Ativo sem desempenho
O que é um ativo sem desempenho?
Um ativo inadimplente (NPA) é um instrumento de dívida em que o mutuário não fez nenhum pagamento de juros e principal previamente acordado ao credor designado por um longo período de tempo. O ativo inadimplente, portanto, não está rendendo nenhuma receita ao credor na forma de pagamento de juros.
DIMINUIÇÃO DE BENS DEMORADORES
Por exemplo, uma hipoteca inadimplente seria considerada inadimplente. Após um período prolongado de inadimplência, o credor forçará o mutuário a liquidar todos os ativos que foram dados em garantia como parte do contrato de dívida. Se nenhum ativo foi dado como penhor, o credor pode dar baixa do ativo como uma dívida inadimplente e então vendê-lo com desconto para uma agência de cobrança.
Os bancos geralmente classificam os empréstimos como inadimplentes após 90 dias de não pagamento dos juros ou principal, o que pode ocorrer durante o prazo do empréstimo ou por não pagamento do principal devido no vencimento. Por exemplo, se uma empresa com um empréstimo de $ 10 milhões com pagamentos somente de juros de $ 50.000 por mês deixar de fazer um pagamento por três meses consecutivos, o credor pode ser obrigado a categorizar o empréstimo como inadimplente para atender aos requisitos regulamentares. Um empréstimo também pode ser classificado como inadimplente se uma empresa fizer todos os pagamentos de juros, mas não puder pagar o principal no vencimento.
Os efeitos dos NPAs
A manutenção de ativos inadimplentes, também chamados de empréstimos inadimplentes, no balanço patrimonial impõe três encargos distintos aos credores. O não pagamento de juros ou principal reduz o fluxo de caixa do credor, o que pode atrapalhar os orçamentos e diminuir os ganhos. As provisões para perdas com empréstimos, que são constituídas para cobrir perdas potenciais, reduzem o capital disponível para conceder empréstimos subsequentes. Uma vez que as perdas reais com empréstimos inadimplentes são determinadas, elas são baixadas contra o resultado.
Recuperando Perdas
Os credores geralmente têm quatro opções para recuperar algumas ou todas as perdas resultantes de ativos inadimplentes.
Quando as empresas estão lutando para pagar o serviço da dívida, os credores podem tomar medidas proativas para reestruturar os empréstimos para manter o fluxo de caixa e evitar classificar os empréstimos como inadimplentes. Quando empréstimos inadimplentes são garantidos por ativos de tomadores de empréstimo, os credores podem tomar posse da garantia e vendê-la para cobrir perdas na extensão de seu valor de mercado.
Os credores também podem converter empréstimos inadimplentes em ações, que podem valorizar a ponto de recuperar totalmente o principal perdido no empréstimo inadimplente. Quando os títulos são convertidos em novas ações, o valor das ações originais geralmente é eliminado. Como último recurso, os bancos podem vender dívidas incobráveis com grandes descontos para empresas especializadas em cobrança de empréstimos. Os credores normalmente vendem empréstimos inadimplentes que não são garantidos por garantias ou quando os outros meios de recuperação de perdas não são eficazes em termos de custo.