Recibo de confiança

O que é um recibo de confiança?

Um recibo de fideicomisso é um aviso de liberação de mercadoria de um banco a um comprador, com o banco mantendo o título de propriedade dos ativos liberados. Em um acordo envolvendo um recibo de fideicomisso, o banco continua sendo o dono da mercadoria, mas o comprador pode manter a mercadoria em custódia para o banco, para fins de fabricação ou venda.

Como funcionam os recibos de confiança

Um recibo de fideicomisso é um documento financeiro atendido por um banco e uma empresa que recebeu a entrega de mercadorias, mas não pode pagar a compra até que o estoque seja vendido. Na maioria dos casos, o fluxo de caixa e o capital de giro da empresa podem estar vinculados a outros projetos e operações de negócios.

No curso normal da administração de um negócio comercial, as empresas compram mercadorias para seus estoques de fornecedores ou atacadistas para revender aos consumidores ou para fabricar mercadorias. Esses bens podem ser adquiridos localmente ou importados de outras empresas. Quando essas empresas recebem a mercadoria, também são cobradas pelo vendedor ou exportador pela mercadoria adquirida. No caso de a empresa não ter o dinheiro necessário em mãos para pagar a conta, ela pode obter financiamento de um banco por meio de recibo de fideicomisso.

O recibo de fideicomisso serve como uma nota promissória para o banco de que o valor do empréstimo será reembolsado na venda dos bens. O banco paga ao exportador ou emite ao vendedor (ou banco do vendedor) uma carta de crédito garantindo o pagamento pela mercadoria. O credor, entretanto, retém o título da mercadoria como garantia. O cliente ou tomador de empréstimo deve manter as mercadorias separadas de seu outro estoque e, com efeito, mantém e vende as mercadorias como fiduciário do banco.

Embora o banco tenha uma garantia real sobre as mercadorias sob os termos padrão de um recibo de fideicomisso, o cliente toma posse das mercadorias e pode fazer o que quiser com elas, desde que não viole os termos de seu contrato com o banco. Caso decida pela extinção da garantia real do banco e vinculação ao estoque, poderá ofertar o valor adiantado sobre a mercadoria, ficando com a propriedade total da mesma.

Considerações Especiais

A extensão do financiamento de curto prazo por meio de um recibo de fideicomisso exige que o cliente ou devedor esteja em dia com o banco. O banco e o cliente também devem concordar com os termos do recibo de fideicomisso, incluindo condições como data de vencimento, cobrança de juros e valor do financiamento.

As datas de vencimento dos recibos de fideicomisso são de curto prazo e variam de 30 a 180 dias. No momento do vencimento, o cliente deve reembolsar o empréstimo ao credor com os juros estipulados nos termos do recibo de fideicomisso. O reembolso do banco deve ser feito no vencimento ou após a venda da mercadoria, o que ocorrer primeiro. Se, após a data de vencimento, nenhum pagamento tiver sido recebido pelo banco ou a empresa deixar de pagar seus adiantamentos, o banco poderá retomar a posse e dispor da mercadoria.

Em uma transação típica de recebimento de fideicomisso, a empresa tem pouco ou nenhum de seus próprios ativos investidos nos bens específicos financiados. O banco assume a maior parte do risco de crédito prevalente na transação. A empresa fica com todos os lucros obtidos com a revenda das mercadorias, mas também assume o risco do negócio.

Se os bens forem danificados, perdidos ou se deteriorarem em qualidade ou valor, a perda será exclusivamente da responsabilidade da empresa e ela permanecerá responsável por reembolsar o valor total do empréstimo ao banco. Além disso, todas as despesas comerciais (como custos de fabricação, frete, taxas alfandegárias, armazenamento, etc.) são de responsabilidade da empresa, não da instituição de crédito.