Índice de retorno absoluto
O que é o índice de retorno absoluto?
O termo índice de retorno absoluto se refere a um índice de ações projetado para medir os retornos absolutos dos investimentos em fundos de hedge. Os fundos de hedge são considerados investimentos alternativos que usam fundos comuns para gerar retornos para seus investidores. O índice foi criado para comparar o desempenho de um fundo de hedge individual com o do mercado de fundos de hedge como um todo.É um índice composto composto por cinco outros índices.
Principais vantagens
- O índice de retorno absoluto é um índice de ações projetado para medir os retornos absolutos dos investimentos em fundos de hedge.
- O índice compara o desempenho de um fundo de hedge individual com o do mercado de fundos de hedge como um todo.
- É um índice composto composto por cinco outros índices.
Como funciona o índice de retorno absoluto
Os fundos de hedge são investimentos alternativos que reúnem dinheiro de diferentes investidores. Esses investimentos normalmente empregam estratégias de investimento mais arriscadase investimentos que aumentam as chances de perdas. Por exigirem um investimento inicial maior, eles têm como alvo investidores credenciados, e não o investidor médio. Esses fundos usam a abordagem de retorno absoluto para investir.
Alguns fundos de hedge têm um benchmark, ou padrão de desempenho, que estão tentando alcançar para ser considerado um sucesso. Outros terão uma taxa definida que pretendem entregar. Por exemplo, um retorno de 20% em 12 meses pode ser considerado muito bem-sucedido para um fundo que investe pesadamente em imóveis. Esse mesmo retorno não é tão auspicioso para um fundo que investe em moeda estrangeira.
Com um.índice de retorno absoluto, os investidores podem discernir facilmente o sucesso ou as falhas de um determinado investimento, pois ele se compara ao mercado como um todo e pode fazê-lo sem ter que peneirar os intrincados detalhes de cada transação. O índice de retorno absoluto só é útil ao lidar com o mercado de fundos de hedge. Outros mercados, incluindo fundos mútuos, ações e títulos têm seus sistemas métricos individuais para comparar produtos e determinar lucros e riscos.
Os investidores também podem usar o índice de retorno absoluto para comparar um fundo de hedge com outro. Devido à natureza dos fundos de hedge e às várias estratégias que eles usam para obter lucro, o sucesso pode ser diferente de um fundo para outro. Os fundos de hedge podem investir em praticamente qualquer coisa, o que complica ainda mais a capacidade de comparar fundos com base em seus ganhos.
Os investidores em fundos de hedge podem usar o índice de retorno absoluto de fundos de hedge para medir o retorno de seus investimentos.
Índice de retorno absoluto vs. outros fatores
Os investidores têm outros fatores que podem considerar fora dos índices para comparar fundos. Isso inclui a quantidade de capital do fundo disponível para investir e os custos associados à gestão do fundo de hedge. Um gestor de fundo de hedge pode revisar essas diferentes métricas e aconselhar os investidores sobre os melhores mercados para seus investimentos. Dependendo dos objetivos de longo prazo e do capital disponível, os fundos de hedge podem não ser o melhor investimento para todos.
O perfil de risco é outro local onde um investidor pode desejar comparar um fundo com outro. Existem vários níveis de risco associados a alguns fundos de investimento. Embora um fundo possa ter um retorno sobre o investimento (ROI) mais substancial, o risco pode ser maior. Esse risco adicional pode ser benéfico, pois o lucro será maior se o investimento valer a pena, mas os investidores têm potencial para perdas maiores se isso não acontecer.
Devido às muitas complexidades dos fundos de hedge, existem riscos adicionais a serem considerados pelo investidor. Esses riscos incluem a necessidade de os fundos ficarem presos por longos períodos de tempo, grandes quantidades de capital colocadas em um único empreendimento com pouca diversificação e o uso de dinheiro emprestado. Tudo isso aumenta o risco, mas também pode aumentar a recompensa.