Médias móveis simples vs. exponenciais: qual é a diferença?
Médias móveis simples vs. exponenciais: uma visão geral
Os comerciantes usam médias móveis (MA) para apontar áreas comerciais, identificar tendências e analisar mercados. As médias móveis ajudam os traders a isolar a tendência em um título ou mercado, ou a falta de um, e também podem sinalizar quando uma tendência pode estar se revertendo. Dois dos tipos mais comuns são simples e exponenciais. Veremos as diferenças entre essas duas médias móveis, ajudando os traders a determinar qual usar.
As médias móveis revelam o preço médio de um instrumento negociável durante um determinado período de tempo. No entanto, existem diferentes maneiras de calcular médias e é por isso que existem diferentes tipos de médias móveis. Eles são chamados de “móveis” porque, conforme o preço se move, novos dados são adicionados ao cálculo, alterando, portanto, a média.
Principais vantagens
- As médias móveis (MA) são a base da análise de gráficos e séries temporais.
- As médias móveis simples e as médias móveis exponenciais mais complexas ajudam a visualizar a tendência ao suavizar os movimentos dos preços.
- Um tipo de MA não é necessariamente melhor do que outro, mas dependendo de como um trader usa as médias móveis, um pode ser melhor para aquele indivíduo em particular.
Média Móvel Simples
Para calcular uma média móvel simples de 10 dias (SMA), adicione os preços de fechamento dos últimos 10 dias e divida por 10. Para calcular uma média móvel de 20 dias, adicione os preços de fechamento ao longo de um período de 20 dias e divida por 20.
Dada a seguinte série de preços: $ 10, $ 11, $ 11, $ 12, $ 14, $ 15, $ 17, $ 19, $ 20, $ 21 O cálculo do SMA ficaria assim: $ 10 + $ 11 + $ 11 + $ 12 + $ 14 + $ 15 + $ 17 + $ 19 + $ 20 + $ 21 = $ 150 SMA de período de 10 dias = $ 150/10 = $ 15
Dados antigos são descartados em favor de novos dados. Uma média de 10 dias é recalculada adicionando o novo dia e eliminando o 10º dia, e esse processo continua indefinidamente.
Média Móvel Exponencial
A média móvel exponencial (MME) se concentra mais nos preços recentes do que em uma longa série de pontos de dados, como a média móvel simples exigia.
Para calcular uma MME
MME atual = ((Preço (atual) – MME anterior) multiplicador X) + MME anterior.
O fator mais importante é a constante de suavização que = 2 / (1 + N) onde N = o número de dias.
A EMA de 10 dias = 2 / (1 + 10) = 0,1818
Por exemplo, uma EMA de 10 dias pondera o preço mais recente em 18,18 por cento, com cada ponto de dados posterior valendo cada vez menos. A MME funciona ponderando a diferença entre o preço do período atual e a MME anterior e adicionando o resultado à MME anterior. Quanto mais curto for o período, maior será o peso aplicado ao preço mais recente.
Principais diferenças
SMA e EMA são calculados de forma diferente. O cálculo torna a EMA mais rápida para reagir às mudanças de preço e a SMA reage mais lentamente. Essa é a principal diferença entre os dois. Um não é necessariamente melhor do que outro.
Às vezes, a MME vai reagir rapidamente, fazendo com que o trader saia de uma negociação em um soluço do mercado, enquanto a SMA mais lenta mantém a pessoa na negociação, resultando em um lucro maior após o soluço terminar. Outras vezes, pode acontecer o contrário. A EMA em movimento mais rápido sinaliza problemas mais rapidamente do que a SMA e, assim, o corretor da EMA sai do caminho do perigo mais rapidamente, economizando tempo e dinheiro da pessoa.
Cada trader deve decidir qual MM é melhor para sua estratégia particular. Muitos traders de curto prazo usam EMAs porque querem ser alertados assim que o preço mudar para o outro lado. Os traders de longo prazo tendem a confiar nos SMAs, uma vez que esses investidores não estão com pressa de agir e preferem estar menos ativamente envolvidos em suas negociações.
Em última análise, tudo se resume à preferência pessoal. Trace uma MME e uma SMA de mesmo comprimento em um gráfico e veja qual delas o ajuda a tomar melhores decisões de negociação.
Como orientação geral, quando o preço está acima de uma MM simples ou exponencial, a tendência é de alta e, quando o preço está abaixo da MM, a tendência é de baixa. Para que esta diretriz seja útil, a média móvel deve ter fornecido insights sobre tendências e mudanças de tendência no passado. Escolha um período de cálculo – como 10, 20, 50, 100 ou 200 – que destaque a tendência, mas quando o preço se move, ele tende a mostrar uma reversão. Isso se aplica usando um instrumentos financeiros, incluindo ações.
Considerações Especiais
Como indicadores de atraso, as médias móveis servem bem como linhas de suporte e resistência. Durante uma tendência de alta, o preço frequentemente recuará para a área de MA e, em seguida, saltará para fora dela.
Se os preços rompem abaixo da MM em uma tendência de alta, a tendência de alta pode estar diminuindo ou, pelo menos, o mercado pode estar se consolidando. Se os preços rompem acima da média móvel em uma tendência de baixa, a tendência pode estar começando a subir ou se consolidar. Nesse caso, um trader pode observar o preço se movendo através da MA para sinalizar uma oportunidade ou perigo.
Outros traders não estão tão preocupados com os preços movendo-se através da MM, mas, em vez disso, colocarão duas MM de comprimentos diferentes em seus gráficos e, em seguida, observarão o cruzamento das MM.
Às vezes, os crossovers MA forneciam sinais muito bons que teriam resultado em grandes lucros e, outras vezes, os crossovers resultavam em sinais ruins. Isso destaca uma das fraquezas das médias móveis. Eles funcionam bem quando o preço está fazendo grandes movimentos de tendência, mas tendem a se sair mal quando o preço está se movendo para os lados.
Para períodos de longo prazo, observe as médias móveis de 50 e 100 dias ou 100 e 200 dias para a direção de longo prazo. Por exemplo, usando as médias móveis de 100 e 200 dias, se a média móvel de 100 dias cruzar abaixo da média de 200 dias, é chamada de cruz da morte. Um movimento significativo de baixa já está em andamento. Uma média móvel de 100 dias que ultrapassa a média móvel de 200 dias é chamada de cruz dourada e indica que o preço está subindo e pode continuar subindo. Os negociantes de curto prazo podem assistir a um MA de 8 e 20 períodos, por exemplo. As combinações são infinitas.