Responsabilidades Espontâneas
O que são responsabilidades espontâneas?
Passivos espontâneos são as obrigações de uma empresa que se acumulam automaticamente como resultado do dia-a-dia da empresa. Um aumento no passivo espontâneo normalmente está vinculado a um aumento no custo das mercadorias vendidas (ou custo das vendas) de uma empresa, que são os custos envolvidos na produção.
Os custos fixos, como o custo de construção de uma fábrica, não aumentam nem diminuem com o volume de vendas e, portanto, não são passivos espontâneos.
Principais vantagens
- Os passivos espontâneos são as obrigações de uma empresa que se acumulam como resultado do dia-a-dia da empresa.
- Um aumento no passivo espontâneo normalmente está vinculado a um aumento no custo das mercadorias vendidas de uma empresa (ou custo das vendas).
- Os passivos espontâneos geralmente incluem contas a pagar, que são obrigações de dívida de curto prazo devidas a credores e fornecedores, salários e impostos a pagar.
Compreendendo responsabilidades espontâneas
Os passivos espontâneos são chamados de “espontâneos” porque surgem de mudanças na atividade de vendas. Em outras palavras, os passivos espontâneos não são controlados diretamente pela empresa, mas sim pelos volumes de vendas ou produção.
As contas a pagar são obrigações de dívida de curto prazo devidas a credores e fornecedores. Por exemplo, se uma empresa deve a seu fornecedor matérias-primas usadas na produção, a empresa normalmente teria tempo para pagar a fatura. Os termos das contas a pagar podem ser 30, 60 ou 90 dias no futuro. Salários a pagar por aqueles trabalhadores vinculados à produção se houver horas extras ou turnos adicionais à medida que as vendas aumentam.
Além disso, os impostos a pagar podem ser incluídos nas responsabilidades espontâneas, uma vez que o lucro da empresa aumentaria com as vendas, levando a uma maior responsabilidade fiscal para o Serviço de Receita Interna.
Em geral, qualquer aumento nas vendas geralmente resultará em custo dos produtos vendidos (CPV) se a empresa for fabricante do produto, ou em aumento no custo das vendas (COS) se a empresa fornecer serviços. O aumento no CPV ou COS é devido ao aumento da produção e da atividade de trabalho para substituir o estoque vendido ou apoiar vendas de serviços adicionais.
Por que responsabilidades espontâneas são importantes
O crescimento projetado no passivo espontâneo é um componente importante a ser considerado pelas empresas ao administrar as contas correspondentes no outro lado do balanço patrimonial – o ativo circulante. Ativos circulantes são ativos de curto prazo, como caixa e dinheiro devido por clientes na forma de contas a receber.
O capital de giro (ou ativos circulantes menos passivos circulantes ) é uma parte fundamental do financiamento das operações contínuas de uma empresa. Se os principais componentes do ativo circulante, como caixa, contas a receber e estoque, não excederem de forma consistente e confortável o passivo circulante, a empresa pode eventualmente se encontrar em uma situação financeira desafiadora para cumprir com seus passivos espontâneos.
Exemplo de responsabilidades espontâneas
Abaixo está uma parte da demonstração de resultados da Tesla (lucros trimestrais da empresa em 30 de junho de 2019.
Nossas principais lições são as seguintes:
- As vendas ou receitas automotivas da Tesla chegaram a US $ 5,1 bilhões, ante US $ 3,1 bilhões um ano antes (destacado em verde).
- O aumento de vendas ou receita em junho de 2019 foi um salto de 64% na receita de 2018.
- O custo das vendas da empresa (ou custo dos produtos vendidos) das vendas automotivas aumentou de $ 4,2 bilhões de $ 2,5 bilhões em 2018 (destacado em vermelho).
- O aumento no custo das receitas em 2019 foi um salto de 68% em relação ao mesmo período do ano anterior.
Embora as vendas da Tesla tenham apresentado um aumento massivo ano a ano, o custo dessas vendas aumentou ainda mais. O trimestre para Tesla destaca como o custo das mercadorias vendidas é um passivo espontâneo e como se correlaciona intimamente com os volumes de vendas.
Além disso, os custos indiretos da empresa ou despesas com vendas, gerais e administrativas (SG&A) (destacados em laranja) não se correlacionaram com as vendas, mostrando que SG&A não é um passivo espontâneo.
É importante observar que os resultados da Tesla demonstram a importância para os investidores de monitorar os custos associados à geração de vendas e não apenas o crescimento da receita ano a ano da empresa.