Média móvel exponencial tripla (TEMA)

O que é média móvel exponencial tripla – TEMA?

A média móvel exponencial tripla foi projetada para suavizar as flutuações de preços, tornando mais fácil identificar tendências sem o atraso associado às médias móveis tradicionais (MA). Ele faz isso pegando várias médias móveis exponenciais (MME) da MME original e subtraindo parte do atraso.

O TEMA é usado como outros MAs. Ele pode ajudar a identificar a direção da tendência, sinalizar possíveis mudanças ou retrações na tendência de curto prazo e fornecer suporte ou resistência. O TEMA pode ser comparado com a média móvel exponencial dupla (DEMA).

Fórmula e cálculo para TEMA

1. Escolha um período de lookback. É quantos períodos serão considerados no primeiro EMA. Com um número menor de períodos, como 10, a EMA acompanhará os preços de perto e destacará as tendências de curto prazo. Com um período de lookback maior, como 100, a EMA não rastreará o preço tão de perto e destacará a tendência de longo prazo.
2. Calcule a MME para o período de lookback. Este é o EMA1.
3. Calcule a MME de EMA1, usando o mesmo período de lookback. Por exemplo, se usar 15 pontos para EMA1, use 15 também nesta etapa. Este é o EMA2.
4. Calcule a MME de EMA2, usando o mesmo período de lookback anterior.
5. Insira EMA1, EMA2 e EMA3 na fórmula TEMA para calcular a média móvel exponencial tripla.

O que o TEMA diz a você?

O TEMA reage às mudanças de preço mais rápido do que um MA ou EMA tradicional. Isso ocorre porque parte da defasagem foi subtraída no cálculo.

Um TEMA pode ser usado da mesma maneira que outros tipos de médias móveis. Principalmente, a direção do ângulo do TEMA indica a direção do preço de curto prazo (média). Quando a linha está subindo, isso significa que o preço está subindo. Quando está inclinado para baixo, o preço está caindo. Ainda há uma pequena defasagem no indicador, portanto, quando os preços mudam rapidamente, o indicador pode não mudar seu ângulo imediatamente. Além disso, quanto maior o período de lookback, mais lento será o TEMA na mudança de seu ângulo quando o preço mudar de direção.

TEMA e direção de tendência

A localização do TEMA em relação ao preço também fornece pistas sobre a direção da tendência. Geralmente, quando o preço está acima do TEMA, isso ajuda a confirmar que o preço está subindo para o período de lookback. Quando o preço está abaixo do TEMA, isso ajuda a confirmar que o preço está caindo para esse período de lookback. Dito isso, um período de retrospecto deve ser escolhido para que isso realmente seja verdadeiro na maioria das vezes. Portanto, cabe ao negociante escolher o período de lookback apropriado para o ativo que está negociando, caso pretenda usar o TEMA para ajudar a identificar tendências.

Se o TEMA pode ajudar a identificar a direção da tendência, ele também pode ajudar a identificar mudanças na tendência quando o preço se move através da média móvel exponencial tripla. Se o preço estiver acima da média e, em seguida, cair abaixo, isso pode sinalizar que a tendência de alta está se revertendo ou, pelo menos, que o preço está entrando em uma fase de retração. Se o preço está abaixo da média e depois se move acima dela, isso sinaliza que o preço está subindo. Esses sinais de cruzamento podem ser usados ​​para ajudar na decisão de entrar ou sair das posições.

TEMA para suporte e resistência

O TEMA também pode fornecer suporte ou resistência para o preço. Por exemplo, quando o preço está subindo de modo geral, em retrocessos ele pode cair para o TEMA, e então o preço pode parecer saltar fora dele e continuar subindo. Esse movimento depende do período de retrospectiva adequado para o ativo. Se estiver usando o TEMA para essa finalidade, ele já deve ter fornecido suporte e resistência no passado. Se o indicador não forneceu suporte ou resistência no passado, provavelmente não fornecerá no futuro.

Finalmente, alguns traders usam o TEMA, normalmente com um pequeno período de retrospectiva, como uma alternativa ao próprio preço. A linha única filtra grande parte do ruído em velas tradicionais ou gráficos de barras. Um gráfico de linha também funcionaria nesse sentido.

TEMA vs. Média Móvel Exponencial Dupla

Ambos os indicadores são projetados para reduzir o desfasamento inerente aos indicadores baseados na média. O TEMA reduz o lag mais do que a média móvel exponencial dupla (DEMA). A fórmula da DEMA é diferente, o que significa que fornecerá ao trader informações e sinais ligeiramente diferentes. É calculado multiplicando a MME do preço por dois e, em seguida, subtraindo uma MME da MME original.

Limitações do uso do TEMA

Embora o TEMA reduza o lag, ele ainda herda alguns dos problemas tradicionais de outras médias móveis. Principalmente, as MMs são úteis principalmente em mercados de tendência, quando o preço está fazendo movimentos sustentados em uma direção ou outra. Durante tempos turbulentos, quando o preço oscila para frente e para trás, o MA ou TEMA pode fornecer poucos insights e gerar  sinais falsos, uma vez que os cruzamentos podem não resultar em um movimento sustentado, desde que o preço permaneça na faixa elevada.

Reduzir o lag pode beneficiar alguns traders, mas não outros. Alguns traders preferem que seus indicadores fiquem atrasados ​​porque não querem que seus indicadores reajam a cada mudança de preço. Uma vez que o TEMA reage mais rápido às mudanças de preço, ele rastreará o preço mais de perto do que uma média móvel simples (SMA), por exemplo. Mas isso também significa que o preço pode cruzar o TEMA em um movimento de preço menor do que o necessário para cruzar o SMA. Os investidores normalmente não querem negociar ativamente, portanto, não querem ser sacudidos para fora das posições, a menos que haja uma mudança significativa na tendência.

Um tipo de MA não é melhor do que outro. O que usar se resume à preferência pessoal e o que funciona melhor para a estratégia que alguém está usando.

O TEMA é mais bem usado em conjunto com outras formas de análise, como   análise de ação de preço, outros indicadores técnicos e análise fundamental.

Exemplo do mundo real de TEMA

Aqui está um exemplo de média móvel exponencial tripla aplicada ao gráfico SPDR S&P 500 ETF ( SPY ).

A média móvel exponencial tripla suaviza a ação do preço. O ângulo do TEMA ajuda a identificar a direção geral da tendência, mesmo durante o ruído diário de pequenas flutuações de preço.