Cláusula de Intertravamento
O que é uma cláusula de bloqueio?
O termo cláusula de intertravamento se refere a uma cláusula encontrada em um contrato de resseguro. A provisão é usada para determinar como alocar uma perda entre dois ou mais contratos de resseguro. A cláusula de intertravamento permite que o ressegurado distribua o risco por pelo menos dois períodos de contrato. Uma cláusula de intertravamento é útil quando uma perda vem de uma única ocorrência, como um desastre natural ou outro evento catastrófico.
Principais vantagens
- Uma cláusula interligada é uma cláusula encontrada em um contrato de resseguro que é usada para determinar como alocar uma perda entre dois ou mais contratos de resseguro.
- A cláusula permite que o ressegurado distribua o risco por pelo menos dois períodos do contrato.
- Se não houver cláusula de intertravamento, o ressegurado assume a responsabilidade por toda a retenção de cada contrato ou ano de subscrição e pode fazer com que o ressegurado não receba um pagamento de perda.
Como funcionam as cláusulas de interligação
A maneira como as seguradoras tratam o tempo costuma ser complicada. As diferenças nos anos de acidentes, anos de reporte e anos de subscrição são apenas alguns dos fatores que impactam o tratamento das perdas. Em alguns casos, uma seguradora pode adquirir vários contratos de resseguro para cobrir o mesmo risco em diferentes períodos de tempo. Quando existem vários contratos de resseguro, a seguradora deve repartir o prejuízo entre eles. Isso é possível com a inclusão de uma cláusula de intertravamento.
O resseguro ocorre quando uma seguradora transfere parte de sua carteira de risco para outras entidades por meio de um acordo para reduzir o pagamento de uma grande obrigação decorrente de um sinistro.
As cláusulas de intertravamento são usadas para repartir ou alocar um passivo associado a uma única ocorrência. É útil quando o ressegurado tem dois contratos de resseguro paralelos adicionais ou quando um contrato de resseguro separado tem dois anos de subscrição que podem ser interligados. Sem a cláusula de interlocking, o ressegurado é responsável pela retenção integral de cada contrato ou ano de subscrição. Isso pode fazer com que o ressegurado não receba um pagamento de perdas.
O aspecto crítico de uma cláusula de intertravamento é como ela aloca e distribui a perda em vários anos e como as proporções atribuídas se relacionam com a retenção e cobertura de perda. Alocar a perda em vários períodos de tempo sem distribuir a retenção e cobertura de perda significa que uma perda de uma única ocorrência tem menos probabilidade de exceder o limite de retenção. Este é o risco total que uma seguradora concorda em reter. O ressegurador também tem menos probabilidade de ser responsabilizado por qualquer perda e o ressegurado tem mais probabilidade de ser o único responsável pela cobertura da perda.
Os tratados de resseguro que não possuem cláusula de interlocking tratam todas as perdas de uma única ocorrência como se houvesse uma única data de perda. Isso significa que a perda não será alocada em vários tratados de resseguro.
Exemplo de uma cláusula de bloqueio
Aqui está uma situação hipotética para demonstrar como uma cláusula de intertravamento funciona. Digamos que uma seguradora adquira um contrato de resseguro com uma cláusula interlocking para protegê-lo de perdas excessivas.
O contrato de resseguro cobre dois anos diferentes. No primeiro ano, a resseguradora tem cobertura de $ 400.000 sobre uma diretriz de retenção de $ 300.000 e, no segundo ano, a resseguradora tem cobertura de $ 500.000 sobre um limite de retenção de $ 200.000. Os termos do contrato ratificam e alocam a cobertura e a retenção proporcionalmente. Nesse caso, o primeiro ano leva uma alocação de 25%, enquanto o segundo ano leva uma alocação de 75%.
Vamos supor que o ressegurado tenha uma perda de $ 500.000 no segundo ano. Por causa da alocação proporcional de perdas, cobertura e retenção, o ressegurador é responsável por $ 275.000 ou 25% da cobertura alocada. Se o contrato de resseguro tivesse distribuído apenas o prejuízo em um período, o ressegurador teria um passivo de $ 175.000.