Títulos de poupança dos EUA

O que são títulos de poupança dos EUA?

Um título de capitalização dos EUA é um título do governo oferecido a seus cidadãos para ajudar a financiar os gastos federais e que fornece aos poupadores um retorno garantido, embora modesto. Esses títulos são emitidos com cupom zero a um desconto com uma taxa de juros fixa implícita durante um período de tempo fixo.

Por exemplo, os títulos de capitalização da Série EE são vendidos a 50% de seu valor de face e atingem seu valor total após 20 anos.

Compreendendo os títulos de poupança dos EUA

Um título de capitalização dos EUA é um tipo comum de título emitido por um órgão governamental para levantar fundos do público para financiar seus projetos de capital e outras operações necessárias para administrar a economia. Quando o governo vende títulos, está na verdade tomando um empréstimo do público, que promete pagar em alguma data predeterminada no futuro. Como compensação pelo fornecimento de capital, o governo paga juros aos detentores de títulos. 

Muitas pessoas consideram esses títulos atraentes porque não estão sujeitos a impostos estaduais ou locais sobre a renda. Esses títulos não podem ser facilmente transferidos e não são negociáveis.

História do Título de Poupança dos EUA

Em 1935, durante a Grande Depressão, o presidente Franklin D. Roosevelt assinou uma legislação que permitia ao Departamento do Tesouro dos EUA emitir títulos de capitalização com garantia federal, Série A. Em 1941, o título da Série E foi emitido pela primeira vez para ajudar a financiar a Segunda Guerra Mundial e foram chamados de ligações defensivas. Após o ataque a Pearl Harbor, eles foram chamados de Títulos de Poupança de Guerra, e o dinheiro investido neles foi diretamente para o esforço de guerra.

Após o fim da guerra, os americanos foram incentivados a comprar títulos de capitalização, que proporcionavam aos indivíduos e famílias uma forma de obter retornos sobre seus investimentos, enquanto desfrutavam da garantia absoluta do governo dos Estados Unidos. 

Características dos títulos de poupança dos EUA

• Não negociável : O título de capitalização dos EUA foi projetado para não ser negociável, o que significa que um investidor só pode comprar o título diretamente do governo dos EUA e não pode vendê-lo a nenhum outro investidor. O título, com efeito, não pode ser transferido, pois representa um contrato entre o investidor e o governo dos Estados Unidos. Este direto garante relacionamento que os EUA título de capitalização não flutua em valor. Portanto, um investidor receberá seu investimento original se resgatar o título. Além disso, qualquer certificado de título de capitalização perdido ou danificado pode ser reemitido ou substituído, desde que o título esteja registrado no governo.
• Compra : Um investidor pode comprar os títulos em centavos com um valor de investimento mínimo de $ 25 e um valor máximo de $ 10.000. Um investidor em títulos não pode comprar mais do que $ 10.000 do site do TreasuryDirect administrado pelo governo. O investidor deve abrir uma conta no TreasuryDirect e fornecer um Número da Previdência Social (SSN), conta corrente ou poupança e endereço de e-mail.
• Pagamento de juros : os títulos de capitalização dos EUA são títulos de cupom zero que não pagam juros até que sejam resgatados ou até a data de vencimento. Os juros são compostos semestralmente e acumulados a cada ano por 30 anos. Depois que um título for mantido por 30 anos, ele não gerará mais pagamentos de juros ao investidor. O investidor que adquirir o título no final do mês ainda receberá os juros acumulados do mês inteiro. Quaisquer juros pagos no resgate ou data de vencimento são emitidos eletronicamente para a conta bancária designada do detentor do título.
• Resgate antecipado : O tempo que leva para um título vencer varia, mas geralmente é entre 15 e 30 anos. O titular do título deve esperar pelo menos 12 meses após a compra inicial antes de resgatar o título de capitalização, momento em que receberá o valor de face mais juros. Além disso, os investidores que resgatarem os títulos nos primeiros cinco anos da compra perderão o direito aos juros dos últimos três meses como penalidade. No entanto, resgatar um título após mantê-lo por cinco anos não incorre em nenhuma penalidade.
• Consequências fiscais: Os juros ganhos com títulos de capitalização estão isentos de impostos estaduais e municipais sobre a renda. No entanto, os impostos federais se aplicam, mas apenas no ano em que o título vence, é resgatado, ou após 30 anos, quando o título deixa de render juros. Se o investidor usar o produto do resgate do título para pagar mensalidades do ensino superior, poderá ficar isento de impostos mais altos.