Contabilidade Mark-To-Market vs. Contabilidade de Custo Histórico: Qual é a diferença?
Contabilidade de marcação a mercado vs. Contabilidade de custos históricos: uma visão geral
A contabilidade pelo custo histórico e a marcação a mercado, ou valor justo, são dois métodos usados para registrar o preço ou valor de um ativo. O custo histórico mede o valor do custo original de um ativo, enquanto a marcação a mercado mede o valor de mercado atual do ativo.
Principais vantagens
- A contabilidade de marcação a mercado e a contabilidade de custo histórico são dois métodos usados para avaliar ou precificar um ativo.
- A contabilização de marcação a mercado avalia um ativo pelo seu valor de mercado atual, enquanto a contabilidade de custo histórico avalia um ativo pelo preço original pago.
- Ao usar a contabilidade de marcação a mercado, a contabilidade financeira tende a ser mais precisa, pois registra o preço que um ativo seria vendido hoje.
- A contabilização de marcação a mercado pode ser arriscada quando os preços são voláteis, levando a estimativas imprecisas.
- Embora a contabilidade de custos históricos seja conservadora e fácil de calcular, muitas vezes é incorreta se um tempo significativo passou desde a compra original.
Contabilidade de marcação a mercado
Ométodo contábil de marcação a mercado registra o preço de mercado atual de um ativo ou passivo nas demonstrações financeiras. Também conhecido comocontabilidade de valor justo, é uma abordagem que as empresas usam para relatar seus ativos e passivos pela quantia estimada de dinheiro que receberiam se vendessem os ativos ou fossem aliviados de seus passivos no mercado hoje. Ao usar medições contemporâneas, a contabilidade de marcação a mercado visa tornar as informações da contabilidade financeira mais precisas e relevantes.
Por exemplo, a empresa ABC comprou várias propriedades em Nova York há 100 anos por $ 50.000. Eles agora são avaliados por um valor de mercado de US $ 50 milhões. Se a empresa usar os princípios contábeis de marcação a mercado, o custo das propriedades registradas no balanço patrimonial aumenta para US $ 50 milhões para refletir com mais precisão seu valor no mercado atual.
No entanto, podem surgir problemas com esse método quando os preços de mercado flutuam abruptamente, como ocorreu durante o colapso das hipotecas subprime em 2007-2008, que levou à Grande Recessão e a anos de preços imobiliários deprimidos. Nos anos anteriores à crise financeira, as empresas e os bancos estavam usando a contabilidade de marcação a mercado, o que causou um aumento nas métricas de desempenho das empresas.
Como os preços dos ativos das empresas subiram devido ao boom do mercado imobiliário, os ganhos calculados foram realizados como receita líquida. No entanto, quando a crise atingiu, houve uma queda rápida nos preços dos imóveis. De repente, todas as avaliações de seu valor foram prejudicadas, e a contabilidade de marcação a mercado foi a culpada.
A contabilidade de marcação a mercado pode fazer com que os lucros pareçam maiores, o que às vezes é preferível se os bônus gerenciais forem baseados em números de lucro.
Quando ocorre volatilidade acentuada e imprevisível nos preços, a contabilização de marcação a mercado mostra-se imprecisa. Em contraste, com a contabilidade de custos histórica, os custos permanecem estáveis, o que pode ser uma medida mais precisa do valor a longo prazo.
Contabilidade de custos históricos
A contabilização do custo histórico é um método contábil no qual os ativos listados nas demonstrações financeiras de uma empresa são registrados com base no preço pelo qual foram originalmente adquiridos.
De acordo com os princípios contábeis geralmente aceitos (GAAP) nos Estados Unidos, o princípio do custo histórico contabiliza os ativos no balanço patrimonial de uma empresa com base no montante de capital gasto para comprá-los. Este método é baseado nas transações anteriores da empresa e é conservador, fácil de calcular e confiável.
No entanto, o custo histórico de um ativo não é necessariamente relevante em um momento posterior. Se uma empresa comprou um edifício há várias décadas, o valor de mercado contemporâneo do edifício pode valer muito mais do que indica o balanço.
No exemplo acima, a empresa ABC comprou várias propriedades em Nova York há 100 anos por $ 50.000. Agora, 100 anos depois, um avaliador imobiliário inspeciona todas as propriedades e conclui que seu valor de mercado esperado é de US $ 50 milhões.
Se a empresa usa princípios contábeis históricos, o custo das propriedades registradas no balanço patrimonial permanece em $ 50.000. Muitos podem sentir que o valor das propriedades em particular, e os ativos da empresa em geral, não estão sendo refletidos com precisão nos livros. Devido a essa discrepância, alguns contadores registram os ativos com base na marcação a mercado ao relatar as demonstrações financeiras.
Considerações Especiais
O método contábil correto a ser usado se torna mais complicado ao determinar os diferentes aspectos de um ativo, como depreciação e redução ao valor recuperável. O custo histórico é o padrão ao registrar o imobilizado (imobilizado) nas demonstrações financeiras. A marcação a mercado depende de um conjunto maior de fatores, como demanda, oferta e perecibilidade.
A depreciação é sempre calculada com base no custo histórico, enquanto as imparidades são sempre calculadas com base na marcação a mercado. Os ativos físicos são mais frequentemente registrados pelo custo histórico, enquanto os títulos e valores mobiliários são registrados pela marcação a mercado.