23 Junho 2021 10:21

Quando se afastar de sua hipoteca

Se você tiver uma hipoteca de um valor superior ao valor de sua propriedade, o que você faz? Se você é o proprietário do maior imóvel residencial de Manhattan, pode decidir ir embora, deixando a bagunça para seus credores enquanto faz seus negócios.

Na verdade, foi exatamente isso que aconteceu quando a Tishman Speyer, a empresa americana que investe em imóveis, abandonou as 11.000 unidades Stuyvesant Town e Peter Cooper Village em Manhattan em 2010. Foi uma das maiores inadimplências da história – e a empresa ainda conseguiu permanecer no negócio. A Tishman Speyer estava apenas seguindo o caminho de muitos empreendimentos imobiliários comerciais anteriores.

No entanto, se você for um titular de uma hipoteca residencial, abandonar uma hipoteca provavelmente terá uma aparência diferente (é improvável que seja tão limpo e fácil). Ainda assim, você pode ficar surpreso ao ouvir este conselho: Matematicamente falando, ir embora às vezes pode ser a escolha mais prudente.

Principais vantagens

  • Há momentos em que abandonar uma hipoteca residencial é a melhor opção.
  • Durante a Grande Recessão, muitos proprietários – mesmo aqueles com renda suficiente para cobrir suas hipotecas – decidiram ir embora depois que suas casas perderam valor.
  • Alguns especialistas afirmam que pode fazer sentido abandonar uma hipoteca sempre que for possível alugar uma casa semelhante por menos do que o pagamento da hipoteca.
  • Os detentores de hipotecas com taxas ajustáveis ​​que possuem casas que perderam valor têm maior probabilidade de abandonar suas hipotecas durante os períodos de aumento das taxas de juros.
  • Se ir embora seja a melhor opção, esteja preparado e tenha um plano para sua próxima casa para morar.

Quando se afastar faz sentido

Antes da bolha imobiliária nacionalno final dos anos 2000, era possívelesperar que os preços dos imóveis aumentassem com o tempo.Embora algumas regiões geográficas ocasionalmente apresentem valores em declínio, em nível nacional, as casas ganharam valor com o tempo. Até então, essa era a tendência de longo prazo nos EUA

No entanto, em 2008 e 2009, os valores das propriedades despencaram (às vezes, registrando quedas de dois dígitos no valor). Quando 2009 chegou ao fim e o ano de 2010 foi inaugurado, aproximadamente 25% de todas as hipotecas em todo o país estavam submersas – o valor devido pelas hipotecas era maior do que o valor das casas.  Nesse ponto, o que antes era impensável para alguns realmente aconteceu: os mutuários que ainda podiam pagar suas hipotecas decidiram não fazê-lo.

Se você pode alugar uma casa de tipo semelhante por menos do que o custo da hipoteca, alguns especialistas sugerem que sair de uma casa é uma medida financeira sensata. Em um cenário em que você está submerso em sua hipoteca e enfrentando taxas de juros crescentes (devido a hipotecas de taxa ajustável ), o incentivo para ir embora pode ser ainda mais atraente.(Quando ocorre uma crise imobiliária, os grandes vencedores são geralmente os locatários.)2

Cálculo do custo de se afastar de uma hipoteca

O cálculo para comparar o custo do aluguel com o custo de uma hipoteca é um cálculo simples. Uma ferramenta para estimar os pagamentos mensais da hipoteca é umacalculadora de hipoteca. Determinar o tempo que sua casa levará para recuperar o valor perdido é um esforço um pouco mais complexo. Usar um aumento de 5% ao ano no valor fornecerá um valor aproximado com base nas médias nacionais.  Um pouco de pesquisa pode ajudá-lo a fazer ajustes para os mercados regionais e locais. Considere um exemplo:

  • Preço original: $ 200.000
  • Valor de hoje: $ 150.000
  • Perda de valor: 25%

Se o valor dos imóveis subir em média 5% ao ano, levará seis anos para que essa casa alcance seu preço de venda. Isso leva o proprietário a um nível de equilíbrio – mas não há lucro para mostrar (e o proprietário paga juros sobre o empréstimo todos os anos). Se os preços caírem mais 10%, a recuperação demorará ainda mais. (Obviamente, a valorização do preço da casa não é garantida.)

  • Preço original: $ 200.000
  • Valor após declínio de 25%: $ 150.000
  • Valor após outro declínio de 10%: $ 135.000

O tempo de recuperação agora é de mais de oito anos.

Métodos para sair de uma hipoteca

Três dos métodos mais comuns de desistência de uma hipoteca são uma venda a descoberto, uma execução hipotecária voluntária e uma execução hipotecária involuntária. Uma venda a descoberto ocorre quando o mutuário vende uma propriedade por menos do que o valor devido na hipoteca. O comprador da propriedade é um terceiro (não o banco) e todos os rendimentos da venda vão para o credor. O credor perdoa a diferença ou obtém uma sentença contra o devedor. Em seguida, o mutuário deve concluir o pagamento de toda – ou parte – da diferença entre o preço de venda e o valor original da hipoteca.


Nem todos os credores concordarão com uma venda a descoberto, mas se o fizerem, a venda a descoberto oferece uma alternativa ao encerramento.

Em uma execução hipotecária voluntária, o proprietário da casa entrega a propriedade ao credor voluntariamente. Para organizar uma execução hipotecária voluntária, converse com seu banco e providencie a entrega das chaves da propriedade. Embora esse processo tenha um impacto negativo na classificação de crédito do proprietário, não são mais necessários pagamentos adicionais sobre a hipoteca.

O encerramento involuntário é iniciado pelo credor por falta de pagamento. O credor usa o sistema legal para tomar posse da propriedade. Embora o proprietário geralmente tenha permissão para morar na propriedade por meses (gratuitamente) durante o processo de execução da hipoteca, o credor fará um esforço ativo para cobrar a dívida e, no final, o proprietário será despejado.

The Double Standard

As empresas rotineiramente cortam seus níveis de pessoal e reestruturam suas dívidas. Isso pode prejudicar (e às vezes destruir) os fornecedores que eles não pagam. No entanto, esses movimentos são considerados “bons”; os preços das ações dessas empresas geralmente aumentam depois disso.

No entanto, quando um proprietário individual tenta tomar a mesma decisão, o sistema legal é estabelecido para proteger os lucros do credor. Embora apenas uma minoria de bancos concorde com uma venda a descoberto para um proprietário, todos eles estão dispostos a executar a hipoteca.


A discriminação no crédito hipotecário é ilegal. Consumer Financial Protection Bureau ou ao Departamento de Habitação e Desenvolvimento Urbano (HUD) dos Estados Unidos.

Uma igualdade de condições para consumidores e empresas significaria que os proprietários não deveriam sentir remorso em desistir de um empréstimo do que as empresas que inadimplem ou têm propriedades hipotecadas. Como o campo não é nivelado, os mutuários que se afastam precisam estar dispostos a aceitar as consequências, que podem incluir crédito danificado, assédio por agências de cobrança e dificuldade de obtenção de crédito por anos.

The Bottom Line

Depois de concluir sua pesquisa, se afastar-se é sua melhor opção, esteja preparado. Para garantir que você tenha um lugar para morar, compre uma casa nova e menor – ou alugue um apartamento – antes de sair de sua casa atual. Compre um carro e qualquer outro item caro que exija financiamento antes que sua pontuação de crédito seja reduzida e reserve algum dinheiro para ajudar a suavizar a transição.

 

Related Posts