Sinal de venda

O que é um sinal de venda?

Um sinal de venda é uma condição ou nível mensurável em que um investidor é alertado para vender um determinado investimento. Os sinais de venda podem ser gerados por uma variedade de métodos, como um declínio percentual predeterminado no valor do ativo, um indicador técnico, uma mudança fundamental no ativo ou um stop-loss posterior. O sinal de venda pode fechar a negociação automaticamente, como no caso de uma ordem de stop-loss, ou o investidor / negociador pode precisar fechar manualmente a posição após receber o sinal de venda de seu método / estratégia.

Compreendendo o sinal de venda

Os sinais de venda podem ser gerados a partir de uma variedade de métodos de sinalização. Eles são usados ​​por todos os tipos de investidores e traders, desde day traders a investidores de longo prazo. Os analistas fundamentais geram sinais de venda quando o valor fundamental de um título atinge um determinado nível. O sinal de venda pode ser baseado nos fundamentos que atingem níveis historicamente altos ou porque estão começando a diminuir.

Os analistas técnicos usarão técnicas de gráficos para gerar sinais de venda com base em padrões e indicadores técnicos. Por exemplo, se um ativo cai abaixo de um nível de suporte, o trader técnico pode ver isso como um sinal de venda. Se um ativo cair abaixo de um certo nível em um indicador técnico, ou se tornar sobrecomprado e começar a cair, ou cair abaixo de uma média móvel, todos podem ser usados ​​como sinais de venda potencial.

Outros investidores podem simplesmente seguir o mercado em busca de sinais de venda, vendendo quando os principais índices experimentam uma liquidação de alto volume.

Independentemente do tipo de metodologia utilizada, muitos investidores terão um nível pré-determinado identificado como sinal de venda. Os sinais de venda podem ser desenvolvidos no início de um investimento e esse nível pode ser ajustado ao longo do tempo conforme as condições mudam. O sinal de venda também pode ser estabelecido durante a vida de um investimento, à medida que ocorrem desenvolvimentos ou os níveis de tolerância ao risco mudam.

Os pedidos de stop loss são uma das melhores maneiras de implementar a mitigação de riscos e gerenciar perdas potenciais. Os investidores podem ajustar facilmente os níveis de preços da ordem de stop-loss se o nível do sinal de venda mudar ao longo do tempo.

Sinais de venda fundamentais

Os analistas fundamentais constroem modelos financeiros para a avaliação de um ativo com base em certas variáveis. Os analistas fundamentais podem usar fluxos de caixa descontados, que usam uma divisão dos lucros da empresa e o fluxo de caixa livre para gerar uma avaliação de mercado por meio do desconto. Esta metodologia é normalmente construída para gerar uma gama de valores para um título usando diferentes suposições. Assim, vários cenários e suposições podem gerar faixas de nível de preços para as quais um analista acredita que é melhor comprar ou vender um título.

Os analistas também podem usar outros parâmetros e métricas que podem levar a um sinal de venda. A sinalização de dívida pode causar um sinal de venda quando a dívida total de uma empresa em relação aos ativos sobe acima de um determinado nível, por exemplo.

Outros investidores podem vender quando o crescimento dos lucros começa a diminuir ou quando o preço / lucro (P / L) atinge um nível que não justifica as perspectivas de lucros futuros.

Análise Técnica de Sinais de Venda

Os analistas técnicos se concentrarão em gráficos de padrões e ferramentas técnicas para fornecer alertas de sinal de venda.

Alguns traders podem observar um declínio abaixo de uma linha de tendência de suporte para gerar um sinal de venda. Outros podem vender com força, optando por sair quando o preço está subindo agressivamente para cima. Os padrões de gráfico, como triângulos e padrões de cabeça e ombros, têm seus próprios sinais de venda. Cada padrão tem uma meta de lucro para obter lucro em negociações lucrativas e um nível de stop-loss para cortar perdas se a negociação não der certo.

Indicadores técnicos também são usados ​​para gerar sinais de venda. Um trader pode observar cruzamentos de indicadores, como um cruzamento MACD, ou um cruzamento de média móvel de curto prazo abaixo de uma média móvel de longo prazo. Um trader também pode usar os níveis de um indicador para sinalizar uma saída, como quando o índice de força relativa (RSI) cai abaixo de 30 ou sobe acima de 80, mas depois cai abaixo dele.

Exemplo de um sinal de venda no mercado de ações

Suponha que um negociante confie fortemente na média móvel de 100 dias (MA) como parte de sua estratégia de negociação. Eles gostam de comprar quando uma ação com tendência de alta atinge a MM de 100 dias, mas não cai mais do que alguns por cento abaixo dela. Quando o preço começa a subir na MA, eles compram. Se o preço cair na MM e continuar caindo, eles não fazem nada.

Se eles estiverem em uma longa negociação, eles vendem se o preço cair mais de 4% abaixo da MA.

Aqui está um exemplo de como essas regras poderiam ter sido aplicadas em ações da Apple (AAPL).

Quando o preço inicia sua tendência de alta, ele testa a média móvel de 100 dias, mas rapidamente começa a subir a partir dela, o que gera um sinal de compra. Nos próximos dois testes, o preço cai marginalmente abaixo da MA, mas não em 4% (ou mais) necessários para gerar um sinal de venda. O comerciante poderia manter sua posição ou aumentá-la nessas conjunturas.

No próximo teste, o preço cai abaixo da MA em mais de 4%, o que causa um sinal de venda e o trader sai de sua posição.