Resposabilidades totais
O que são passivos totais?
Os passivos totais são as dívidas e obrigações combinadas que um indivíduo ou empresa deve a terceiros. Tudo o que a empresa possui é classificado como um ativo e todos os valores que a empresa deve por obrigações futuras são registrados como passivos. No balanço patrimonial, o total de ativos menos o total de passivos é igual ao patrimônio líquido.
Principais vantagens
- O passivo total é a dívida combinada de um indivíduo ou empresa.
- Geralmente são divididos em três categorias: curto prazo, longo prazo e outros passivos.
- No balanço patrimonial, o passivo total mais o patrimônio líquido deve ser igual ao ativo total.
Compreendendo o total de passivos
Os passivos podem ser descritos como uma obrigação entre uma parte e outra que ainda não foi concluída ou paga. Eles são liquidados ao longo do tempo por meio da transferência de benefícios econômicos, incluindo dinheiro, bens ou serviços.
Os passivos consistem em muitos itens que variam de pagamentos mensais de aluguel a contas de serviços públicos, títulos emitidos para investidores e dívidas de cartão de crédito corporativo. O dinheiro recebido por um indivíduo ou empresa por um serviço ou produto que ainda não foi fornecido ou entregue, também conhecido como receita não obtida , também é registrado como um passivo porque a receita ainda não foi obtida e representa produtos ou serviços devidos a um cliente.
Pagamentos futuros sobre coisas como ações judiciais pendentes e garantias de produtos também devem ser listados como passivos, se a contingência for provável e o valor puder ser razoavelmente estimado. Estes são referidos como passivos contingentes.
Tipos de responsabilidades
No balanço patrimonial, o passivo total de uma empresa é geralmente dividido em três categorias: curto, longo prazo e outros passivos. O passivo total é calculado somando todos os passivos de curto e longo prazo, juntamente com quaisquer passivos fora do balanço que as empresas possam incorrer.
Passivos de curto prazo
Passivo de curto prazo, ou passivo circulante, é o passivo com vencimento em um ano ou menos. Eles podem incluir despesas com folha de pagamento, aluguel e contas a pagar (AP), dinheiro devido por uma empresa a seus clientes.
Como o pagamento deve ser feito em um ano, os investidores e analistas estão ansiosos para verificar se uma empresa tem dinheiro suficiente em seus livros para cobrir seus passivos de curto prazo.
Passivos de longo prazo
Passivos de longo prazo, ou passivos não circulantes, são dívidas e outras obrigações financeiras não dívidas com vencimento acima de um ano. Eles podem incluir debêntures, empréstimos, passivos fiscais diferidos e obrigações de pensão.
Menos liquidez é necessária para pagar passivos de longo prazo, pois essas obrigações são devidas em um período mais longo. Os investidores e analistas geralmente esperam que eles sejam liquidados com ativos derivados de ganhos futuros ou transações de financiamento. Geralmente, um ano é tempo suficiente para transformar o estoque em dinheiro.
Outras responsabilidades
Quando algo nas demonstrações financeiras é referido como “outro”, normalmente significa que é incomum, não se encaixa nas principais categorias e é considerado relativamente menor. No caso de passivos, a tag “outra” pode se referir a coisas como empréstimos entre empresas e impostos sobre vendas.
Os investidores podem descobrir quais são os outros passivos de uma empresa verificando as notas de rodapé em suas demonstrações financeiras.
Vantagens do Passivo Total
Isoladamente, o passivo total tem pouca utilidade, a não ser comparar potencialmente como as obrigações de uma empresa se comparam com a de um concorrente que opera no mesmo setor.
No entanto, quando usado com outras figuras, o passivo total pode ser uma métrica útil para analisar as operações de uma empresa. Um exemplo é o índice de endividamento de uma entidade . Usado para avaliar a alavancagem financeira de uma empresa, esse índice reflete a capacidade do patrimônio líquido de cobrir todas as dívidas pendentes no caso de uma desaceleração dos negócios. dívida em relação aos ativos, compara o total do passivo com o total do ativo para mostrar como os ativos são financiados.
Considerações Especiais
Um montante maior de passivos totais não é, por si só, um indicador financeiro da baixa qualidade econômica de uma entidade. Com base nas taxas de juros vigentes disponíveis para a empresa, pode ser mais favorável para a empresa adquirir ativos de dívida incorrendo em passivos.
No entanto, o passivo total de uma empresa tem uma relação direta com a qualidade de crédito de uma entidade. Em geral, se uma empresa tem passivos totais relativamente baixos, ela pode obter taxas de juros favoráveis sobre qualquer nova dívida que assumir de credores, já que passivos totais mais baixos reduzem a chance de risco de inadimplência.