Quais são alguns tipos de ativos não incluídos no balanço patrimonial?

Off-balance sheet (OBS) refere-se a ativos ou passivos que não aparecem no balanço de uma empresa. Embora o método de contabilidade OBS possa ser usado em vários cenários, essa prática contábil é especialmente útil para proteger as demonstrações financeiras de uma empresa do impacto da propriedade do ativo e seu passivo correspondente.

As compras de grandes ativos costumam ser financiadas com financiamento de dívida, mas dívida em excesso pode tornar a empresa menos atraente para investidores e credores. Usar o método fora do balanço para esses tipos de ativos pode ajudar as empresas a manter índices de alavancagem atraentes. Alguns dos ativos de OBS mais comuns são arrendamentos operacionais, contratos de relocação e contas a receber.

Locação operacional

Um arrendamento operacional OBS é aquele em que o arrendador retém o ativo arrendado em seu balanço patrimonial. A empresa que faz o leasing do ativo apenas contabiliza os pagamentos mensais do aluguel e outras taxas associadas ao aluguel, em vez de listar o ativo e o passivo correspondente em seu próprio balanço.

No final do prazo do arrendamento, o arrendatário geralmente tem a oportunidade de comprar o ativo a um preço drasticamente reduzido.

Contratos de relocação

Sob um contrato de relocação, uma empresa pode vender um ativo, como um pedaço de propriedade, para outra entidade. Eles podem então arrendar a mesma propriedade de volta do novo proprietário. Como um arrendamento operacional, a empresa lista apenas as despesas de aluguel em seu balanço patrimonial, enquanto o próprio ativo é listado no balanço patrimonial da empresa proprietária.

Contas recebíveis

As contas a receber (AR) representam um passivo considerável para muitas empresas. Esta categoria de ativos é reservada para fundos que ainda não foram recebidos dos clientes, portanto a possibilidade de inadimplência é alta.

Em vez de listar esse ativo carregado de risco em seu próprio balanço, as empresas podem essencialmente vender esse ativo para outra empresa, chamada de fator, que então adquire o risco associado ao ativo. O Fator paga à empresa um percentual do valor total de todos os AR à vista e cuida da cobrança. Uma vez que os clientes tenham pago, o fator paga à empresa o saldo devido menos uma taxa pelos serviços prestados. Dessa forma, uma empresa pode cobrar o que é devido enquanto terceiriza o risco de inadimplência.

Exemplos de ativos não incluídos no balanço patrimonial

Os ativos de OBS permitem que as empresas mantenham ativos e passivos fora do balanço patrimonial. Isso ajuda a melhorar seus índices contábeis ou evitar a quebra de convênios. Os bancos podem retirar ativos de seu balanço patrimonial por meio da securitização. No balanço, os ativos dos bancos são empréstimos. 

Algumas empresas criam entidades de propósito específico (SPEs) para manter os ativos fora do balanço patrimonial. É importante notar que os itens de OBS tendem a aparecer nas notas de rodapé das demonstrações financeiras. Da mesma forma, a profissão contábil tem feito esforços para limitar os ativos de OBS, como com a Lei Sarbanes-Oxley (SOX).