Caixa Líquido

O que é dinheiro líquido?

O caixa líquido é um valor relatado nas demonstrações financeiras de uma empresa. É calculado subtraindo-se o passivo total de uma empresa de seu caixa total. O valor de caixa líquido é comumente usado ao avaliar os fluxos de caixa de uma empresa. O dinheiro líquido também pode se referir à quantidade de dinheiro restante após a conclusão de uma transação e todos os encargos e deduções associados foram subtraídos.

Compreendendo o caixa líquido

Semelhante ao índice atual, o caixa líquido é uma medida da liquidez de uma empresa – ou sua capacidade de cumprir rapidamente suas obrigações financeiras. As obrigações financeiras de uma empresa podem incluir custos operacionais padrão, pagamentos de dívidas ou atividades de investimento.

Para calcular o caixa líquido, você deve primeiro somar todos os recebimentos em dinheiro (não de crédito) de um período. Esse valor é geralmente denominado “dinheiro bruto”. Uma vez totalizadas, as saídas de caixa pagas por obrigações e passivos são deduzidas do caixa bruto; a diferença é o caixa líquido.

Quando o caixa líquido é usado em relação ao investimento em ações, às vezes se refere a uma versão abreviada do termo “caixa líquido por ação”. Os investidores podem usar o caixa líquido para ajudar a determinar se as ações de uma empresa são um investimento atraente.

Caixa Líquido vs. Fluxo de Caixa Líquido

O fluxo de caixa líquido se refere ao ganho ou perda de fundos durante um período (depois que todas as dívidas foram pagas). Quando uma empresa tem um excedente de caixa depois de pagar todos os seus custos operacionais, diz-se que ela tem um fluxo de caixa positivo. Se a empresa está pagando mais pelas obrigações e passivos do que o que ganha com as operações, diz-se que ela tem um fluxo de caixa negativo.

Um fluxo de caixa negativo não significa que uma empresa seja incapaz de pagar todas as suas obrigações; significa apenas que a quantia de dinheiro recebida naquele período foi insuficiente para cobrir suas obrigações naquele mesmo período. Se outros veículos de poupança forem liquidados para cumprir a obrigação – ou dívida adicional for acumulada que não envolva o recebimento de um depósito de quantia única – uma empresa pode cumprir todas as suas obrigações enquanto mantém um fluxo de caixa negativo.

Analisar quais atividades contribuem para o caixa líquido positivo ou negativo é essencial ao usar o caixa líquido como um barômetro para determinar a saúde financeira de uma empresa. O caixa líquido positivo de eventos como aumento nos lucros das vendas ou redução das obrigações pode ser um indicativo de uma empresa saudável e com bom funcionamento. No entanto, certas atividades podem resultar em um fluxo de caixa positivo que pode não refletir positivamente na saúde financeira de uma empresa, como dinheiro recebido como resultado de incorrer em uma nova dívida ou atividades associadas a um depósito de empréstimo de quantia única.