Quer trabalhar em um fundo de hedge? Estes são os melhores empregos de nível básico
Os empregos iniciantes em fundos de hedge estão entre os mais bem pagos em finanças, com analistas iniciantes ganhando seis dígitos em alguns casos. Para aqueles que procuram entrar no setor, as firmas de fundos de hedge contratam mais do que apenas analistas em cargos básicos. Este artigo discute as funções funcionais em fundos de hedge e posições de nível básico alternativas.
Amplas categorias de trabalho em empresas de fundos de hedge incluem investimento, negociação, gerenciamento de risco, marketing, contabilidade, jurídico e conformidade e suporte geral (por exemplo, TI, recursos humanos e administração). Excetuando as duas últimas categorias de trabalho, todas as outras funções funcionais se enquadram em finanças e podem ser usadas como um ponto de entrada para trabalhar em uma função financeira em um fundo de hedge.
Principais vantagens
- Trabalhar para um fundo de hedge é a meta de muitos estudantes universitários voltados para investimentos, onde eles podem começar a ganhar seis dígitos ainda no primeiro ano de trabalho.
- Os fundos de hedge são negócios complexos com vários segmentos operacionais distintos, desde investimentos e negociação até contabilidade e suporte.
- Aqui, damos uma visão geral de alguns desses segmentos para ver que tipo de trabalho de fundo de hedge você deseja buscar.
Profissionais de Investimento
Esses profissionais definem a estratégia de investimento criando modelos baseados em pesquisa e estratégias de negociação, e realizando tarefas de gerenciamento de portfólio. Os fundos de hedge são altamente alavancados. Isso permite que gerentes de dinheiro, corretores e quantias tentem muitas operações e estratégias arriscadas.
Profissionais de investimento de nível básico começam como modeladores ou pesquisadores com um papel importante. Essas contratações de nível básico começam com o aprendizado das estratégias de negociação existentes. Após o estágio de nível de entrada, os profissionais de investimento começam a explorar e desenvolver modelos comerciais por meio de pesquisa e mineração de dados com o objetivo de se beneficiar da arbitragem lucrativa e das oportunidades comerciais. Mais experiência leva a funções na geração de ideias e pode permitir que o candidato se torne um gerente de portfólio em um nível sênior.
Traders
Os traders executam as estratégias definidas de acordo com o plano de investimento do fundo e a orientação geral dos profissionais de investimento. Os comerciantes de nível básico geralmente executam negociações para profissionais de investimento. Depois de ganhar alguma experiência, os traders podem sugerir modificações na estratégia. Os comerciantes de nível básico para fundos de hedge começam com a negociação de ações, títulos ou futuros e gradualmente passam para negociações complexas como combinações de opções, negociação de alta frequência, negociação de arbitragem ou negociação baseada em modelo automatizado.
Profissionais de gerenciamento de risco
Os gerentes de risco atuam como monitores para definir limites e supervisionar quaisquer desvios nos limites de negociação que possam levar ao risco. Os fundos de hedge são investimentos de alto risco e alto retorno. É importante manter as medidas de risco em vigor que são devidamente seguidas por vários profissionais que gerenciam o fundo de hedge. Os gerentes de risco desempenham duas funções principais:
- Eles definem os limites para o investimento e exposição comercial; e
- Eles monitoram ativamente os desenvolvimentos para garantir que esses limites não sejam violados.
Uma posição de nível básico em gerenciamento de risco pode ser intitulada analista de risco. Eles estão envolvidos em cálculos quantitativos (como VaR ), análise de DCF e avaliação da exposição ao risco. Depois de experiência suficiente, a função se expande ainda mais para posições seniores, que envolvem a definição dos limites de risco e estrutura de negociação e investimento. Os gerentes de risco precisam colaborar com vários participantes para buscar sua adesão. Inclui traders e profissionais de investimento que precisam ser convencidos sobre os limites de risco sem representar desafios para cumprir as metas de investimento do fundo de hedge. Atuar como elo de ligação com a equipe jurídica e regulatória também é parte integrante da gestão de risco.
Marketing
Esses funcionários são responsáveis por gerenciar as relações com investidores, serviços ao cliente e atividades de arrecadação de fundos. Mesmo casas de fundos bem estabelecidas e gerentes de portfólio de boa reputação precisam de marketing eficaz para que seus empreendimentos de investimento tenham sucesso. A maioria dos fundos de hedge tem como alvo os investidores HNWI, e a equipe de marketing se dedica a administrar essas relações com os investidores e oferecer serviços ao cliente para garantir a captação de recursos adequada. Os candidatos iniciantes em marketing de fundos de hedge devem ter boas habilidades de comunicação e apresentação e conhecimento financeiro avançado, pois devem atuar como a face do fundo de hedge para os clientes. As responsabilidades iniciais envolvem simples anotações durante reuniões com clientes, conduzindo entrevistas com clientes para avaliar suas necessidades, oferecendo soluções de investimento e atuando como ponto de contato para clientes HNWI. Gradualmente, a função se amplia para a arrecadação de fundos e funções associadas, como distribuição.
Contabilidade
O departamento de contabilidade é responsável por todas as tarefas críticas relacionadas à contabilidade, que incluem o cálculo do NAV e a manutenção de livros e registros de participações, investidores e números. A maioria das tarefas é auxiliada por programas de computador dedicados e software de contabilidade. O monitoramento e a verificação de erros são parte integrante deste trabalho.
Apoio comercial
Este segmento constrói todos os sistemas de negociação e analíticos usados pelas outras partes do fundo de hedge. Aqui, os profissionais de TI desenvolverão os sistemas de negociação e as plataformas de software necessários e personalizados para cada estratégia de negociação específica e até mesmo para cada trader individual. Os membros da equipe de suporte ficam de plantão quando os sistemas quebram ou não se comportam conforme o esperado.
The Bottom Line
Trabalhar em um fundo de hedge pode ser muito lucrativo, pois os salários são altos e as vantagens associadas também podem ser consideráveis. Mas para se qualificar para um emprego neste setor competitivo requer habilidades multifacetadas, conhecimento e o temperamento certo. Fazer o trabalho bem não é suficiente; é preciso melhorar e progredir continuamente. A vida em um fundo de hedge envolve longas horas de trabalho, viagens intensas, pressão consistente para realizar e cumprir as metas e excelentes habilidades de comunicação. Esses requisitos geralmente levam a um alto desgaste, incluindo a mudança para um setor completamente diferente após vários anos.