Teste de acumulação de valor em dinheiro (CVAT)
O que é o Teste de Acumulação de Valor em Dinheiro (CVAT)?
O teste de acumulação de valor em dinheiro (CVAT) é um teste para determinar se um produto financeiro pode ser tributado como um contrato de seguro e não como um investimento. O teste de acumulação de valor em dinheiro é usado para garantir que o valor em dinheiro da apólice de seguro não exceda o valor presente de todos os pagamentos futuros de prêmio da apólice.
Principais vantagens
- O teste de acumulação de valor em dinheiro (CVAT) é usado para determinar se um produto financeiro deve ser tributado como um produto de seguro ou um produto de investimento.
- O CVAT é empregado para testar se o valor em dinheiro da apólice de seguro não excede o valor presente de todos os pagamentos futuros de prêmio da apólice.
- Se o valor em dinheiro for maior do que os pagamentos futuros, o produto é considerado um produto de investimento, não um produto de seguro.
- A importância da determinação é que os produtos de seguro vêm com muitos benefícios fiscais, incluindo benefícios por morte, sendo isentos de impostos.
- As seguradoras também usam o teste de prêmio de diretriz (GPT), que limita os prêmios pagos ao benefício por morte, enquanto o CVAT limita o valor em dinheiro.
- Se um produto financeiro falhar no teste e for considerado um produto de investimento, ele será tributado com uma alíquota mais alta; imposto de renda ordinário ou imposto sobre ganhos de capital.
Compreendendo o Teste de Acumulação de Valor em Dinheiro (CVAT)
Ser capaz de passar no teste de acumulação de valor em dinheiro (CVAT) é extremamente importante para um segurado, bem como para a seguradora. Se um produto de seguro não for aprovado, ele não será mais considerado um produto de seguro e, portanto, será tributado como um investimento.
As apólices de seguro podem crescer em valor com base no imposto diferido, com benefícios por morte isentos de imposto de renda. A maioria dos outros investimentos é tributada como renda ordinária, o que significa que não passar no teste resultará em uma alíquota de imposto mais alta.
O método CVAT é usado quando um segurado não deseja ser limitado no valor dos prêmios que podem ser pagos na apólice e deseja maximizar o benefício por morte que pode ser recebido. Alternativamente, esse método pode ser usado quando o segurado planeja rolar uma grande quantia para a política antecipadamente, mas deseja limitar o benefício inicial por morte.
Teste de Acumulação de Avaliação de Caixa vs. Teste Premium de Diretriz (GPT)
Além do CVAT, uma seguradora tem a opção de desenhar uma apólice de modo que ela passe no teste de prêmio de diretriz (GPT). O GPT limita os prêmios que um segurado paga em relação ao benefício por morte, ao contrário do CVAT, que limita o valor em dinheiro em relação ao benefício por morte.
A diferença básica entre esses dois testes é que o CVAT limita o valor em dinheiro relativo ao benefício por morte, enquanto o GPT limita os prêmios pagos em relação ao benefício por morte. Se uma apólice de seguro falhar em qualquer um desses testes, ela não será considerada uma apólice de seguro de vida e todos os benefícios do imposto de renda serão eliminados.
A seguradora deve indicar qual teste será usado na data de emissão e, uma vez que a apólice seja emitida, a seguradora não pode decidir usar a outra opção de teste em seu lugar. A escolha do teste pode determinar quais serão os prêmios da apólice, o valor em dinheiro e os benefícios.
Exemplo de teste de acumulação de valor em dinheiro (CVAT)
Em um teste CVAT, o valor de resgate em dinheiro de uma apólice de seguro de vida nunca pode exceder o prêmio único líquido que seria necessário para adquirir esses mesmos benefícios futuros, resultando em benefícios fiscais para o segurado.
Aqui está um exemplo: se uma apólice vitalícia de $ 150.000 para um idoso saudável de 40 anos tiver um valor em dinheiro de $ 15.000, para ser elegível neste teste, o prêmio único líquido para este valor de cobertura nessa idade deve ser de pelo menos $ 15.000. Se o prêmio único for menor que o valor de resgate em dinheiro, a apólice não será aprovada no CVAT e não se qualificará como seguro de vida, mas será considerada um produto de investimento que incorrerá em impostos mais elevados.
É fundamental que o segurado entenda a diferença do produto, pois isso se relacionará diretamente com o pagamento que o beneficiário recebe. Garantir que o produto financeiro se qualifique como um produto de seguro garantirá que o beneficiário receberá um pagamento maior quando a apólice for reivindicada.