Anuitização

O que é anuitização?

Anuitização é o processo de conversão de um investimento de anuidade em uma série de pagamentos periódicos de renda. Anuidades podem ser annuitized por um período específico ou para a vida do annuitant. Os pagamentos de anuidade só podem ser feitos para o beneficiário ou para o beneficiário e um cônjuge sobrevivente em um contrato de vida em conjunto. Os beneficiários podem providenciar para que os beneficiários recebam uma parte do saldo da anuidade após sua morte.

Compreendendo a anuitização

O conceito de anuitização remonta a séculos, mas as seguradoras de vida formalizaram-no em um contrato oferecido ao público no século XIX.

Os indivíduos podem celebrar um contrato com uma seguradora de vida que envolva a troca de um montante fixo de capital por uma promessa de fazer pagamentos periódicos por um período específico ou pela vida do indivíduo que é o beneficiário.

Como funciona a anuitização

Ao receber a quantia única de capital, a seguradora de vida faz cálculos para determinar o valor do pagamento da anuidade. Os principais fatores usados ​​no cálculo são a idade atual do beneficiário, a expectativa de vida e a taxa de juros projetada que a seguradora creditará no saldo da anuidade. A taxa de pagamento resultante estabelece o valor da receita que a seguradora pagará, pelo qual a seguradora terá devolvido o saldo da anuidade integral mais os juros ao beneficiário no final do período de pagamento.

O período de pagamento pode ser um período especificado ou a expectativa de vida do investidor. Se a seguradora determinar que a expectativa de vida do investidor é de 25 anos, esse passa a ser o período de pagamento. A diferença significativa entre usar um período especificado e um período vitalício é que, se o beneficiário viver além de sua expectativa de vida, a seguradora de vida deve continuar os pagamentos até a morte do beneficiário. Este é o aspecto do seguro de uma anuidade em que a seguradora de vida assume o risco de uma longevidade prolongada.

Pagamentos de anuidades com base em uma única vida

Os pagamentos de anuidades com base em uma única vida cessam quando o beneficiário morre e a seguradora retém o saldo restante da anuidade. Quando os pagamentos são baseados em vidas conjuntas, os pagamentos continuam até a morte do segundo beneficiário. Quando uma seguradora cobre vidas conjuntas, o valor do pagamento da anuidade é reduzido para cobrir o risco de longevidade da vida adicional.

Os beneficiários podem designar um beneficiário para receber o saldo da anuidade por meio de uma opção de reembolso. Os anunciantes podem selecionar opções de reembolso por vários períodos de tempo durante os quais, em caso de morte, o beneficiário receberá os rendimentos. Por exemplo, se um beneficiário selecionar uma opção de reembolso por um  período determinado  de 10 anos, a morte deve ocorrer dentro desse período de 10 anos para que a seguradora pague o reembolso ao beneficiário. Um beneficiário pode selecionar uma opção de reembolso vitalício, mas a duração do período de reembolso afetará a taxa de pagamento. Quanto mais longo for o período de reembolso, menor será a taxa de pagamento.

Mudanças nas anuidades em contas de aposentadoria

Em 2019, o Congresso dos EUA aprovou o  SECURE Act, que fez alterações nos planos de aposentadoria, incluindo aqueles que continham anuidades. A boa notícia é que a nova decisão torna as anuidades mais portáteis. Por exemplo, se você mudar de emprego, sua anuidade 401 (k) do antigo emprego pode ser transferida para o plano 401 (k) do novo emprego.

No entanto, o SECURE Act removeu alguns dos riscos legais para planos de aposentadoria. A decisão limita a capacidade dos correntistas de processar o plano de aposentadoria se ele não pagar as anuidades – como no caso de falência. Observe que uma cláusula de porto seguro do SECURE Act impede que planos de aposentadoria (e não provedores de anuidade) sejam processados.

O SECURE Act também eliminou a cláusula extensiva para os beneficiários que herdam um IRA. Nos anos anteriores, um beneficiário de um IRA poderia  estender  as  distribuições mínimas exigidas  do IRA ao longo de sua vida, o que ajudou a esticar a carga tributária.

Com a nova decisão, os beneficiários não cônjuges devem distribuir todos os fundos do IRA herdado no prazo de 10 anos após a morte do proprietário. No entanto, há exceções à nova lei. De forma alguma, este artigo é uma revisão abrangente da Lei SECURE. Como resultado, é importante que os investidores consultem um profissional financeiro para revisar as novas alterações nas contas de aposentadoria, anuidades e seus beneficiários designados.