Investment Banking vs. Corporate Finance: Qual é a diferença?

Banco de investimento x finanças corporativas: uma visão geral

Uma distinção geralmente aceita entre funções de finanças corporativas e funções de banco de investimento é que um profissional de finanças corporativas lida com as operações financeiras do dia a dia e lida com metas de negócios de curto e longo prazo, enquanto um banqueiro de investimento se concentra em levantar capital. Um banqueiro de investimento também pode administrar colocações privadas e conduzir negócios de fusões e aquisições (M&A).

Também poderia ser dito que as funções de banco de investimento têm a tarefa de fazer uma empresa crescer, enquanto o setor de finanças corporativas é empregado para administrar uma empresa.

Investimento bancário

Os bancos de investimento levantam capital para outras empresas por meio de operações com títulos nos mercados de dívida e de ações. Os bancos de investimento também ajudam a coordenar e executar fusões e aquisições (M&A). Eles oferecem serviços de consultoria a grandes clientes e realizam análises financeiras complexas.

O banco de investimento é considerado um dos principais campos do setor financeiro. Existem dois caminhos padrão para uma carreira de banco de investimento: frequentar uma notável universidade de graduação e entrar no nível básico como analista, ou ir para a escola de negócios, obter um diploma de pós-graduação em Master of Business Administration (MBA) e avançar como associado. Em seus estudos de graduação, os indivíduos interessados ​​em se tornar banqueiros de investimento devem se concentrar em diplomas em finanças, economia, bancos ou análise de investimentos. A maioria das pessoas aceita estágios ou assume cargos de nível inferior em grandes bancos para ganhar experiência, e muitas trabalham como analistas antes de concluir o MBA.

Grandes bancos de investimento, especialmente em Nova York e Londres, concentram seus esforços de recrutamento nas perspectivas de melhor desempenho das escolas da Ivy League – embora não seja inédito para prospectos excepcionalmente analíticos com diplomas em assuntos desafiadores, como biofármacos ou outras áreas médicas para fazer seus caminho para a indústria.

Mesmo os analistas de banco de investimento juniores podem esperar uma compensação de US $ 70.000 a US $ 150.000 por ano quando os bônus de assinatura e bônus baseados em desempenho são computados, de acordo com dados do Wall Street Oasis. 

Finanças corporativas

Finanças corporativas são uma designação abrangente para qualquer divisão de negócios que lida com atividades financeiras de uma empresa. Em alguns casos, pode ser difícil diferenciar as funções de finanças corporativas das funções de banco de investimento porque. Por exemplo, uma empresa de banco de investimento pode ter uma divisão de finanças corporativas.

Muitos caminhos de carreira viáveis ​​diferentes podem ser encontrados em finanças corporativas porque existem muitos tipos diferentes de empregos nessa área. Os indivíduos podem encontrar seus nichos como contadores, consultores, gerentes de contas, analistas, tesoureiros, analistas de negócios ou qualquer outro tipo de trabalho. Existem algumas habilidades necessárias, como uma compreensão de finanças corporativas e habilidades de comunicação eficazes.

Um analista financeiro, tecnicamente envolvido em bancos de investimento, pode esperar um salário médio de $ 85.660 em 2018, de acordo com o  Bureau of Labor Statistics  (BLS). Enquanto isso, um diretor financeiro e outros profissionais importantes na área de finanças corporativas desfrutavam de um salário médio de $ 184.460 em 2019, de  acordo com o BLS.

De acordo com o BLS, tanto os cargos de analista financeiro quanto os cargos executivos de finanças corporativas devem crescer a uma taxa de 6% entre 2018 e 2028.

Considerações Especiais

Muitos optam por abandonar a carreira de banco de investimento após alguns anos devido ao esgotamento. Os negócios de banco de investimento tendem a ser executados por equipes pequenas – três a sete é o padrão – com um analista, um ou dois associados, um vice-presidente e um diretor-gerente líder. O fluxo de trabalho é ascendente e os níveis mais baixos dos degraus são responsáveis ​​por uma quantidade excepcional de esforço. Existem muitas histórias de analistas de investimentos e associados que trabalham de 80 a 100 horas por semana. Uma semana de 80 horas corresponde a cinco dias de 16 horas ou sete dias de 11,5 horas.

Aqueles que estão debatendo uma carreira em banco de investimento versus uma carreira em finanças corporativas têm duas considerações primordiais: carga de trabalho e salário. O prestígio e a remuneração dos empregos em bancos de investimento são atraentes para muitos, portanto, as horas de trabalho intensas são um pequeno obstáculo a ser vencido.

Os empregos em finanças corporativas não são fáceis de conseguir, mas são mais abundantes e menos competitivos do que os empregos em bancos de investimento. As finanças corporativas ainda oferecem uma excelente carreira em análise de negócios e cultura corporativa para aqueles que valorizam seus finais de semana, feriados e noites.