Formulário SEC PRE 14C

O que é o formulário SEC PRE 14C?

O Formulário PRE 14C da SEC é um documento preliminar arquivado na Securities and Exchange Commission (SEC). Deve ser apresentado por um registrante antes de suas assembleias anuais ou especiais de acionistas para fornecer informações preliminares relacionadas a um assunto que não seja fusão, solicitação contestada ou assembleia especial.

As informações fornecidas no formulário PRE 14C permitem que os acionistas tomem decisões informadas sobre seus votos, ou como delegar seus direitos de voto a um procurador, no caso de não poderem comparecer pessoalmente à assembleia.

Compreendendo o Formulário PRE 14C da SEC

O Formulário PRE 14C da SEC fornece aos detentores de títulos, com direito a voto em questões para as quais a empresa não está solicitando procurações, as informações exigidas pelo Anexo 14A. O formulário também informa sobre o interesse de determinadas pessoas a favor ou contra as questões a serem tratadas e as propostas dos detentores de valores mobiliários. O formulário é necessário para declarar que as procurações não são solicitadas.

O Formulário PRE 14C da SEC é exigido pela Seção 14 (c) do Securities Exchange Act de 1934. Este formulário deve ser arquivado na SEC 10 dias antes das declarações de informações definitivas serem distribuídas aos acionistas e ajuda a SEC a proteger os direitos dos acionistas, garantindo que eles recebam as informações importantes, apresentadas de forma clara.2

As solicitações, sejam por parte da administração ou de grupos de acionistas, devem divulgar todos os fatos importantes relativos às questões sobre as quais os acionistas são convidados a votar. As informações de divulgação arquivadas junto à SEC e, em última análise, fornecidas aos acionistas estão enumeradas nas listas 14A da SEC.

Considerações de proxy

Quando um voto do acionista não está sendo solicitado, como quando uma empresa obteve a aprovação dos acionistas por meio de consentimento por escrito em vez de uma assembleia, uma empresa pode satisfazer os requisitos da Seção 14, preenchendo uma declaração de informações com a SEC e, em seguida, enviando essas declarações para seu acionistas. Nesse caso, as informações de divulgação arquivadas junto à SEC e enviadas aos acionistas estão enumeradas no Anexo 14C da SEC.

Tal como acontece com os materiais de solicitação de procuração arquivados no Schedule 14A, umaDeclaração de Informações do Schedule 14C deve ser arquivada antes do envio final ao acionista e é revisada pela SEC para garantir que todos os fatos importantes sejam divulgados.  No entanto, o Schedule 14C não solicita ou solicita a aprovação dos acionistas (ou qualquer outra ação, nesse caso), mas informa os acionistas sobre uma aprovação já obtida e ações corporativas que são iminentes.