Lucros e lucros acumulados

O que são ganhos e lucros acumulados (E&P)?

Lucros e lucros acumulados (E&P) é um termo contábil aplicável aos acionistas das empresas. Lucros e lucros acumulados são os lucros líquidos de uma empresa após o pagamento de dividendos aos acionistas, servindo como uma medida da capacidade econômica de uma empresa de pagar tais distribuições em dinheiro.

Como funcionam os ganhos e lucros acumulados (E&P) 

Lucros e lucros acumulados no final do ano são a soma do E&P do início do ano e do E&P do período atual menos as distribuições aos acionistas durante o período. Receitas e perdas fazem parte do E&P de um período, mas certos itens – reconhecidos para fins de contabilidade financeira, mas não para fins de declaração de imposto de renda – estão sujeitos a ajustes. 

Uma vez que o E&P é usado como uma métrica para a capacidade de uma empresa de pagar distribuições, itens como renda isenta de impostos ou despesas não dedutíveis, que influenciam no relatório de imposto de renda, devem ser adicionados ou subtraídos da conta E&P. 

O cálculo do E&P a cada ano é um trabalho árduo para os departamentos fiscais de uma empresa, mas é muito importante manter os registros atualizados porque eles são importantes para muitas transações corporativas. Por exemplo, a conversão de uma corporação C em um fundo de investimento imobiliário (REIT) requer uma análise contábil completa do E&P acumulado antes de poder prosseguir.

Considerações Especiais 

A maioria das empresas, especificamente aquelas que são corporações C, devem manter contas de E&P para determinar o tratamento fiscal necessário. Eles não precisam relatar o E&P, mas devem saber o valor do E&P para determinar o tratamento fiscal de uma transação. Dito isso, é muito mais fácil manter o equilíbrio de E&P acumulado do que preparar o cálculo após vários anos. 

A legislação tributária não descreve como calcular E&P e o processo não é necessariamente simples. O E&P para qualquer ano começa com a renda tributável ajustável desse ano. Quase todas as transações afetam o E&P de uma empresa. Certas ações também podem afetar o E&P, como fusões. 

Outras fontes de receita além da receita tributável podem impulsionar o E&P, como receita com isenção de impostos e vendas a prazo. Os itens que reduzem o E&P incluem despesas em dinheiro que são pagas, mas possivelmente não tributáveis, como contribuições de caridade e perdas de capital a compensar. 

E&P acumulado vs. Lucros retidos

Embora possam parecer sinônimos, tecnicamente são diferentes principalmente porque o E&P é determinante na capacidade de uma empresa de financiar as distribuições. Uma empresa pode reduzir o valor de seus lucros retidos por meio de distribuição de ações ou do estabelecimento de uma reserva para contingências, mas isso não afetará negativamente a capacidade mencionada acima de pagar dividendos aos acionistas.