Como são tributados os títulos do tesouro (T-Bills)?
Os juros ganhos sobre todos formulário 1099-INT do Departamento do Tesouro. Este formulário detalha quantos juros foram ganhos em títulos do governo no ano – informações que também são arquivadas no Internal Revenue Service (IRS).
Principais vantagens
- Os juros dos títulos do Tesouro (T-bill) estão sujeitos a impostos federais sobre a renda, mas não a impostos estaduais ou locais.
- A receita de juros recebida em um ano é registrada no Formulário 1099-INT.
- Os investidores podem optar pela retenção automática de até 50% dos rendimentos de juros de suas letras do Tesouro.
- Se você mora em um estado com altos impostos locais, as contas do Tesouro podem ser mais vantajosas do que outros instrumentos fixos de curto prazo, como os CDs.
Noções básicas sobre letras do tesouro (T-Bills)
Mas, primeiro, uma rápida recapitulação do ativo. Letras do Tesouro são obrigações de dívida de curto prazo totalmente respaldadas pela fé e pelo crédito do governo dos Estados Unidos. Eles são vendidos em valores de $ 100 até $ 5 milhões. As durações de vencimento das letras do Tesouro são menores do que um ano civil. Os prazos de vencimento comuns são de um mês, três meses (13 semanas) ou seis meses (26 semanas).
Como todos os títulos do Tesouro, as letras do Tesouro são consideradas ativos livres de risco. A probabilidade de o governo dos Estados Unidos deixar de cumprir suas obrigações de dívida é incrivelmente baixa, dada sua capacidade de tributar e imprimir dinheiro e, é claro, a força geral e a reputação dos Estados Unidos
Foi essa reputação de segurança que, durante a crise financeira de 2007-2008, fez com que os investidores migrassem para os títulos do Tesouro, à medida que aumentavam as perdas em ações e outros ativos em suas carteiras. Aqueles que já haviam investido pesadamente em títulos do Tesouro antes da crise conseguiram proteger seu capital com sucesso.
Taxa de imposto de letras do tesouro
Os juros auferidos por uma letra do Tesouro são tributáveis como receita de investimento no ano em que a letra vence. Ele deve ser informado em sua declaração de imposto de renda federal, Formulário 1040, e é tributado à taxa marginal do investidor.
Mesmo se você não receber um formulário 1099-INT por algum motivo, você é responsável por relatar a receita de juros gerada por suas contas do tesouro e pagar impostos sobre esse valor.
Se você comprar uma letra do Tesouro a um preço com desconto e, em seguida, vendê-la a um preço premium, esse lucro também poderá ser tributado como ganho de capital.
A carga tributária federal pode ser aliviada por meio de retenção automática de impostos. Os investidores que possuem letras do Tesouro podem optar pela retenção automática de até 50% de seus rendimentos de juros;a porcentagem exata pode ser especificada em qualquer site de títulos de varejo. O Tesouro transfere automaticamente as retenções para o US Internal Revenue Service (IRS) e informa o valor retido no formulário 1099-INT.
Vantagens fiscais das letras do Tesouro
Embora as letras do Tesouro não paguem a taxa de juros mais alta (a compensação por serem de risco tão baixo), sua isenção de impostos locais pode dar-lhes uma vantagem sobre outros ativos de renda fixa de curto prazo, como certificados de depósitos ( CDs) —especialmente para investidores que moram em estados com alto imposto de renda, como Califórnia, Massachusetts, Nova York e Oregon. Os CDs são totalmente tributáveis.
Para comparar a taxa de juros de um CD com a taxa de um título do Tesouro e ver qual funciona melhor em termos de impostos, você deve calcular o rendimento equivalente tributável do estado do Tesouro. O rendimento equivalente é determinado dividindo-se a letra do Tesouro por um menos sua taxa marginal de imposto.
Por exemplo, digamos que a alíquota do imposto de renda do seu estado seja de 10,9% (como em Nova York), e a letra do Tesouro de um ano que você está olhando rende 0,07% (como era em 21 de abril de 2021).5 Um menos 0,109 resulta em 0,891. Divida 0,07% por 0,891 para obter um rendimento equivalente tributável de 0,0786% por cento. Um CD deve render mais de 0,0786% para ser um negócio melhor do que a letra do Tesouro.