23 Junho 2021 9:46

Compreendendo os prêmios de seguro de vida

Depois de tomar a decisão de comprar um seguro permanente, a próxima etapa é determinar que tipo de apólice deseja adquirir e que tipo de prêmio pode pagar. Ao contrário do seguro de vida, que tem um valor em dólares de prêmio definido com base na extensão e na duração da cobertura, o prêmio de uma apólice permanente depende de como a cobertura é projetada e quais premissas são usadas para preparar a ilustração hipotética.

Os prêmios também variam dependendo do tipo de cobertura permanente. Por exemplo, o seguro de vida inteira tem menos flexibilidade do que o seguro de vida universal. Além disso, o prêmio pode mudar ao longo do período em que você possui a cobertura. 

Principais vantagens

  • Depois de tomar a decisão de comprar um seguro permanente, a próxima etapa é determinar que tipo de apólice deseja adquirir e que tipo de prêmio pode pagar.
  • O prêmio de uma apólice permanente depende de como a cobertura é projetada e quais premissas são usadas para preparar a ilustração hipotética.
  • Quando você receber uma ilustração hipotética, todos os prêmios a seguir serão incluídos: prêmio planejado ou objetivo, prêmio de garantia sem caducidade, prêmio de dotação modificado.

Como o Prêmio de Seguro Permanente é calculado

O prêmio de uma apólice de seguro de vida é calculado usando um software de ilustração fornecido pela seguradora. O valor do prêmio é determinado por uma série de variáveis, incluindo sua idade, sexo, avaliação de saúde, a taxa de retorno presumida, modo de pagamento, passageiros adicionais e se o benefício por morte é igual ou crescente. A duração da apólice, bem como a taxa de retorno não garantida assumida, podem ter um efeito significativo no prêmio. Algumas políticas são calculadas para durar até a mortalidade esperada ou aos 90 anos, enquanto outras podem ser modeladas para durar até os 121 anos.

Quando você receber uma ilustração hipotética, todos os prêmios a seguir – junto com algumas explicações – serão incluídos. Você terá que ler a ilustração para localizá-los (já que os livros contábeis da ilustração serão baseados no prêmio planejado).

Planejado ou Alvo Premium

O prêmio planejado (ou alvo) é o valor modelado pelo software. É baseado nas variáveis ​​que o corretor de seguros insere no programa, incluindo uma taxa de retorno presumida. A taxa de retorno assumida é importante, pois um retorno maior não garantido resulta em um prêmio menor (e vice-versa).

Premium de garantia sem lapso

O prêmio da garantia sem caducidade é o valor que deve ser pago para garantir que a apólice permanecerá em vigor por um determinado número de anos, independentemente do desempenho real da apólice. Durante o período sem caducidade, a seguradora garante que a cobertura continuará, mesmo que o valor em dinheiro caia a zero. No entanto, uma vez que o período de garantia termina, a apólice pode caducar, a menos que um prêmio significativamente mais alto seja pago. O período sem caducidade pode ser de apenas cinco anos ou até 121 anos. Em troca da garantia, os contratos com períodos de garantia mais longos tendem a construir um valor em dinheiro significativamente menor do que o mesmo contrato usando a meta ou outro prêmio não garantido.

O prêmio de orientação e os testes de acumulação de valor em dinheiro foram elaborados para fornecer uma forma aprovada pelo IRS para determinar o tratamento fiscal de uma apólice de seguro de vida. O teste de prêmio da diretriz exige que uma apólice tenha pelo menos um valor mínimo de benefício por morte em risco (seguro que excede o valor em dinheiro). O valor do corredor é maior quando o segurado é jovem; diminui como uma porcentagem do benefício total por morte à medida que um indivíduo envelhece, até que finalmente cai para zero aos 95 anos. Se o prêmio exceder essas diretrizes, a apólice poderia ser tributada como um investimento em vez de um seguro.

Prêmio de doação modificado

O prêmio de Dotação Modificado é o valor que transforma uma apólice de seguro em um Contrato de Dotação Modificado (MEC). De acordo com a Lei de Receitas Técnicas e Diversas de 1988, as distribuições de uma apólice determinada como um MEC, como empréstimos ou resgates em dinheiro, são potencialmente tributáveis ​​e podem estar sujeitas a uma penalidade de 10% do IRS. No entanto, o benefício por morte permanece isento de imposto de renda. Uma apólice pode se tornar um MEC quando os prêmios combinados pagos durante os primeiros sete anos em que a apólice está em vigor exceder os sete prêmios de teste de pagamento. O software de ilustração calcula automaticamente o valor do prêmio de sete pagamentos.

O IRS estabeleceu essas medidas para ajudar a conter os abusos que ocorrem quando as seguradoras vendem apólices com um valor nominal de seguro que são realmente projetados para construir uma grande quantidade de valor em dinheiro livre de impostos. O valor de sete salários varia de acordo com a idade e o tipo de apólice.

O prêmio mínimo é o valor que deve ser pago para a efetivação da apólice. Normalmente, esse valor não é suficiente para manter a cobertura vitalícia (a menos que o segurado seja muito jovem). Este prêmio pode ser usado, por exemplo, quando uma troca 1035  de outra apólice estiver pendente ou se a apólice for propriedade de um fundo fiduciário, quando os presentes emitidos serão feitos para fornecer financiamento adicional.

Qual valor do prêmio você deve pagar?

O valor do prêmio que você deve pagar realmente depende de como você projeta a cobertura.

As apólices de  seguro vitalício geram um grande valor em dinheiro e tendem a ter um prêmio definido mais alto. As suposições atuais de apólices de vida universais  têm prêmios flexíveis e pressupõem taxas de juros fixas de retorno. Em contraste, as apólices de vida universais variáveis ​​oferecem o maior potencial de risco-recompensa, permitindo que o valor em dinheiro seja investido em subcontas de fundos mútuos. 

Para construir o maior valor em dinheiro em uma apólice, você deseja pagar o prêmio máximo permitido e selecionar um nível de benefício por morte que ajude a minimizar o valor do seguro que você está comprando. Se você deseja alavancagem (benefício por morte), apólices universais e variáveis ​​ilustradas com uma alta taxa de retorno, aumento do benefício por morte e prêmio baixo fornecem o maior pagamento por morte. Uma apólice com um nível de benefício por morte, por exemplo, $ 500.000, inclui seu valor em dinheiro como parte do benefício por morte. Uma apólice com benefícios crescentes por morte pagaria $ 500.000, mais qualquer valor em dinheiro. 

As políticas universais de vida inteira e sem lapso oferecem benefícios garantidos por morte. No entanto, as apólices terão um prêmio maior, oferecendo menos alavancagem.

The Bottom Line

Ao projetar uma cobertura de seguro de vida permanente, o prêmio certo realmente se resume ao motivo de você estar comprando a cobertura. É para proteção, acúmulo de valor em dinheiro ou ambos?