Correção

O que é uma reformulação?

Uma reformulação é um ato de revisar uma ou mais das demonstrações financeiras anteriores de uma empresa para corrigir um erro. As reformulações são necessárias quando é determinado que uma declaração anterior continha uma inexatidão “material”. Isso pode resultar de erros contábeis, não conformidade com os princípios contábeis geralmente aceitos (GAAP), fraude, deturpação ou um simples erro administrativo. 

Compreendendo as reformulações

A administração da empresa e os auditores independentes são responsáveis ​​por garantir que as demonstrações financeiras trimestrais e anuais reflitam com precisão a condição financeira de uma empresa. Às vezes, as declarações anteriores precisam ser corrigidas. Às vezes, esses erros são detectados por auditores internos. Em outras ocasiões, pode ser um terceiro, como a Securities and Exchange Commission (SEC), que os detecta.

O Financial Accounting Standards Board (FASB) exige que as empresas emitam uma reformulação para corrigir erros anteriores. Os contadores são responsáveis ​​por decidir se um erro passado é “material” o suficiente para justificar uma reformulação.

Material é um termo vago que não é acompanhado por diretrizes de porcentagem específicas e assim por diante. Como regra geral, um erro pode ser considerado material se a informação incorreta levar aqueles que recebem as declarações a chegar a conclusões imprecisas como parte de uma análise padrão.

Se for encontrado um problema ou erro que afete parte de um documento financeiro ou o documento como um todo, é provável que uma nova declaração seja necessária. Além disso, se certas informações importantes pertencentes ao demonstrativo original forem recebidas após a divulgação do primeiro demonstrativo, uma reapresentação pode ser emitida para ajustar as demonstrações financeiras com base nas novas descobertas.

Muitas reformulações são o resultado de erros inocentes e erros básicos de interpretação. No entanto, alguns podem levantar bandeiras vermelhas, destacando possível fraude ou incompetência. Explicar os ganhos de uma empresa pode ser muito enganoso. Isso pode levar os investidores a acreditar que a empresa está em uma posição financeira mais sólida do que realmente acontece. Com base nas informações imprecisas, os investidores podem realizar ações, em relação aos investimentos realizados anteriormente, que de outra forma não teriam sido realizados.

As reapresentações negativas são frequentemente desaprovadas, abalando a confiança dos investidores e fazendo com que os preços das ações caiam. Eles também podem levar a multas: a Hertz Global Holdings Inc. ( multa civil de US $ 16 milhões depois que os auditores internos descobriram erros em várias de suas demonstrações financeiras anteriores. Em 2015, a locadora de veículos divulgou que as reapresentações pesariam sobre os lucros de 2011, 2012 e 2013.

Exemplo da vida real de uma reformulação

Em fevereiro de 2019, a Molson Coors Brewing Co. ( os anos fiscais (FY) 2016 e 2017 depois que os auditores descobriram erros contábeis para impostos de renda relacionados a passivos fiscais diferidos (DTL).

Em um processo junto aos reguladores, a fabricante de cerveja culpou os erros em sua aquisição de uma participação remanescente de 58 por cento na MillerCoors em 2016. A subestimação do passivo fiscal diferido (DTL) e da despesa de imposto de renda impulsionou o lucro líquido em quase US $ 400 milhões em 2016. No geral, o a empresa disse que subestimou o valor dos impostos devidos, mas ainda não pagos em seu balanço, em US $ 248 milhões, e superestimou seu patrimônio líquido no mesmo valor.

A descoberta não inspirou muita confiança nas práticas contábeis da Molson Coors Brewing, conforme refletido pela forte redução subsequente no preço das ações da empresa.

Requisitos de reformulação

Quando uma empresa de capital aberto determina que precisa alterar suas demonstrações financeiras, ela deve apresentar o Formulário 8-K da SEC   dentro de quatro dias para notificar os investidores da falta de confiança em demonstrações financeiras emitidas anteriormente. Ele também precisa arquivar formulários 10-Q corrigidos   para os trimestres afetados e, possivelmente, 10-Ks corrigidos , dependendo de quantos períodos contábeis são afetados pelos dados errôneos.

As empresas também devem fornecer um detalhamento de como os erros anteriores ocorreram, como foram corrigidos e se provavelmente haverá quaisquer ramificações futuras em suas demonstrações financeiras mais recentes. Esses comentários geralmente aparecem nas notas de rodapé.

Considerações Especiais

Quando as empresas emitem reapresentações, os investidores são aconselhados a verificar, da melhor maneira possível, a gravidade do erro relatado. Quanto impacto isso provavelmente teria e, mais importante, foi um erro inocente ou algo que parece ser mais sinistro? Procure indicações da administração sobre como ela planeja impedir que erros semelhantes aconteçam no futuro.

Vale lembrar que não são necessárias alterações em certas estimativas financeiras, uma vez que se baseiam em eventos antecipados e não em eventos já ocorridos. Essas alterações só devem ser relatadas na próxima demonstração financeira após a alteração ser feita e não são aplicadas retroativamente.