vida do título mais uma taxa de juros ajustada pela inflação.
A taxa ajustável é revisada semestralmente, em maio e novembro, e é baseada no Índice de Preços ao Consumidor para Todos os Consumidores Urbanos (CPI-U). Este número do IPC leva em consideração os produtos adquiridos por quase 90% da população americana e é considerado um indicador melhor dos gastos do consumidor. Os títulos da série I adquiridos durante os seis meses encerrados em 30 de novembro de 2019 estão pagando juros de 2,22%.
Compra de títulos da série I
Os títulos da Série I podem ser adquiridos diretamente do Tesouro dos Estados Unidos. Eles também podem ser adquiridos por meio de declaração de imposto de renda, usando dólares de reembolso de impostos. Ao usar uma declaração de imposto de renda para comprar títulos da Série I, é raro o caso em que o comprador receberá um certificado em papel.
Existem também várias semelhanças com os títulos da série EE. Os títulos da série I não podem ser vendidos, mas podem ser resgatados antecipadamente com multa de juros de três meses, se for menos de cinco anos a partir da data de emissão.
Diferenças nas obrigações da série I
Um bônus potencial é que os títulos da Série I, se usados para pagar os custos do ensino superior, podem ser isentos de impostos federais, bem como impostos estaduais e locais – o título deve ser resgatado e os rendimentos usados no mesmo ano civil para se qualificar.
A principal diferença entre os dois tipos de títulos de capitalização é a taxa ajustável. Os títulos da série I não têm a mesma garantia de dobrar de valor em 20 anos, mas têm um ajuste de inflação embutido.
Qual é o pior que poderia acontecer? O proprietário de um título da Série I pode ser atingido por anos de inflação baixa ou mesmo deflação e não conseguir dobrar o valor ao longo do tempo.