Quando comprar um estoque e quando vender um estoque: 5 dicas

Para os investidores, encontrar uma ação para comprar pode ser uma atividade divertida e gratificante. Também pode ser bastante lucrativo – desde que você acabe comprando uma ação cujo preço aumenta. Mas quando você realmente deve entrar e comprar ações? Abaixo estão cinco dicas para ajudá-lo a identificar quando comprar ações para que você tenha uma boa chance de ganhar dinheiro com essas ações.

Quando um estoque vai à venda

Quando se trata de compras, os consumidores estão sempre em busca de ofertas. Black Friday, Cyber ​​Monday e a temporada de Natal são exemplos excelentes de preços baixos que estimulam a demanda voraz por produtos. No entanto, por algum motivo, os investidores não ficam tão entusiasmados quando as ações são colocadas à venda. No mercado de ações, uma mentalidade de rebanho assume o controle e os investidores tendem a evitar ações quando os preços estão baixos.

O final de 2008 e o início de 2009 foram períodos de pessimismo excessivo, mas, em retrospectiva, também foram tempos de grandes oportunidades para investidores que poderiam ter adquirido muitas ações a preços baixos. O período após qualquer correção ou quebra tem sido historicamente um grande momento para os investidores comprarem a preços de pechincha.

Se os preços das ações estiverem sobrevendidos, os investidores podem decidir se estão “à venda” e se têm probabilidade de subir no futuro. Chegar a uma única meta de preço de ação não é importante. Em vez disso, estabelecer um intervalo no qual você compraria uma ação é mais razoável.

Os relatórios dos analistas são um bom ponto de partida, assim como os preços-alvo de consenso, que são médias de todas as opiniões dos analistas. A maioria dos sites financeiros publica esses números. Sem uma faixa de preço-alvo, os investidores teriam problemas para determinar quando comprar uma ação.

Quando está subvalorizado

São necessárias muitas informações para estabelecer uma faixa de preço-alvo, como se uma ação estivesse subvalorizada. Uma das melhores maneiras de determinar o nível de super ou subvalorização é estimar as perspectivas futuras de crescimento e lucros de uma empresa.

Uma técnica de avaliação chave é uma análise de fluxo de caixa descontado (DCF), que pega os fluxos de caixa projetados para o futuro de uma empresa e os desconta de volta ao presente usando um fator de risco razoável. A soma desses fluxos de caixa futuros descontados é o preço-alvo teórico. Logicamente, se o preço atual da ação estiver abaixo desse valor, é provável que seja uma boa compra.

Outras técnicas de avaliação incluem observar o crescimento dos dividendos de uma empresa e comparar o múltiplo preço / lucro ( P / L ) de uma ação com o dos concorrentes. Outras métricas, incluindo preço para vendas e preço para fluxo de caixa, podem ajudar um investidor a determinar se uma ação parece barata em comparação com seus principais rivais.

Quando você tiver feito seu próprio dever de casa

Contar com os preços-alvo dos analistas ou com os conselhos de boletins financeiros é um bom ponto de partida, mas os grandes investidores fazem seu próprio dever de casa e fazem a devida diligência ao pesquisar uma ação.

Essa pesquisa pode incluir a leitura do relatório anual de uma empresa, seus comunicados de imprensa mais recentes e acessar a Internet para verificar algumas de suas apresentações recentes para investidores ou em feiras do setor. Todos esses dados podem ser facilmente localizados no site corporativo de uma empresa na página de relações com investidores.

Quando segurar pacientemente o estoque

Supondo que você fez todo o seu dever de casa, identificou corretamente o preço-alvo de uma ação e estimou se ela está subvalorizada, não planeje ver a ação que você comprou subir de valor imediatamente. Seja paciente. Pode levar algum tempo para que uma ação atinja seu valor real. Os analistas que projetam preços no próximo mês, ou mesmo no próximo trimestre, estão simplesmente supondo que o valor das ações aumentará rapidamente.

Pode levar alguns anos para que uma ação se valorize perto de uma faixa de preço-alvo. Seria ainda melhor considerar manter uma ação por três a cinco anos – especialmente se você estiver confiante em sua capacidade de crescimento.

The Bottom Line

O lendário seletor de ações Peter Lynch recomenda que os investidores comprem o que sabem, como seu varejista favorito em seu shopping local. Outros podem conhecer uma empresa lendo sobre ela online ou conversando com outros investidores.

Combinado com as dicas acima, aplicar seu bom senso ao escolher quando comprar uma ação pode produzir os resultados mais lucrativos. Para entrar no mundo da negociação de ações ou dos investimentos, você precisará de um corretor.