Transformando seu 401 (k) em uma pensão: prós e contras
Uma mudança de regra em 2014 resultou na Pension Benefit Guarantee Corporation (PBGC) garantindo que os saldos 401 (k) fossem transferidos para planos de pensão elegíveis. O que isso significa é que se uma empresa oferece um plano de pensão, saldos 401 (k) podem ser rolados para a pensão, e o benefício de pensão que resultaria do saldo rolado será garantido pelo PBGC assim como o benefício de pensão original antes do rollover.
Isso afetará apenas as pessoas cujo empregador oferece os dois tipos de planos. Quais são os prós e os contras de fazer esse tipo de capotamento?
Renda vitalícia
Uma das reclamações sobre o sistema atual de planos de contribuição definida, como o 401 (k), é que ele atribui aos funcionários a responsabilidade pela poupança para a aposentadoria, ao contrário dos planos de benefícios definidos.
Muitos especialistas em renda de aposentadoria acham que os participantes estarão em melhor situação com um fluxo garantido de renda vitalícia do tipo fornecido por receber um benefício de pensão como um fluxo de renda anual. Isso tira o ônus dos participantes de administrar seus próprios ativos de aposentadoria.
Sem proteção contra a inflação
A mudança de regra diz respeito a planos de pensão corporativos, e não a planos governamentais municipais, estaduais e federais. As pensões corporativas raramente são indexadas à inflação por meio do ajuste do custo de vida (COLA), assim como os planos de pensão do setor público. Uma vez que os pagamentos tenham começado, os aposentados estão sujeitos ao impacto da inflação sobre o poder de compra de seus pagamentos mensais.
Se o saldo tivesse sido deixado na conta do plano 401 (k) do funcionário, ele poderia ter tido a oportunidade de obter retornos de investimento que os manteriam à frente da inflação. Por outro lado, sua conta pode perder dinheiro em um mercado em baixa.
Além disso, a combinação de ter um plano de benefício definido, bem como um plano 401 (k) ou plano de contribuição definida semelhante é poderosa. Isso fornece um meio para os poupadores de aposentadoria diversificarem suas fontes de renda de aposentadoria. Eles podem anuiar seu benefício de pensão mensal, fornecendo um fluxo de renda garantida (ou quase toda garantida), juntamente com as oportunidades de crescimento do investimento que vêm com um plano de contribuição definida.
Planos Congelados
Muitos planos de pensão corporativos estão congelando seus benefícios. Quando isso acontece, os trabalhadores não podem mais acumular benefícios adicionais de aposentadoria com base na fórmula de aposentadoria, como aquela baseada em rendimentos e anos de serviço.
As implicações para quem está pensando em lançar todo ou parte de seu 401 (k) é o risco de transformar esses dólares em “dinheiro morto”. Isso significa que um participante pode ter antecipado o recebimento de um benefício de pensão de 401 (k) dólares proporcional à fórmula de pensão baseada em anos de serviço e rendimentos. Em vez disso, o antigo dinheiro 401 (k) agora está preso em um plano de pensão com um benefício estagnado.
Se esse dinheiro tivesse sido deixado no plano 401 (k), pelo menos teria havido a oportunidade de ganhos de investimento futuros.
Limites de benefícios PBGC
A partir de 2020, oPBGC garante pagamentos de pensões de até $ 69.750 por ano. O PBGC é apenas um fator se o empregador que oferece a pensão falir;caso contrário, os pagamentos de pensões são um passivo da empresa, assim como um empréstimo bancário.
Uma característica interessante das novas regras é que qualquer dinheiro transferido para o plano de pensão de um 401 (k) não está sujeito a esse limite anual de $ 67.295. Se um plano de pensão viesse sob a garantia do PBGC, o empregado receberia um pagamento de anuidade mensal com base no valor de 401 (k) dinheiro transferido ao plano de pensão, além do pagamento do benefício do plano de pensão original.
Será que isso vai pegar?
A CNBC conduziu uma pesquisa online com leitores e retumbantes 92% dos entrevistados indicaram que não considerariam transferir seu dinheiro 401 (k) para o plano de pensão do empregador.
Isso não é tão surpreendente, considerando o quão tradicionalmente as opções de distribuição de parcela única de planos de pensão têm sido populares. Muitos aposentados parecem preferir ter mais controle sobre seu pecúlio de aposentadoria por meio de um rollover em uma conta de conta individual de aposentadoria (IRA). Esse arranjo oferece flexibilidade no valor retirado e permite opções em termos de deixar o dinheiro para os herdeiros por meio de um IRA herdado, por exemplo.
Outro fator pode ser que o PBGC não seja tão conhecido quanto a Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), que desempenha uma função semelhante ao garantir depósitos bancários.
Você deve rolar seu 401 (k) para sua pensão?
Como acontece com a maioria das questões de planejamento financeiro, a resposta é que depende. As circunstâncias pessoais de cada pessoa são diferentes, mas aqui estão alguns fatores que os consultores financeiros devem considerar para os clientes.
Eles se sentem confortáveis em gerenciar seu 401 (k) e qualquer transferência subsequente para um IRA? Isso é sempre uma consideração se eles tiverem a opção de receber um pagamento como uma anuidade ou rolar uma quantia total.
Que outros recursos de aposentadoria eles têm? Eles já têm investimentos significativos de aposentadoria fora do plano do empregador atual? Isso pode incluir um IRA, investimentos tributáveis ou uma anuidade.
Além disso, não se esqueça de levar em consideração os ativos do plano de aposentadoria do cônjuge. A seguridade social e as pensões de ex-empregadores também devem ser consideradas. Em suma, você desejará examinar todo o seu quadro de aposentadoria antes de decidir se deve mover os ativos 401 (k) atuais para um plano de pensão.
The Bottom Line
É difícil dizer se a regra que permite que os funcionários rolem seus saldos 401 (k) para o plano de pensão da empresa terá sucesso. Embora seja bem-intencionado, há vários prós e contras a serem considerados, a situação de cada pessoa é diferente, portanto, é necessária uma análise cuidadosa.