Mortgage Fallout

O que é hipoteca Fallout?

A precipitação de hipotecas se refere à porcentagem de empréstimos em um pipeline de originador de hipotecas que não fecham. Uma hipoteca é um empréstimo que uma instituição financeira concede ao mutuário para a compra de uma casa. Um originador de hipoteca ajuda a encontrar possíveis tomadores de empréstimos para instituições de crédito.

O número de perdas com hipotecas é considerado um indicador significativo da capacidade do originador de encontrar novos tomadores de empréstimo em potencial que desejam comprar uma casa. Um originador de hipoteca precisa rastrear e prever o fluxo de novas hipotecas. A taxa de queda da hipoteca é útil, pois mostra qual porcentagem do pipeline pode não fechar.

Compreendendo a queda da hipoteca

Os originadores de hipotecas podem ser corretores de hipotecas individuais, companhias hipotecárias ou banqueiros de hipotecas. Eles ajudam o potencial mutuário a encontrar e obter uma hipoteca. Os originadores de hipotecas podem não ser credores, mas parte de sua função é reunir o mutuário em potencial e o credor em potencial.

No entanto, algumas instituições financeiras têm originadores e credores de hipotecas em divisões ou departamentos separados. Os originadores podem prospectar novos empréstimos, que são então repassados ​​aos credores, que calculam os detalhes financeiros do empréstimo, reúnem as informações financeiras do tomador e fecham o empréstimo com o cliente.

A queda da hipoteca é calculada com base no número de empréstimos para os quais um credor fixa uma taxa de juros para o devedor. Uma vez bloqueado, o mutuário fica no pipeline do credor.

Obviamente, as taxas de juros podem mudar antes do fechamento do empréstimo. Como resultado, o credor se protegerá contra um movimento adverso nas taxas de juros, registrando uma transação de compensação que beneficia o credor se as taxas de juros subirem antes do fechamento do empréstimo. O hedge permanece em vigor até o fechamento da hipoteca, o que pode ser de 20 a 45 dias após a solicitação do empréstimo. Assim que a hipoteca for fechada, o credor pode manter o empréstimo em seus livros e receber o principal e os pagamentos de juros do mutuário, ou o credor pode vender o empréstimo a outra instituição financeira no mercado hipotecário secundário.

No entanto, muitos empréstimos travados por tomadores de empréstimos acabam não fechando. Os credores podem estudar dados históricos sobre as taxas de queda de hipotecas dentro de várias condições de mercado para prever com mais precisão a taxa de queda de hipotecas em potencial. As previsões de queda das hipotecas podem mudar à medida que as condições econômicas melhoram ou pioram.

A taxa de queda das hipotecas também é afetada por mudanças nas taxas de juros, uma vez que taxas mais baixas tendem a estimular a compra de casas, e taxas mais altas tendem a levar a uma menor demanda por hipotecas. Ajustar sua estratégia de hedge em torno do risco de precipitação radioativa calculado pode ajudar a reduzir o risco de perda do credor e aumentar o lucro.

Por que ocorre queda na hipoteca

A queda da hipoteca pode ocorrer por vários motivos. Por exemplo, um mutuário pode buscar uma hipoteca para comprar um condomínio, acreditando que logo venderá uma casa que já possui. A venda dessa casa permitirá que eles se qualifiquem para o empréstimo. No entanto, se a casa não for vendida dentro de um determinado período de tempo, eles podem não conseguir obter a hipoteca porque seus rendimentos e ativos não seriam suficientes para cobrir os pagamentos mensais. Esse cenário se tornou bastante comum na esteira da crise financeira de 2008.

Os termos de um empréstimo também podem especificar que, uma vez que o credor fixe uma taxa de juros, o mutuário ainda terá a capacidade de desistir do empréstimo. Assim, se as taxas de juros caírem antes do fechamento do empréstimo, o mutuário pode optar por desistir do empréstimo em favor de buscar um empréstimo com uma taxa de juros mais baixa. No entanto, se as taxas de juros subirem antes do fechamento do empréstimo, o mutuário provavelmente ficará com o credor, desde que sejam aprovados.