Dividendo Qualificado
O que é um dividendo qualificado?
Um dividendo qualificado é aquele que se enquadra nas taxas de imposto sobre ganhos de capital inferiores às taxas de imposto de renda sobre dividendos não qualificados ou ordinários. As taxas de imposto para dividendos ordinários (normalmente aqueles que são pagos com a maioria das ações ordinárias ou preferenciais) são as mesmas que as taxas de imposto de renda federal padrão, ou 10% a 37% para o ano fiscal de 2020.
Em comparação, os dividendos qualificados são tributados como ganhos de capital a taxas de 20%, 15% ou 0%, dependendo da faixa de imposto. Por causa dessa discrepância na taxa, a diferença entre dividendos ordinários e qualificados pode ser substancial quando chega a hora de pagar impostos.
Principais vantagens
- Um dividendo qualificado é tributado à taxa de imposto sobre ganhos de capital, enquanto os dividendos ordinários são tributados à taxa de imposto de renda federal padrão.
- Os dividendos qualificados devem atender a requisitos especiais estabelecidos pelo IRS.
- A alíquota máxima de imposto para dividendos qualificados é de 20%; para os dividendos ordinários do ano civil de 2019, é de 37%.
Compreendendo os dividendos qualificados
Os dividendos regulares são classificados como qualificados ou ordinários, cada um com implicações fiscais diferentes que afetam o retorno líquido do investidor. A taxa de imposto sobre dividendos qualificados para investidores que têm renda ordinária tributada a 10% ou 12% é 0%. Aqueles que pagam taxas de imposto de renda superiores a 12% e até 35% (para rendas ordinárias de até $ 434.551) têm uma taxa de imposto de 15% sobre os dividendos qualificados. A alíquota do imposto sobre dividendos qualificados é limitada a 20%, que é para pessoas físicas nas faixas de 35% ou 37%e com renda ordinária superior a $ 434.551. Essas taxas de imposto sobre ganhos de capital de longo prazo são atuais até o ano civil de 2019. Observe também que há um Imposto de Renda de Investimento Líquido (NIIT) adicional de 3,8% que é aplicável a indivíduos com renda bruta ajustada superior a $ 200.000 ou $ 250.000 para contribuintes casados que estão declarando seus impostos em conjunto.
Os dividendos qualificados estão listados na caixa 1b do Formulário IRS 1099-DIV, um formulário fiscal enviado aos investidores que recebem distribuições durante o ano civil de qualquer tipo de investimento. O campo 1a do formulário é reservado para dividendos ordinários, que são o tipo mais comum de dividendo pago a investidores de uma empresa ou fundo mútuo, de acordo com o IRS.
Para se qualificar para as taxas de imposto máximas de 0%, 15% ou 20% que se aplicam a ganhos de capital de longo prazo, os dividendos qualificados devem atender aos seguintes requisitos, conforme descrito pelo Internal Revenue Service ( IRS ):
- O dividendo deve ter sido pago por uma empresa norte-americana ou uma empresa estrangeira qualificada.
- Os dividendos não são listados com o IRS como aqueles que não se qualificam.
- O período de retenção de dividendos exigidofoi cumprido.
Dividendos Ordinários vs. Dividendos Qualificados
Os dividendos qualificados e não qualificados (ordinários) podem ter diferenças que parecem mínimas, mas têm um impacto significativo nos retornos gerais. No geral, a maioria dos dividendos regulares distribuídos por empresas nos Estados Unidos pode ser classificada como qualificada.
A maior diferença entre dividendos qualificados e não qualificados, no que diz respeito ao seu impacto na hora do imposto, é a taxa pela qual esses dividendos são tributados. Os dividendos não qualificados são tributados à taxa normal de imposto de renda de um indivíduo, em oposição à taxa preferencial para dividendos qualificados, conforme listado acima. Isso significa que os indivíduos que ocupam qualquer categoria de imposto verão uma diferença em suas alíquotas de imposto, dependendo de terem dividendos qualificados ou ordinários.
Requisitos para dividendos qualificados
Empresas Estrangeiras Qualificadas
Uma empresa estrangeira se qualifica para o tratamento fiscal especial se atender a uma das seguintes três condições: a empresa está incorporada em uma posse dos EUA, a empresa é elegível para os benefícios de um tratado de imposto de renda abrangente com os Estados Unidos ou as ações estão prontamente negociável em um mercado de valores mobiliários estabelecido nos Estados Unidos. Uma empresa estrangeira não é qualificada se for considerada uma empresa de investimento estrangeiro passivo.
