Os melhores fundos de hedge de habilidades procuram nos candidatos a empregos
Os benefícios de trabalhar em um fundo de hedge incluem um alto salário, ótimas vantagens e a oportunidade de colaborar com algumas das melhores mentes quantitativas em finanças. Este artigo apresenta uma lista das principais habilidades que as empresas de fundos de hedge procuram ao contratar candidatos.
Como esperado, a entrada em campo é altamente competitiva e muito seletiva. Um operador de mercado bem-sucedido que trabalha em uma das principais empresas de comércio pode não se qualificar para uma posição comercial em um fundo de hedge, mesmo com um tremendo sucesso comercial no passado. Grandes habilidades quantitativas com um histórico comprovado, um profundo conhecimento da indústria de fundos de hedge, bem como de empresas específicas, a formação educacional correta e certificações como CFA, CAIA ou CHA (Chartered Hedge Fund Associate) são úteis.
As habilidades que os fundos de hedge procuram em candidatos a empregos podem ser divididas em duas categorias básicas – habilidades baseadas no conhecimento (adquiridas por meio de educação, auto-estudo e experiência de trabalho) e habilidades pessoais em áreas como comunicação, trabalho em equipe e tomada de riscos.
Principais vantagens
- Se você deseja trabalhar na indústria de fundos de hedge, os principais candidatos virão com uma variedade de habilidades e experiências úteis.
- A educação é fundamental, especialmente o conhecimento sobre os mercados e os diferentes tipos de ativos e investimentos.
- Habilidades subjetivas e interpessoais também são fundamentais, além da capacidade quantitativa.
Habilidades baseadas no conhecimento
Conhecimento aprofundado de estratégias e instrumentos financeiros
Os fundos de hedge negociam com o dinheiro do cliente em produtos complexos, muitas vezes projetados como combinações de diferentes produtos com diferentes estratégias. Por exemplo, as opções podem ser combinadas com ações como um veículo de investimento, ou uma versão complexa de opções de barreira pode ser preparada para investir o dinheiro dos clientes. Se você não tiver um entendimento claro dos produtos e mercados financeiros, terá dificuldade em entender as combinações de produtos, dependências e fatores que impulsionam os preços e o desempenho. Um bom candidato deve compreender vários produtos financeiros, incluindo opções, futuros, commodities, taxas de juros e produtos exóticos.
Conhecimento aprofundado dos mercados
Tentar negociar combinações e estratégias complexas geralmente leva a um beco sem saída com as regulamentações do mercado. Também requer a capacidade de entender as ofertas dos concorrentes no mercado, como elas diferem das próprias ofertas e quais vantagens ou desvantagens uma oferta tem sobre as outras. A maioria dos produtos de fundos de hedge tem conceitos subjacentes semelhantes com embalagens diferentes. Um bom candidato a um emprego precisa estar familiarizado com o mercado existente, os desenvolvimentos da concorrência, o que os regulamentos permitem e o que eles proíbem.
Educação
Além de MBA, MFin, PhD e titulares de diploma de estatística, os fundos de hedge escolhem candidatos de uma variedade de setores e níveis de experiência. Uma pós-graduação em agricultura ou estudos meteorológicos pode ser uma boa opção se a empresa de fundo de hedge estiver negociando com commodities agrícolas. Além disso, as credenciais extracurriculares, como a designação Chartered Financial Analyst ( CFA ), podem ser úteis.
Expertise Quantitativa
Em um fundo de hedge, a equipe de pesquisa apresenta um excelente modelo de negociação envolvendo uma combinação de futuros e algumas opções exóticas. A menos que toda a equipe de produto (incluindo os membros da equipe de pesquisa, analistas de risco e traders) tenha a capacidade de compreender e questionar as suposições subjacentes, avaliar as dependências de cálculos matemáticos e realizar uma análise de cenário, o modelo permanecerá sujeito a falhas. Experiência em processamento de números, análise estatística, modelos quantitativos e dependências de cálculo é uma obrigação para os associados de fundos de hedge, independentemente da função.
Compreensão do risco
Os fundos de hedge são veículos de investimento de alto risco e alto retorno. No entanto, alto risco não significa correr riscos ilimitados sem controle. Em vez disso, significa assumir um alto risco com conhecimento justo e estar preparado com planos alternativos quando os níveis de risco ultrapassam um limite predeterminado. Como os fundos de hedge lidam com estratégias complexas, a análise de risco se torna complexa. O candidato ao emprego precisa ter bom conhecimento de avaliação de risco, não apenas de produtos financeiros individuais, mas também de carteiras e combinações.
Conhecimento aprofundado da construção do portfólio
Como a venda de sorvete está relacionada aos derivados climáticos? Como os rendimentos dos títulos são afetados pelas avaliações da moeda? Essas correlações desempenham um papel importante na criação de um portfólio diversificado de produtos, e um candidato deve ser hábil em compreender e quantificar os meandros de um portfólio.
Habilidades e características pessoais
Habilidades de comunicação
Atender clientes de alto patrimônio em ambientes cinco estrelas requer etiqueta social, bem como a capacidade de convencer os clientes a confiar seu dinheiro a você. Mesmo se você não estiver se candidatando para fazer parte da equipe de vendas voltada para o cliente, poderá ocasionalmente ter que enfrentar clientes para explicar produtos complexos e como eles irão gerar retorno sobre seu capital. Apresentar uma ideia complexa à equipe e conseguir uma adesão para executá-la é igualmente necessário. Os fundos de hedge buscam excelentes habilidades em comunicação interna e externa em candidatos a empregos.
Trabalho em equipe
Os produtos e serviços de fundos de hedge são conduzidos por equipes dedicadas, destinadas a trabalhar em prol de um objetivo comum. Um candidato deve ser um grande jogador de equipe, estar disposto a colocar os interesses da equipe antes dos seus, estar comprometido com o objetivo desejado e estar disposto a contribuir.
Tolerância de risco
Compreender o risco quantitativamente não é suficiente. Um analista de fundo de hedge também deve ter a capacidade emocional de tolerar riscos. Muito poucas pessoas (incluindo profissionais de negociação) têm a coragem de investir em estratégias de negociação com potencial de perda de 50% para um retorno de 100%. Mesmo se alguém não estiver na divisão de negociação de um fundo de hedge, precisa estar em sincronia com a equipe de produto para construir um consenso sobre essas negociações de alto risco. Mostrar sucesso comprovado ao enfrentar riscos torna um candidato atraente a um fundo de hedge.
The Bottom Line
Salários altos, bônus enormes e grandes regalias atraem muitos candidatos a fundos de hedge, mas apenas alguns se qualificam. Um candidato que tenta conseguir um emprego em um fundo de hedge deve pesquisar o setor, fazer contatos para obter contatos e mentores, buscar a educação certa e buscar estágios relacionados. Além disso, os candidatos a empregos em fundos de hedge devem garantir que tenham as habilidades baseadas no conhecimento e as habilidades pessoais necessárias para serem contratados e prosperar em um fundo de hedge.