Compensação de patrimônio
O que é compensação de capital?
A compensação de capital é um pagamento não em dinheiro que é oferecido aos funcionários. A compensação de capital pode incluir opções, ações restritas e ações de desempenho; todos esses veículos de investimento representam a propriedade da empresa para os funcionários de uma empresa.
A remuneração de capital permite que os funcionários da empresa participem dos lucros por meio da valorização e pode incentivar a retenção, especialmente se houver requisitos de aquisição de direitos. Às vezes, a compensação de capital pode acompanhar um salário abaixo do mercado.
Principais vantagens
- A compensação de capital é um pagamento não em dinheiro que é oferecido aos funcionários.
- A compensação de capital pode incluir opções, ações restritas e ações de desempenho; todos esses veículos de investimento representam a propriedade da empresa para os funcionários de uma empresa.
- Às vezes, a compensação de capital pode acompanhar um salário abaixo do mercado.
- A compensação de capital é um benefício fornecido por muitas empresas públicas e algumas empresas privadas, especialmente empresas iniciantes.
Compreendendo a compensação de capital
A compensação de capital é um benefício fornecido por muitas empresas públicas e algumas empresas privadas, especialmente empresas iniciantes. As empresas recém-lançadas podem não ter caixa ou querer investir o fluxo de caixa em iniciativas de crescimento, tornando a compensação de capital uma opção para atrair funcionários de alta qualidade. Tradicionalmente, as empresas de tecnologia, tanto na fase inicial quanto nas mais maduras, usam a compensação de capital para recompensar os funcionários.
Com a compensação de capital, nunca há garantia de que sua participação no capital será realmente compensada. Ao contrário do patrimônio líquido (ou em combinação com a remuneração patrimonial), receber um salário pode ser benéfico para você saber exatamente o que está recebendo. Existem muitas variáveis que podem afetar sua remuneração de capital.
Tipos de compensação de capital
Opções de estoque
As empresas que oferecem remuneração em ações podem dar aos funcionários opções de ações que oferecem o direito de comprar ações das empresas a um preço predeterminado, também conhecido como preço de exercício. Esse direito pode ser adquirido com o tempo, permitindo que os funcionários obtenham o controle dessa opção após trabalhar para a empresa por um determinado período de tempo. Quando a opção é investida, eles ganham o direito de vender ou transferir a opção. Esse método incentiva os funcionários a permanecerem na empresa por muito tempo. No entanto, a opção normalmente expira.
Os empregados com essa opção não são considerados acionistas e não possuem os mesmos direitos dos acionistas. Existem diferentes consequências fiscais para as opções adquiridas e aquelas que não são; portanto, os funcionários devem verificar quais regras fiscais se aplicam às suas situações específicas.
Opções de ações não qualificadas (NSOs) e opções de ações de incentivos (ISOs)
Tipos adicionais de compensação de capital incluem opções de ações não qualificadas (NSO) e opções de ações de incentivo (ISOs). As ISOs estão disponíveis apenas para funcionários (e não para diretores ou consultores não funcionários). Essas opções oferecem vantagens fiscais especiais. Por exemplo, com opções de ações não qualificadas, os empregadores não precisam relatar quando recebem essa opção ou quando ela se torna exercível.
Estoque Restrito
O estoque restrito requer a conclusão de um período de aquisição. A aquisição pode ser feita de uma só vez após um certo período de tempo. Alternativamente, a aquisição pode ser feita igualmente ao longo de um determinado período de anos, ou qualquer outra combinação que a administração de uma empresa considere adequada. As unidades de ações restritas (RSUs) são semelhantes, mas representam a promessa da empresa de pagar as ações com base em um cronograma de aquisição de direitos. Isso oferece algumas vantagens para a empresa, mas os funcionários não ganham nenhum direito de propriedade das ações, como voto, até que as ações sejam ganhas e emitidas.
Ações de desempenho
As quotas de desempenho são atribuídas apenas se determinadas medidas forem cumpridas. Isso pode incluir métricas, como uma meta de lucro por ação (EPS), retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) ou o retorno total das ações da empresa em relação a um índice. Normalmente, os períodos de desempenho são ao longo de um horizonte de tempo de vários anos.