Pessoa Associada
O que é uma pessoa associada?
Na negociação de futuros, o termo pessoa associada refere-se a pessoas específicas empregadas por um corretor ou distribuidor que desempenha a função de vendas ou supervisão de vendas. Funcionários de escritório e administrativos não estão incluídos.
Principais vantagens
- Pessoas associadas são aquelas no comércio de futuros empregados por corretoras / corretoras envolvidas em vendas ou supervisão de vendas.
- Esses indivíduos têm uma visão do fluxo de pedidos que pode não ser pública.
- Eles são obrigados a se registrar nas agências reguladoras.
- Eles são obrigados a agir de forma que não se beneficiem pessoalmente das informações do fluxo de pedidos.
Entendendo a Pessoa Associada
As pessoas associadas estão sujeitas às regras e regulamentos de diferentes bolsas de futuros e órgãos reguladores. Essas entidades regulam pessoas em certas funções para garantir que um fluxo desigual de informações, mesmo que ocorra naturalmente, não impeça ou defraude os investidores em suas atividades de negociação e pesquisa. O registro separado na National Futures Association (NFA) não é necessário para pessoas já registradas como o seguinte:
- Comerciante de Comissão de Futuros (FCM)
- Apresentando Broker (IB)
- Corretor de piso (FB)
- CPO do operador de pool de commodities ou uma pessoa associada a um
- Consultor de negociação de commodities CTA ou uma pessoa associada a um
- Representante registrado na Financial Industry Regulatory Authority (FINRA)
Por que a distinção?
Os mercados financeiros são regulamentados para garantir que sejam justos para todos os participantes, independentemente de seu tamanho, influência ou experiência. Isso inclui o fluxo de informações, pedidos e outros fatores que permitem que qualquer indivíduo qualificado participe dos mercados.
Ao exigir que indivíduos e empresas que lidam com dinheiro de clientes se registrem na FINRA e / ou na NFA como pessoas associadas, se ainda não estiverem registrados em outras funções, os participantes estão sujeitos a regras e regulamentos para facilitar mercados justos.
Além disso, os reguladores têm autoridade para punir, multar ou expulsar participantes se eles não seguirem essas regras e regulamentos. O registro também estabelece métodos, incluindo arbitragem, para resolver disputas entre as partes.
Portanto, os clientes têm uma camada de proteção garantindo que seu acesso ao mercado seja justo e que seus fundos sejam usados apenas para seu benefício. A mesma proteção se aplica às informações geradas pelas atividades do cliente. Por exemplo, uma pessoa associada não pode colocar pedidos pessoais antes dos pedidos de clientes e não pode disponibilizar informações sobre os pedidos de seus clientes para outros clientes ou terceiros. As pessoas associadas também concordam em permitir que seus negócios e saldos de contas sejam monitorados.
Pessoas associadas, incluindo FCMs e IBs, devem satisfazer os padrões mínimos para:
- Capital líquido mínimo
- Fundos de clientes (apenas FCMs; IBs não mantêm fundos de clientes)
- Divulgação e outros requisitos para clientes
- Arquivos financeiros e outros