Quem são os principais concorrentes da Berkshire Hathaway?
Dirigido pelo renomado investidor Warren Buffett, Berkshire Hathaway ( BRK. A, BRK. B ) é uma holding envolvido em vários setores. Como tal, enfrenta uma variedade de concorrentes. Aqui estão os tipos de setores nos quais está envolvida e alguns de seus principais rivais.
Principais vantagens:
- Por ser uma holding envolvida em muitos setores, os concorrentes da Berkshire Hathaway estão em vários campos.
- No setor de participações diversificadas, a Berkshire concorre com empresas como a Jefferies Financial Group.
- Como muitos de seus ativos são subsidiárias de seguros, a Berkshire Hathaway também é rival de grandes seguradoras como a Allstate Corporation.
- A Berkshire também é às vezes considerada uma empresa de investimento em gestão, competindo com jogadores como a BlackRock e uma empresa de private equity, competindo com empresas como a KKR & Co.
Concorrentes da Berkshire Hathaway
Warren Buffett é o principal investidor da Berkshire Hathaway e atua como presidente do conselho e CEO. Os muitos outros investidores da empresa de capital aberto incluem bilionários como Bill Gates, fundador e ex-CEO da Microsoft Corporation, e o magnata mexicano ativos incluem joalherias e varejistas de móveis.
No setor de participações diversificadas, a Berkshire concorre com empresas como a Jefferies Financial Group ( private equity, competindo com empresas como KKR & Co., Inc. ( KKR ).
Em 1º de maio de 2021, o vice-presidente da Berkshire Hathaway, Charlie Munger, anunciou não oficialmente que Warren Buffett seria sucedido como CEO por Greg Abel quando Buffett finalmente deixasse o cargo. Abel é CEO da Berkshire Hathaway Energy e vice-presidente encarregado de operações não seguradoras.
Investimento bancário
O Jefferies Financial Group (anteriormente Leucadia National Corporation) é um concorrente da Berkshire Hathaway no que diz respeito a investimentos. Com um modelo de negócios semelhante, Jefferies costuma ser chamada de “Baby Berkshire”. Embora suas ações tenham preços muito mais baixos e ela esteja longe das participações que a Berkshire Hathaway possui, a Jefferies tem sucesso na aquisição de ativos promissores por menos do que o valor justo e na construção de seu crescimento de longo prazo.
Jefferies possui participações em uma variedade de setores, incluindo os setores de imóveis, varejo, energia e telecomunicações. A empresa também é proprietária de 50% em uma joint venture com a Berkshire Hathaway para empréstimos imobiliários, chamada Berkadia.
Seguro
A Berkshire Hathaway depende fortemente de seus investimentos no negócio de seguros. A empresa concorre por meio de sua participação na Geico em alguns dos mesmos ramos de seguros pessoais da Allstate, como cobertura de automóveis e propriedade. Ela também possui a gigante de resseguros Gen Re.
Outros ativos de seguros da Allstate incluem Square Trade, um provedor de garantia estendida, e National General, um especialista em segurar motoristas comerciais, como motoristas de caminhão e táxi.
Gestão de Investimentos
Embora a Berkshire Hathaway não seja oficialmente uma empresa de investimentos em gestão, ela efetivamente atua neste espaço vendendo e administrando uma carteira de títulos para seus investidores. A BlackRock é a maior empresa de investimento público do mundo, com impressionantes US $ 6,84 trilhões em ativos. Ao contrário da Berkshire Hathaway, no entanto, a BlackRock não participa de negociações por conta própria.
Além disso, a base de clientes da BlackRock é limitada a investidores institucionais e de varejo, como planos de pensão, fundos mútuos, seguradoras e instituições de caridade. Como outras empresas de investimento em gestão, a Blackrock fornece mecanismos formais que permitem aos investidores reunir seu capital com o de outros investidores para adquirir grupos de títulos diversificados administrados profissionalmente.
Private Equity
Alguns podem não ver a Berkshire Hathaway como uma empresa de capital privado; no entanto, relatórios dizem que o titã do patrimônio privado Henry Kravis certa vez se referiu à Berkshire como “o modelo de patrimônio privado perfeito”, devido à sua enorme quantidade de dinheiro e ações negociadas publicamente para aquisições. Kravis é o cofundador da KKR, um player altamente significativo no setor de private equity.
Na verdade, assim como a KKR e outras empresas de capital privado, a Berkshire Hathaway é de fato uma fonte de capital de investimento de pessoas e instituições ricas para investir e adquirir participação acionária em empresas. No entanto, as empresas de private equity tendem a ser mais diretas sobre como levantar esses fundos e administrar o dinheiro para garantir retornos positivos para os acionistas.