Dividendos que não se qualificam
Alguns dividendos estão automaticamente isentos de consideração como dividendo qualificado. Isso inclui dividendos pagos por fundos de investimento imobiliário ( REITs ), sociedades limitadas (MLPs), opções de ações para funcionários e empresas isentas de impostos. Os dividendos pagos de contas do mercado monetário, como depósitos em caixas de poupança, cooperativas de crédito ou outras instituições financeiras, não se qualificam e devem ser relatados como receita de juros. Os dividendos únicos especiais também não são qualificados. Por fim, os dividendos qualificados devem vir de ações não associadas a hedge, como aquelas utilizadas para vendas a descoberto, opções de venda e opções de compra. Os referidos investimentos e distribuições estão sujeitos à alíquota ordinária do imposto de renda.
O período de espera
O IRS exige que os investidores mantenham as ações por um período mínimo de tempo para se beneficiar da taxa de imposto mais baixa sobre os dividendos qualificados. Os investidores em ações ordinárias devem deter as ações por mais de 60 dias durante o período de 121 dias que começa 60 dias antes da ações preferenciais, o período de manutenção é de mais de 90 dias durante um período de 181 dias que começa 90 dias antes da data ex-dividendo.
Para fundos mútuos, os requisitos do período de manutenção são um pouco diferentes. Nesse caso, um fundo mútuo deve ter mantido o título sem cobertura por pelo menos 61 dias do período de 121 dias que começou pelo menos 60 dias antes da data ex-dividendo do título. Os investidores também devem ter detido a parte aplicável do fundo mútuo pelo mesmo período.
Exemplo do mundo real
Como os requisitos do período de retenção podem ser difíceis de avaliar, considere o seguinte exemplo hipotético:
Um investidor recebe dividendos qualificados de ações no fundo mútuo X. Esse investidor comprou 1.000 ações do fundo X em 1º de maio para o ano fiscal em questão. Esse investidor então vendeu 100 dessas ações em 1o de junho, mas continuou a deter as 900 ações restantes (sem hedge). A data ex-dividendo para o fundo em questão era 15 de maio.
Dentro da janela de 121 dias, o investidor detém 100 ações por 31 dias (de 1º de maio a 1º de junho) e as 900 ações restantes por pelo menos 61 dias (de 1º de maio a 1º de julho). Isso significa que a receita de dividendos obtida com as 900 ações detidas por pelo menos 61 dias seria considerada receita de dividendos qualificada, enquanto a receita obtida com as 100 ações detidas por apenas 31 dias seria uma receita de dividendos não qualificada. O investidor poderia então usar o dividendo qualificado por preço de ação para calcular o valor real dos dividendos qualificados para fins de declaração de impostos.
O que isso significa para os investidores
Para a maioria dos investidores comuns, a questão de saber se um dividendo será qualificado ou não geralmente não é uma questão. A razão para isso é que a maioria dos dividendos regulares de empresas americanas são considerados qualificados. No entanto, particularmente para os investidores focados em empresas estrangeiras, REITs, MLPs e outros tipos de veículos de investimento indicados acima, a diferença entre a qualificação e a alternativa pode ser significativa na hora de calcular os impostos.
Por outro lado, não há muito que um investidor possa fazer para determinar se os dividendos serão ou não considerados qualificados. A ação mais importante que um investidor pode realizar é manter as ações pelo período mínimo de retenção, conforme estipulado pelo tipo de ação, conforme detalhado acima.
perguntas frequentes
Por que os dividendos qualificados são tributados de forma mais favorável do que os dividendos ordinários?
Os dividendos qualificados são tributados à mesma taxa que as mais-valias de longo prazo, inferior à dos dividendos ordinários, que são tributados como rendimento ordinário. Isso foi feito para incentivar as empresas a recompensar seus acionistas de longo prazo com dividendos mais elevados e também para incentivar os investidores a manter suas ações por mais tempo para receber esses pagamentos de dividendos.
Quais são os requisitos para que um dividendo seja considerado qualificado?
As ações que pagam os dividendos devem ser mantidas por pelo menos 60 dias dentro de um período de 121 dias que começa 60 dias antes da data ex-dividendo, que é a primeira data após a declaração de um dividendo em que o titular não tem direito a o próximo pagamento de dividendos. O número de dias inclui o dia em que o destinatário vendeu as ações, mas não o dia em que as adquiriu, e ele não pode contar os dias durante os quais seu “risco de perda foi reduzido”, de acordo com as regras do IRS.
Como posso saber se os dividendos que recebi são qualificados ou não?
Seu corretor dividirá os dividendos qualificados e ordinários que são pagos a você e são relatados em caixas separadas no Formulário 1099-DIV do IRS que seu corretor enviará a você a cada ano fiscal. Os dividendos ordinários são relatados na caixa 1a e os dividendos qualificados na caixa 1b.